本大道香蕉大l在线吗视频 股票简称：南京医药                 股票代码：600713        南京医药股份有限公司    （注册地址：南京市雨花台区安德门大街 55 号 2 幢）   向不特定对象刊行可调动公司债券             召募证明书选录             保荐东说念主（主承销商）              二〇二四年十二月 南京医药股份有限公司                 召募证明书选录                   声明   中国证监会、交游所对本次刊行所作的任何决定或概念，均不标明其对申 请文献及所透露信息的真确性、准确性、完整性作出保证，也不标明其对刊行 东说念主的盈利智力、投资价值或者对投资者的收益作出骨子性判断或保证。任何与 之违犯的声明均属裂缝空虚论说。   根据《证券法》的规则，证券照章刊行后，刊行东说念主磋磨与收益的变化，由 刊行东说念主自行负责。投资者自主判断刊行东说念主的投资价值，自主作出投资决策，自 行承担证券照章刊行后因刊行东说念主磋磨与收益变化或者证券价钱变动引致的投资 风险。 南京医药股份有限公司                     召募证明书选录               紧要事项教导   公司迥殊教导投资者对下列紧要事项给予充分关切，并仔细阅读本召募说 明书选录中联系风险成分的章节。   一、对于可调动公司债券的性质   可调动公司债券是一种兼具债券性质和股权性质的投资器具，交游要求比 较复杂，需要投资者具备一定的专科常识。投资者购买本次可转债前，请负责 议论并了解相关要求，以便作出正确的投资决策。投资者认购或购买或以其他 正当形式取得本期债券之行径视为开心接受本次可转债的《债券持有东说念主会议规 则》并受之欺压。   二、对于公司本次刊行的可调动公司债券的信用评级   本次可调动公司债券已经评级机构评级，并出具了《南京医药股份有限公 司向不特定对象刊行可调动公司债券信用评级文告》，根据该评级文告，南京医 药主体信用级别为 AA+，本次可调动公司债券信用级别为 AA+，评级预测稳定。   在本次可转债存续期限内，中诚信外洋将每年进行一次依期追踪评级。如 果由于公司外部磋磨环境、本身或评级尺度变化等成分，导致本期可转债的信 用评级级别变化，将会增大投资者的风险，对投资者的利益产生一定影响。   三、本次刊行可调动公司债券的担保情况   本次向不特定对象刊行的可调动公司债券无任何担保。如果本次可转债存 续期间发生严重影响公司磋磨功绩和偿债智力的事件，本次可转债可能因未提 供担保而增大风险。   四、对于公司的股利分拨政策   公司最近三年每年以现款形式分拨的利润不低于往常完了的可供分拨利润 的 10%，且最近三年以现款形式累计分拨的利润不少于三年完了的年均可分拨 利润的 30%。公司董事会应当根据所处行业特质、发展阶段、本身磋磨模式及 紧要资金使用安排，将区分以下情形，建议相反化现款分成政策：   （一）公司发展阶段属锻练期且无紧要资金开销安排的，进行利润分拨时， 南京医药股份有限公司                                召募证明书选录 现款分成在本次利润分拨中所占比例最低应达到 80%；    （二）公司发展阶段属锻练期且有紧要资金开销安排的，进行利润分拨时， 现款分成在本次利润分拨中所占比例最低应达到 40%；    （三）公司发展阶段属成遥远且有紧要资金开销安排的，进行利润分拨时， 现款分成在本次利润分拨中所占比例最低应达到 20%；    （四）公司发展阶段不易区分但有紧要资金开销安排的，不错按照前项规 定处理。    公司 2021 年度、2022 年度和 2023 年度包摄于母公司股东净利润分别为 东净利润为 55，955.87 万元；刊行东说念主 2021 年度、2022 年度和 2023 年度以现款方 式累计分拨的利润为 54，999.48 万元，占最近三年完了的年均可分拨利润的    五、公司迥殊提醒投资者防止本次召募资金投资名目风险    公司本次可转债刊行所召募资金拟用于南京医药数字化转型名目、南京医 药南京物流中心（二期）名目、福建同春生物医药产业园（一期）名目及补充 流动资金。公司本次召募资金投资名目主要服务于公司举座计策，已经公司充 分论证和系统磋磨。关联词，本次召募资金投资名目的建立策画能否按时完成、 名目的实施过程和实施效果等存在着不笃定性。如果名目建成进入运营后受到 宏不雅经济波动、高卑劣行业变化等成分影响，可能导致募投名目程度舒适、无 法实施或发生变更，从而影响公司的财务景况和磋磨功绩。    福建同春生物医药产业园（一期）名目用地采选“先租后让”的地盘出让 模式，租赁期为 5 年，租赁期届满且昂扬福州市仓山区东说念主民政府验收据件后， 福建同春可订立《国有建立用地使用权契约出让合同》并取得名目用地使用权。 福建同春生物医药产业园名目所在地驾驭机关福州市仓山区东说念主民政府已出具说 明，租赁期届满后，在名目妥当《名目践约监管契约书》要求的情况下，经企 业央求，福州市仓山区将保障企业取得名目用地使用权。    但如果出现地盘政策发生紧要变更等不利成分，本次募投名目用地存在延 期取得或无法取得的风险，可能变成本次募投名目宽限实施或者变更实施地点， 南京医药股份有限公司                       召募证明书选录 将会对募投名目的实施产生不利影响。   除上述风险外，请投资者负责阅读本召募证明书选录“第三节风险成分”。   六、对于填补即期文告的措施和承诺   （一）公司大意本次刊行摊薄即期文告采选的措施   为保障公司表率、灵验使用召募资金，本次刊行召募资金到位后，公司将 严格按照《公司法》《证券法》《上市公司证券刊行注册经管办法》《上市公司监 管指引第 2 号——上市公司召募资金经管和使用的监管要求》等相关法律律例 以及公司制定的《召募资金经管办法》的要求，对召募资金进行专项存储、保 证召募资金表率合理使用、积极配合保荐东说念主和监管银行对召募资金使用的检讨 和监督、合理防备召募资金使用风险。   公司董事会已对本次刊行召募资金拟投资名目的可行性进行了充分论证， 募投名目妥当国度产业政策、行业发展趋势以及公司计策磋磨，通过本次召募 资金投资名目的实施，公司将进一步平稳并膨大物发配送集中上风、完善公司 计策布局，加速完了公司数字化转型，普及公司中枢竞争力。在召募资金到位 后，公司董事会将确保资金能够按照既定用途进入，积极鞭策召募资金投资项 目实施，提高资金的使用效率。名目具体实施过程中，进一步完善决策，加速 鞭策募投名目建立，从而裁汰本次刊行导致的股东即期文告摊薄的风险。   为完善公司利润分拨政策，灵验留心投资者的正当权益，公司已根据中国 证监会《对于进一步落实上市公司现款分成联系事项的示知》《上市公司监管指 引第 3 号——上市公司现款分成》等表自便文献的联系规则，勾通公司推行情 况，在公司规矩中对利润分拨政策进行了明确的规则，并制定了《南京医药股 份有限公司改日三年（2023 年-2025 年）股东分成文告磋磨》，建立了股东文告 磋磨的决策、监督和调整机制。 南京医药股份有限公司                  召募证明书选录   当今，公司已制定了较为完善、健全的里面限定轨制经管体系，保证了公 司各项磋磨行径的正常有序进行。公司改日将陆续严格按照《公司法》《证券法》 《上海证券交游所股票上市规则》等法律、律例和表自便文献的要求，不休完 善公司治理结构，加强里面限定轨制建立，切实留心公司举座利益，尤其是中 小股东的正当权益，为公司发展提供完善的轨制保障。   （二）公司控股股东、推行限定东说念主、董事、高等经管东说念主员对公司填补文告 措施能够得到切实履行作出的承诺 的承诺   为保障公司填补摊薄即期文告措施能够得到切实履行，留心中小投资者利 益，公司全体董事、高等经管东说念主员承诺如下：   “1、本东说念主承诺不无偿或以对抗正条件向其他单元或个东说念主输送利益，不采选 任何其他形式挫伤公司利益； 践诺情况相挂钩； 行权条件将与公司填补文告措施的践诺情况相挂钩； 何关系填补文告措施的承诺，若本东说念主违反该等承诺并给公司或者投资者变成损 失的，本东说念主愉快照章承担对公司或者投资者的补偿服务； 员会和上海证券交游所等证券监管机构作出对于填补文告措施高出承诺的其他 新的监管规则，且上述承诺不可昂扬证券监管机构的该等规则时，本东说念主承诺届 时将按照证券监管机构的最新规则出具补充承诺； 南京医药股份有限公司                    召募证明书选录 上述承诺，本东说念主开心中国证监会和上海证券交游所等证券监管机构按照其制定 或发布的联系规则、规则，对本东说念主作出相关处罚或采选相关经管措施。”   为保障公司填补摊薄即期文告措施能够得到切实履行，留心中小投资者利 益，公司控股股东南京新工投资集团有限服务公司承诺如下：   “1、本公司承诺不越权干与公司磋磨经管行径，不侵占公司利益； 的任何关系填补文告措施的承诺，若本公司违反该等承诺并给公司或者投资者 变成损失的，本公司愉快照章承担相应的法律服务或者对公司、投资者的补偿 服务； 员会和上海证券交游所等证券监管机构作出对于填补文告措施高出承诺的其他 新的监管规则，且上述承诺不可昂扬证券监管机构的该等规则时，本公司承诺 届时将按照证券监管机构的最新规则出具补充承诺； 行上述承诺，本公司开心中国证监会和上海证券交游所等证券监管机构按照其 制定或发布的联系规则、规则，对本公司作出相关处罚或采选相关经管措施。” 南京医药股份有限公司                                                                                                  召募证明书选录 南京医药股份有限公司                                                                                    召募证明书选录 南京医药股份有限公司                                                  召募证明书选录                              第一节 释义   本召募证明书选录中，除非文义另有所指，下列简称和术语具有如下含义：                                一般词汇 刊行东说念主、公司、本公司、南京                         指   南京医药股份有限公司    医药、上市公司  新工集团、控股股东              指   南京新工投资集团有限服务公司       福建同春              指   福建同春药业股份有限公司       淮安天颐              指   南京医药（淮安）天颐有限公司      东方漆空间              指   福州东方漆空间文化创意有限公司                             Alliance Healthcare Asia Pacific Limited，为刊行东说念主第二   Alliance Healthcare   指                             大股东       英特集团              指   浙江英特集团股份有限公司       海王生物              指   深圳市海王生物工程股份有限公司       鹭燕医药              指   鹭燕医药股份有限公司       国药股份              指   国药集团药业股份有限公司        九有通              指   九有通医药集团股份有限公司       上海医药              指   上海医药集团股份有限公司       柳药集团              指   广西柳药集团股份有限公司       瑞康医药              指   瑞康医药集团股份有限公司       重药控股              指   重药控股股份有限公司 保荐机构、保荐东说念主、主承销商           指   中信建投证券股份有限公司和南京证券股份有限公司 中信建投证券、受托经管东说念主            指   中信建投证券股份有限公司       南京证券              指   南京证券股份有限公司      刊行东说念主讼师              指   北京市竞天公诚讼师事务所        毕马威              指   毕马威华振司帐师事务所（非常普通合伙）  中诚信外洋、评级机构             指   中诚信外洋信用评级有限服务公司      《公司法》              指   《中华东说念主民共和国公司法》      《证券法》              指   《中华东说念主民共和国证券法》       公司规矩              指   《南京医药股份有限公司规矩》   《股票上市规则》              指   《上海证券交游所股票上市规则》        可转债              指   可调动公司债券                             南京医药股份有限公司向不特定对象刊行可调动公司       本次刊行              指                             债券  文告期、最近三年一期             指   2021 年、2022 年、2023 年、2024 年 1-6 月     文告期各期末              指   2021 年末、2022 年末、2023 年末、2024 年 6 月末 南京医药股份有限公司                                      召募证明书选录     文告期末        指   2024 年 6 月末 召募证明书、本召募证明书、       南京医药股份有限公司向不特定对象刊行可调动公司                 指  《可转债召募证明书》         债券召募证明书 召募证明书选录、本召募证明       南京医药股份有限公司向不特定对象刊行可调动公司                 指      书选录            债券召募证明书选录                     南京医药股份有限公司 2023 年可调动公司债券持有  《债券持有东说念主会议规则》    指                     东说念主会议规则     股东大会        指   南京医药股份有限公司股东大会     董事会         指   南京医药股份有限公司董事会     监事会         指   南京医药股份有限公司监事会     中国证监会       指   中国证券监督经管委员会     上交所         指   上海证券交游所     商务部         指   中华东说念主民共和国商务部    元、万元、亿元      指   东说念主民币元、东说念主民币万元、东说念主民币亿元      A股         指   东说念主民币普通股                       专科性释义                     具有《药品磋磨许可证》            《药品磋磨质料经管表率认                     证文凭》《医疗器械磋磨许可证》                《企业法东说念主营业执                     照》（《营业派司》），将购进的药品、医疗器械等医药                     商品销售给正当的药品坐褥企业、药品/器械磋磨企    医药流通企业       指   业、医疗机构以及耗尽者的药品/器械磋磨企业的总                     称；包括药品/器械批发企业、药品零卖企业（含药品                     零卖连锁企业和药品零卖单体企业）                 ，也包括具有                     《互联网药品交游服务机构履历文凭》的互联网药品                     交游服务机构                     药品坐褥企业到流通企业开一次购销发票，流通企业     两票制         指   到医疗机构开一次购销发票，由此药品从坐褥企业到                     末端医疗机构整个只开两次发票，称为“两票制”                     国度组织药品王人集采购，通过招标竞价形式，笃定药     带量采购        指   品的中标价钱和供应企业，以量换价、量价挂钩，并                     订立采购合同的一种采购形式                     英文 Warehouse Management System 的缩写，是一个      WMS        指   实时的算计机软件系统，对信息、资源、行径、存货                     和分销运作进行更完好地经管，提高效率                     英文 Customer Relationship Management 的缩写，是管      CRM        指   理客户档案、销售脚迹、销售行径、业务文告、统计                     销售功绩的先进器具                     英文 Enterprise Resource Planning 的缩写，是建立在信      ERP        指   息时刻基础上，以系统化的经管想想，为企业决策层                     及职工提供决策运行技能的经管平台                     取得国度联系部门批准开办和磋磨许可，以向耗尽者                     顺利销售药品及相关健康家具为主要业务，并为耗尽     零卖药店        指   者顺利提供药学和健康领域专科服务的零卖营业场                     所；按形态可分为零卖单体药店和药品零卖连锁企业                     下辖门店 南京医药股份有限公司                           召募证明书选录                  于深化医药卫生体制转变的概念》，相较于 1997 年开     新医改      指                  始的医疗卫生体制转变，本次转变简称或者俗称为                  “新医改”                  一种新的经济形态，即充分领悟互联网在坐褥要素配                  置中的优化和集成作用，将互联网的转换恶果深度融     互联网+     指   合于经济社会各领域之中，普及实体经济的转换力和                  坐褥力，形成更平淡的以互联网为基础设施和完了工                  具的经济发展新形态   本召募证明书选录中，相关财务数据高出方针保留至一丝点后两位，由此 可能导致部分数据之和与整个数的余数不一致的情形。   本召募证明书选录所援用的联系行业的统计高出他信息，均来自不同的公 开刊物、议论文告及行业专科机构提供的信息，但由于援用不同来源的统计信 息可能其统计口径有一定的相反，故统计信息并非实足具有可比性。 南京医药股份有限公司                                      召募证明书选录                    第二节 本次刊行概况   一、公司基本情况   汉文称号：南京医药股份有限公司   英文称号：Nanjing Pharmaceutical Company Limited   股票简称：南京医药   股票代码：600713   股票上市地：上海证券交游所   成立日期：1994 年 1 月 25 日   注册成本：1，309，326，040 元东说念主民币   法定代表东说念主：周建军   注册地址：南京市雨花台区安德门大街 55 号 2 幢   办公地址：南京市雨花台区安德门大街 55 号 2 幢   邮政编码：210012   电话号码：86-25-84552601   传真号码：86-25-84552601   公司网址：www.njyy.com   磋磨范围：许可名目：第三类医疗器械租赁；药品批发；药品零卖；药品 出进口；第三类医疗器械磋磨，食物销售；说念路货品运输（不含危机货品）；化 妆品坐褥；第二类升值电信业务（照章须经批准的名目，经相关部门批准后方 可开展磋磨行径，具体磋磨名目以审批结果为准）一般名目：专科想象服务； 物业经管；非居住房地产租赁；小小型客车租赁磋磨服务；装卸搬运；东说念主工智 能硬件销售；智能机器东说念主销售；智能物料搬运装备销售；信息时刻究诘服务； 时刻服务、时刻开发、时刻究诘、时刻交流、时刻转让、时刻推广；专用化学 家具销售（不含危机化学品）；化工家具销售（不含许可类化工家具）；体育用 品及器材批发；体育用品及器材零卖；素养专用仪器销售；实验分析仪器销售； 南京医药股份有限公司                       召募证明书选录 第二类医疗器械租赁；第一类医疗器械销售；第二类医疗器械销售；货品出入 口；信息究诘服务（不含许可类信息究诘服务）；食物销售（仅销售预包装食 品）；非常医学用途配方食物销售；婴幼儿配方乳粉高出他婴幼儿配方食物销售； 保健食物（预包装）销售；国内货品运输代理；普通货品仓储服务（不含危机 化学品等需许可审批的名目）；家用电器销售；会议及展览服务；日用百货销售； 日用化学家具销售；消毒剂销售（不含危机化学品）；化妆品批发；化妆品零卖； 工作保护用品销售；眼镜销售（不含隐形眼镜）；电子家具销售；玻璃仪器销售； 服装衣饰批发；服装衣饰零卖；劳务服务（不含劳务移交）；住房租赁（除照章 须经批准的名目外，凭营业派司照章自主开展磋磨行径）   二、本次刊行的配景和目的   （一）本次向不特定对象刊行可转债的配景   医药流通行业是国度医药卫滋奇迹和健康产业的关键组成部分，是关系东说念主 民健康和生命安全的关键领域。医药流通企业是流畅上游药品及器械坐褥商和 卑劣各种医疗机构、零卖药房等末端的中枢纽带。比年来，跟着国内经济的发 展，政府卫生进入连接增多、医保体系不休健全、东说念主口老龄化进程加速、住户 支付智力和大健康理念连接增强，全社会医药健康服务需求将不休增长，为医 药产业链的连接健康发展提供了细致的增长基础，医药流通行业行动医药产业 链的中间面容，其总体发展边界将呈现稳步增长的态势。根据商务部阛阓运行 和耗尽促进司发布的《2022 年药品流通行业运行统计分析文告》，世界药品流 通阛阓销售边界稳中有升。统计夸耀，2022 年，世界七大类医药商品销售总额 级将推动医疗耗尽需求连接增长，在“健康中国 2030”磋磨、医药电商、带量 采购扩容、医保支付基金、新药评审加速等政策落地的重复和联动效应鞭策下， 医药流通行业仍将保持细致的发展势头。   当代医药物流是医药流通行业改日发展的关键标的，世界及区域性药品流 通企业不休加速医药物流迭代升级，加速向数字化、智能化、精确化标的发展。 南京医药股份有限公司                 召募证明书选录 医药流通企业围绕构建简略、高效、安全、智能、绿色的当代医药物流体系， 连接加强数字化、智能化、精确化物流时刻和智能装备的升级应用，构筑由智 慧化平台、数字化运营、智能化功课组成的当代医药物流中心。商务部《对于 “十四五”时期促进药品流通行业高质料发展的带领概念》中明确建议要效用 普及药品流通能级，放肆发展当代医药物流。因此，国内主要医药流通企业均 在放肆发展当代化物流中心，加速流通要素升级整合，不休普及医药产业链上 卑劣协同和流通效率，在阛阓营销、仓储物流、客户服务等关键面容加速数字 化、智能化、精确化建立，不休鞭策精确营销、全心折务和邃密经管，从而在 强烈的阛阓竞争中保持中枢竞争力。   医药流通行业的要点是保障医疗相关家具供给的稳定，并在此基础上普及 服务质料，裁汰服务成本。而医药流通行业的基础设施建立已经趋于锻练，如 何构建多元协同的数字运营模子，充分领略把合手企业运营规则并普及服务价值， 将是医药流通行业提质增效的要点标的。比年来，跟着行业缓缓创建以数字化 为相沿的当代药品流通形式，世界性和区域性药品流通龙头企业也以云算计、 大数据和物联网时刻为相沿，积极整合供应链高卑劣各面容资源，促进“物流、 信息流、资金流”三流交融，建立多元协同的医药供应链体系，打造特色零卖 服务体系，从供应链体系及里面经管动身提质增效，积极鞭策数字化转型。基 于云算计、大数据的智能化时刻及应用与医药流通行业深度交融后，将灵验整 合家具研发坐褥、流通、使用及患者健康需乞降耗尽民俗等数据信息，从而提 高整个医药供应链的运作效率。   （二）本次向不特定对象刊行可转债的目的   医药流通行业具有典型的边界经济和资金驱动型特质。由于行业上游医药 坐褥企业给予医药流通企业的信用期限和额度经常低于行业卑劣病院的信用期 限和额度，导致医药流通企业日常磋磨需要占用较大边界的营运资金。同期， 病院等卑劣末端客户对药品供应实时性的需求也使得医药流通企业需要备有较 大边界的存货，进一步扩大了医药流通企业对营运资金的需求。公司行动医药 南京医药股份有限公司                               召募证明书选录 流通行业内的区域性集团化企业，阛阓集中隐蔽江苏、安徽、福建、湖北等地 及云南部分地区，业务隐蔽近 70 个城市，具有丰富的医药买卖运作申饬、资源 和品牌知名度，近三年在行业内的业务边界名次逐年普及。跟着公司磋磨的不 断膨大，充足的营运资金是公司进一步扩伟业务边界、普及运营效率的必要条 件。公司拟通过本次刊行召募资金进一步提高公司成本实力，扩大阛阓份额， 提高阛阓占有率。 础相沿   建立当代化医药物流尤其是昂扬生物医药产业发展的冷链物流、济急物流 体系成为新的发展趋势，是改日医药流通企业的中枢竞争力之一。比年公司经 营边界连接膨大，在销售渠说念、供应链及运营体系建立方面不休发展，营业收 入从 2021 年度的 451.23 亿元快速增长到 2023 年度的 535.90 亿元。随同公司业 务边界不休增多，隐蔽范围不休扩大，药品品类日益丰富，对公司的仓储智力、 物流体系、配送范围、物流供应链经管系统等要求日益提高。现有物流中心已 难以昂扬公司快速发展的需求，同期，公司物流中心在数字化、智能化、精确 化等方面仍有较大升级空间。本次刊行召募资金部分将用于公司主要业务区域 中的江苏、福建两地的当代化物流中心建立，进一步完善区域物流仓储配送网 络，加速供应链系统数字化转型升级，在物流中心的仓储智力、分拣智力、智 能化水平及物发配送效率等方面进一步平稳区域竞争上风，为供应链高下旅客 户提供更为优质高效的服务。   跟着医药流通企业数字化转型需求的不休普及，如安在产业链中交融利用 先进信息时刻技能完了医药流通行业的能效普及，打造前沿时刻驱动下的新式 医药流通行业运营模式并开展锻练的应用示范，是当前大型医药流通企业濒临 的现实问题与紧要服务。《中华东说念主民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规 划和 2035 年远景主见摘要》《对于加速鞭策国有企业数字化转型服务的示知》 等明确说起“扶助转换驱动发展全面塑造发展新上风”和“加速数字化发展建 设数字中国”，数字化也正在推动行业转型升级，为公司数字化转型发展指明了 标的。 南京医药股份有限公司                         召募证明书选录    本次刊行召募资金部分将用于公司数字化转型建扬名目，公司将以本次发 行径机会，要点围绕含数字物流的数字供应链平台、数字新零卖运营平台、数 字运营决策平台等数智化平台建立，打造数字化和当代供应链体系建立为基础 的平台相沿，完了基础设施经管软件的全面隐蔽，完善数据治理体系，完了数 据资产升值。公司将连接普及数字经管水平，打造南京医药深度交融业务场景 的数字化平台，建立集团化业务相沿的中台系统，将数字化转型行动改造普及 传统动能、教训发展新动能的关键技能，以服务驱动转换，以价值链促进行业 发展，全面完了提质增效、协同发展的主见。     三、本次刊行基本情况    本次刊行已经公司第九届董事会第五次会议、第九届董事会临时会议，以 及 2023 年第一次临时股东大会和 2024 年第一次临时股东大会审议通过。2024 年 11 月 29 日，中国证券监督经管委员会出具了《对于开心南京医药股份有限 公司向不特定对象刊行可调动公司债券注册的批复》（证监许可【2024】1736 号）。    （一）本次刊行证券的类型    本次刊行的证券类型为可调动为公司 A 股股票的可转债。本次可转债及未 来调动的公司 A 股股票将在上海证券交游所主板上市。    （二）刊行边界    本次刊行的可转债召募资金总额为东说念主民币 108，149.10 万元，刊行数目    （三）票面金额和刊行价钱    本次刊行的可转债每张面值为东说念主民币 100 元，按面值刊行。    （四）揣度召募资金量及召募资金净额    根据相关法律律例及公司当今的财务景况和投资策画，本次可转债的刊行 总额为东说念主民币 108，149.10 万元（含本数），扣除刊行用度后揣度召募资金净额为 围内笃定。 南京医药股份有限公司                                  召募证明书选录   （五）召募资金专项存储的账户   公司已建立召募资金专项存储轨制，本次刊行可转债的召募资金将存放于 公司董事会决定的专项账户中，具体开户事宜将在刊行前由公司董事会笃定。   （六）召募资金投向   本次刊行召募资金总额为 108，149.10 万元（含本数），扣除刊行用度后，募 集资金净额拟投资于以下名目：                               投资总额         拟进入召募资金金  序号                名目称号                               （万元）           额（万元）               整个              118，665.52      108，149.10   本次刊行扣除刊行用度后的推行召募资金净额低于名目投资总额部分由公 司自筹惩处。如本次召募资金到位时候与名目实施程度不一致，公司可根据实 际情况需要以自筹资金先行进入，召募资金到位后给以置换。   （七）刊行形式及刊行对象   本次刊行的可转债向刊行东说念主在股权登记日收市后中国结算上海分公司登记 在册的原股东优先配售，原股东优先配售后的余额（含原股东销毁优先配售部 分）通过上交所交游系统网上向社会公众投资者刊行，余额由中信建投证券包 销。   （1）向刊行东说念主原股东优先配售：原股东指刊行公告公布的股权登记日（即   （2）网上刊行：刊行对象包括持有中国证券登记结算有限服务公司上海分 公司（以下简称“中国结算上海分公司”或“登记公司”）证券账户的当然东说念主、法 东说念主、证券投资基金以及妥当法律律例规则的其他投资者等（国度法律、律例禁 止者除外）。参与可转债申购的投资者应当妥当《对于可调动公司债券妥当性 南京医药股份有限公司                                              召募证明书选录 经管相关事项的示知》（上证发〔2022〕91 号）的相关要求。    （3）本次刊行的主承销商的自营账户不得参与本次申购。    （八）承销形式及承销期    本次刊行由主承销商以余额包销形式承销。投资者销毁认购的部分由中信 建投证券包销，南京证券不承担余额包销服务。本次可转债刊行的承销期自    （九）刊行用度    刊行用度包括承销及保荐用度、讼师用度、司帐师用度、资信评级用度、 刊行手续用度、信息透露用度等。                     名目                   金额（万元、不含税）             承销及保荐用度                            990.57                讼师用度                            102.17               司帐师用度                            132.08              资信评级用度                            14.15      刊行手续用度及信息透露用度等                             6.04                     整个                       1，245.01    以上刊行用度可能会根据本次刊行的推行情况而发生增减，如各项用度之 和与刊行用度总额不一致，系四舍五入变成。    （十）证券上市的时候安排、央求上市的证券交游所    本次刊行期间的主要日程安排如下：       日期             交游日                刊行安排                      T-2 日       星期一                     公告》                      T-1 日       星期二                     原股东优先配售股权登记日                               刊登《可转债刊行教导性公告》                          T日       星期三                     网上申购（无需缴付申购资金）                               笃定网上申购摇号中签率                      T+1 日       星期四                     根据中签率进行网上申购的摇号抽签 南京医药股份有限公司                                   召募证明书选录                     T+2 日       星期五                   网上投资者根据中签号码阐述认购数目并交纳认购款                     T+3 日       星期一                   金额                     T+4 日 刊登《刊行结果公告》       星期二    上述日期为交游日，如相关监管部门要求对上述日程安排进行调整或遇重 大突发事件影响刊行，公司将与保荐机构（主承销商）协商后修改刊行日程并 实时公告。    本次可转债央求上市的证券交游所为上海证券交游所。    （十一）本次刊行可调动公司债券的上市流通    本次刊行的可调动公司债券不设持有期的限定。本次刊行收尾后，公司将 尽快央求可调动公司债券在上海证券交游所挂牌上市交游。     四、本次可转债刊行的基本要求    （一）可转债存续期限    根据相关法律律例和公司可转债召募资金拟投资名目的实施程度安排，结 合本次可转债的刊行边界及公司改日的磋磨和财务等情况，本次刊行的可转债 的期限为自觉行之日起六年。    （二）债券面值    本次刊行的可转债每张面值为东说念主民币 100 元。    （三）票面利率    本次刊行的可转债票面利率设定为第一年 0.20%、第二年 0.40%、第三年    （四）转股期限    本次刊行的可转债转股期限自觉行收尾之日（2024 年 12 月 31 日，T+4 日） 起满六个月后的第一个交游日（2025 年 7 月 1 日）起至可转债到期日（2030 年 付息款项不另计息）。 南京医药股份有限公司                     召募证明书选录   （五）评级事项   本次可调动公司债券已经评级机构评级，并出具了《南京医药股份有限公 司向不特定对象刊行可调动公司债券信用评级文告》，根据该评级文告，南京医 药主体信用级别为 AA+，本次可调动公司债券信用级别为 AA+，评级预测稳定。 在本次可转债存续期限内，中诚信外洋将每年进行一次依期追踪评级。   （六）保护债券持有东说念主职权的办法及债券持有东说念主会议相关事项   为表率公司向不特定对象刊行可调动公司债券持有东说念主会议的组织和行径， 明确债券持有东说念主会议的职权和义务，保障债券持有东说念主的正当权益，根据《公司 法》《证券法》《上市公司证券刊行注册经管办法》《可调动公司债券经管办法》 《上海证券交游所股票上市规则》等法律、律例高出他表自便文献的联系规则 及公司规矩，并勾通公司的推行情况，特制订《债券持有东说念主会议规则》。投资 者认购本期可调动公司债券视作开心《债券持有东说念主会议规则》。   《债券持有东说念主会议规则》的主要内容如下：   （1）依照其所持有的可转债数额享有《可转债召募证明书》商定利息；   （2）依照法律、行政律例等相关规则及《南京医药股份有限公司可调动公 司债券持有东说念主会议规则》参与或托福代理东说念主参与债券持有东说念主会议并愚弄表决权；   （3）根据《可转债召募证明书》商定的条件将所持有的可转债转为公司股 票；   （4）根据《可转债召募证明书》商定的条件愚弄回售权；   （5）依照法律、行政律例及公司规矩的规则转让、赠与或质押其所持有的 可转债；   （6）依照法律、公司规矩的规则取得联系信息；   （7）按《可转债召募证明书》商定的期限和形式要求公司偿付可转债本息；   （8）法律、行政律例及公司规矩所赋予的其行动公司债权东说念主的其他职权。 南京医药股份有限公司                     召募证明书选录   （1）顺服《可转债召募证明书》的相关商定；   （2）依其所认购的可转债数额交纳认购资金；   （3）顺服债券持有东说念主会议形成的灵验决议；   （4）除法律、律例规则及《可转债召募证明书》商定之外，不得要求公司 提前偿付本次可转债的本金和利息；   （5）法律、行政律例及公司规矩规则应当由本次可转债债券持有东说念主承担的 其他义务。 债券持有东说念主会议：   （1）拟变更《可转债召募证明书》的商定；   （2）拟修改债券持有东说念主会议规则；   （3）拟变更债券受托经管东说念主或受托经管契约的主要内容；   （4）公司不可按期支付本次可转债本息；   （5）公司发生减资（因实施职工持股策画、股权激励或履行功绩承诺导致 股份回购的减资，以及为留心公司价值及股东权益所必须回购股份导致的减资 除外）、合并等可能导致偿债智力发生紧要不利变化，需要决定或者授权采选相 应措施；   （6）公司分立、被托管、斥逐、央求破产或者照章进入破产程序；   （7）本次可转债担保东说念主（如有）、担保物（如有）或者其他偿债保障措施 发生紧要变化；   （8）公司、单独或整个持有本次可转债未偿还债券面值总额 10%以上的持 有东说念主书面提议召开；   （9）公司经管层不可正常履行职责，导致公司债务归赵智力濒临严重不确 定性；   （10）公司建议债务重组决策的； 南京医药股份有限公司                      召募证明书选录   （11）发生其他对债券持有东说念主权益有紧要骨子影响的事项；   （12）根据法律、律例、中国证监会、上海证券交游所及本次债券持有东说念主 会议规则的规则，应当由债券持有东说念主会议审议并决定的其他事项。   （1）公司董事会；   （2）单独或整个持有本次可转债未偿还债券面值总额 10%以上的持有东说念主；   （3）债券受托经管东说念主；   （4）相关法律律例、中国证监会、上海证券交游所规则的其他机构或东说念主士。   公司将在本次刊行的可转债召募证明书中商定保护债券持有东说念主职权的办法， 以及债券持有东说念主会议的权限、程序和决议奏效条件。   （七）转股价钱的笃定高出调整   本次刊行的可调动公司债券的运转转股价钱为 5.29 元/股，不低于召募证明 书公告日前二十个交游日公司股票交游均价（若在该二十个交游日内发生过因 除权、除息引起股价调整的情形，则对调整前交游日的收盘价按经过相应除权、 除息调整后的价钱算计）和前一个交游日公司股票交游均价，且不低于最近一 期经审计的每股净资产和股票面值。   前二十个交游日公司股票交游均价=前二十个交游日公司股票交游总额/该 二十个交游日公司股票交游总量；前一交游日公司股票交游均价=前一交游日公 司股票交游总额/该日公司股票交游总量。   在本次刊行之后，当公司发生派送股票股利、转增股本、增发新股或配股、 派送现款股利等情况（不包括因本次刊行的可转债转股而增多的股本）使公司 股份发生变化时，将按下述公式进行转股价钱的调整（保留一丝点后两位，最 后一位四舍五入）：   派送股票股利或转增股本：P1=P0/（1+n）； 南京医药股份有限公司                            召募证明书选录   增发新股或配股：P1=（P0+A×k）/（1+k）；   上述两项同期进行：P1=（P0+A×k）/（1+n+k）；   派送现款股利：P1=P0-D；   上述三项同期进行：P1＝（P0-D+A×k）/（1+n+k）   其中：P0 为调整前转股价，n 为送股或转增股本率，k 为增发新股或配股 率，A 为增发新股价或配股价，D 为每股派送现款股利，P1 为调整后转股价。   当公司出现上述股份和/或股东权益变化情况时，将按次进行转股价钱调整， 并在指定信息透露媒体和上海证券交游所网站（http://www.sse.com.cn/）上刊登 转股价钱调整的公告，并于公告中载明转股价钱调整日、调整办法及暂停转股 期间（如需）；当转股价钱调整日为本次刊行的可转债持有东说念主转股央求日或之后， 且在调动股份登记日之前，则该持有东说念主的转股央求按公司调整后的转股价钱执 行。   当公司可能发生股份回购、合并、分立或任何其他情形使公司股份类别、 数目和/或股东权益发生变化从而可能影响本次刊行的可转债持有东说念主的债职权益 或转股繁衍权益时，公司将视具体情况按照平正、平正、公允的原则以及充分 保护本次刊行的可转债持有东说念主权益的原则调整转股价钱。联系转股价钱调整内 容及操作办法将依据其时国度联系法律律例及证券监管部门的相关规则来制订。   （1）修正权限与修正幅度   在本次刊行的可转债存续期间，当公司股票在职意连气儿三十个交游日中至 少有十五个交游日的收盘价低于当期转股价钱的 85%时，公司董事会有权建议 转股价钱向下修正决策并提交公司股东大会表决。   上述决策须经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过方可实施。 股东大会进行表决时，持有本次刊行的可转债的股东应当侧目。修正后的转股 价钱应不低于该次股东大会召开日前二十个交游日公司股票交游均价和前一交 易日均价，同期修正后的转股价钱不低于最近一期经审计的每股净资产值和股 票面值。 南京医药股份有限公司                            召募证明书选录   若在前述三十个交游日内发生过转股价钱调整的情形，则在转股价钱调整 日前的交游日按调整前的转股价钱和收盘价算计，在转股价钱调整日及之后的 交游日按调整后的转股价钱和收盘价算计。   （2）修正程序   如公司决定向下修正转股价钱时，公司将在指定信息透露媒体和上海证券 交游所网站（http://www.sse.com.cn/）上刊登相关公告，公告修正幅度和股权登 记日及暂停转股期间（如需）。从股权登记日后的第一个交游日（即转股价钱修 正日）脱手复原转股央求并践诺修正后的转股价钱。若转股价钱修正日为转股 央求日或之后，调动股份登记日之前，该类转股央求应按修正后的转股价钱执 行。   （八）赎回要求   在本次刊行的可转债期满后五个交游日内，公司将按债券面值的 108%（含 临了一期利息）的价钱赎回整个未转股的可转债。   转股期内，当下述两种情形的任意一种出刻下，公司有权决定按照债券面 值加当期应计利息的价钱赎回整个或部分未转股的可转债：   （1）在转股期内，如果公司股票在职何连气儿三十个交游日中至少十五个交 易日的收盘价钱不低于当期转股价钱的 130%（含 130%）；   （2）当本次刊行的可转债未转股余额不足 3，000 万元时。   当期应计利息的算计公式为：IA=B×i×t/365   IA：指当期应计利息；   B：指本次刊行的可转债持有东说念主理有的可转债票面总金额；   i：指可转债往常票面利率；   t：指计息天数，即从上一个付息日起至本计息年度赎回日止的推行日期天 数（算头不算尾）。 南京医药股份有限公司                    召募证明书选录   若在前述三十个交游日内发生过转股价钱调整的情形，则在调整前的交游 日按调整前的转股价钱和收盘价算计，调整后的交游日按调整后的转股价钱和 收盘价算计。   （九）回售要求   在本次刊行的可转债临了两个计息年度，如果公司股票在职何连气儿三十个 交游日的收盘价钱低于当期转股价的 70%时，可转债持有东说念主有权将其持有的可 转债整个或部分按面值加上圈套期应计利息的价钱回售给公司。若在上述交游日 内发生过转股价钱因发生送红股、转增股本、增发新股（不包括因本次刊行的 可转债转股而增多的股本）、配股以及派发现款股利等情况而调整的情形，则在 调整前的交游日按调整前的转股价钱和收盘价钱算计，在调整后的交游日按调 整后的转股价钱和收盘价钱算计。如果出现转股价钱向下修正的情况，则上述 连气儿三十个交游日须从转股价钱调整之后的第一个交游日起再行算计。   临了两个计息年度可转债持有东说念主在每年回售条件初次昂扬后可按上述商定 条件愚弄回售权一次，若在初次昂扬回售条件而可转债持有东说念主未在公司届时公 告的回售申诉期内申诉并实施回售的，该计息年度不可再愚弄回售权，可转债 持有东说念主不可屡次愚弄部分回售权。   若公司本次刊行的可转债召募资金投资名目的实施情况与公司在召募证明 书中的承诺情况比拟出现紧要变化，根据中国证监会、上海证券交游所的相关 规则被视作改变召募资金用途或被中国证监会、上海证券交游所认定为改变募 集资金用途的，可转债持有东说念主享有一次回售的职权。可转债持有东说念主有权将其持 有的可转债整个或部分按债券面值加上圈套期应计利息价钱回售给公司。持有东说念主 在附加回售条件昂扬后，不错在公司公告后的附加回售申诉期内进行回售，该 次附加回售申诉期内空虚施回售的，不应再愚弄附加回售权。   （十）还本付息的期限和形式   本次刊行的可转债每年付息一次，到期奉赵整个未转股的可转债本金和最 后一年利息。 南京医药股份有限公司                    召募证明书选录   年利息指本次可转债持有东说念主按持有的可转债票面总金额自本次可转债刊行 首日起每满一年可享受确当期利息。   年利息的算计公式为：I=B×i   I：指年利息额；   B：指本次可转债持有东说念主在计息年度（以下简称“往常”或“每年”）付息 债权登记日持有的本次可转债票面总金额；   i：指本次可转债往常票面利率。   （1）本次可转债采选每年付息一次的付息形式，计息肇端日为本次可转债 刊行首日。   （2）付息日：每年的付息日为自本次可转债刊行首日起每满一年确当日。 如该日为法定节沐日或休息日，则顺延至下一个交游日，顺宽限间不另付息。 每相邻的两个付息日之间为一个计息年度。   （3）付息债权登记日：每年的付息债权登记日为每年付息日的前一交游日， 公司将在每年付息日之后的五个交游日内支付往常利息。在付息债权登记日前 （包括付息债权登记日）央求调动成公司股票的可转债，公司不再向其持有东说念主 支付本计息年度及以后计息年度的利息。   （4）本次可转债持有东说念主所取得利息收入的应付税项由持有东说念主承担。   （5）公司将在可转债期满后五个服务日内办理完毕偿还债券余额本息的事 项。   （十一）违约服务及争议惩处   （1）在本次可转债到期、加速归赵（如适用）时，刊行东说念主未能或揣度不可 偿付到期应付本金和/或利息；   （2）刊行东说念主不履行或违反受托经管契约项下的任何承诺或义务（第 1 项所 南京医药股份有限公司                    召募证明书选录 述违约情形除外）且将对刊行东说念主履行本次可转债的还本付息产生紧要不利影响， 在接管托经管东说念主书面示知，或经单独或合并持有本次可转债未偿还面值总额百 分之十以上的可转债持有东说念主书面示知，该违约在上述示知所要求的合理期限内 仍未予纠正；   （3）在债券存续期间内，刊行东说念主发生斥逐、刊出、破除、破产、清理、丧 失归赵智力、被法院指定接管东说念主或已脱手相关的法律程序；   （4）任何适用的现行或将来的法律、规则、规章、判决，或政府、监管、 立法或司法机构或权力部门的指示、王法或大喊，或上述规则的解释的变更导 致刊行东说念主在本契约或本次可转债项下义务的履行变得分歧法；   （5）刊行东说念主已经或揣度不可按期支付除本次债券之外的其他有息欠债，且 可能导致本次债券发生违约的；   （6）在债券存续期间，刊行东说念主发生其他对本次可转债的按期兑付产生紧要 不利影响的情形。   发生上述所列违约事件时，公司应当承担相应的违约服务，包括但不限于 按照本次可转债召募证明书的商定向债券持有东说念主实时、足额支付本金和/或利息 以及迟误支付本金和/或利息产生的罚息、违约金等。   本次可转债刊行适用于中国法律并依其解释。本次可转债刊行和存续期间 所产生的争议，来源应在争议各方之间协商惩处。如果协商惩处不成，争议各 方有权按照《债券持有东说念主会议规则》等规则向公司住所所在地有统带权的东说念主民 法院通过诉讼惩处。当产生任何争议及任何争议正按前条商定进行惩处时，除 争议事项外，各方有权陆续愚弄本期债券刊行及存续期的其他职权，并应履行 其他义务。   （十二）转股股数的笃定形式   本次可转债持有东说念主在转股期内央求转股时，转股数目的算计形式为 Q=V/P， 并以去尾法取一股的整数倍，其中：V 指可转债持有东说念主央求转股的可转债票面 南京医药股份有限公司                             召募证明书选录 总金额；P 指央求转股当日灵验的转股价钱。   可转债持有东说念主央求调动成的股份须是整数股。本次可转债持有东说念主经央求转 股后，对所剩可转债不足调动为一股股票的余额，公司将按照上海证券交游所 等部门的联系规则，在可转债持有东说念主转股后的 5 个交游日内以现款兑付该部分 可转债的票面金额以及利息。   （十三）转股年度联系股利的包摄   因本次刊行的可转债转股而增多的公司股票享有与原股票同等的权益，在 股利披发的股权登记日当日登记在册的整个普通股股东（含因可转债转股形成 的股东）均参与当期股利分拨，享有同等权益。   （十四）向原股东配售的安排   在股权登记日（2024 年 12 月 24 日，T-1 日）收市后登记在册的刊行东说念主所 有股东。   （1）股权登记日：2024 年 12 月 24 日（T-1 日）；   （2）原股东优先配售认购时候：2024 年 12 月 25 日（T 日）9:30-11:30， 则顺延至下一交游日陆续进行；   （3）原股东优先配售缴款时候：2024 年 12 月 25 日（T 日）。   原股东可优先配售的南药转债数目为其在股权登记日（2024 年 12 月 24 日， T-1 日）收市后中国结算上海分公司登记在册的所持刊行东说念主股份数目按每股配 售 0.825 元面值可转债的比例算计可配售可转债金额，再按 1，000 元/手的比例 调动为手数，每 1 手（10 张）为一个申购单元，即每股配售 0.000825 手可转债。 若至本次刊行可转债股权登记日（T-1 日）公司可参与配售的股本数目发生变 化导致优先配售比例发生变化，刊行东说念主和主承销商将于申购日（T 日）前（含） 透露原股东优先配售比例调整公告。原股东应按照该公告透露的推行优先配售 南京医药股份有限公司                                   召募证明书选录 比例笃定可转债的可优先配售数目。原股东网上优先配售不足 1 手部分按照精 确算法取整，即先按照优先配售比例和每个账户股数算计出可认购可转债数目 的整数部分，对于算计出不足 1 手的部分（余数保留三位一丝），将整个账户 按照余数从大到小的治安进位（余数沟通则无意排序），直至每个账户最终获 得的可认购可转债加总与原股东可优先配售可转债总量一致。    公司现有总股本 1，309，326，040 股，整个可参与原股东优先配售。按本次发 行优先配售比例算计，原股东可优先配售的可转债上限总额为 1，081，491 手。    （1）原股东的优先认购形式    整个原股东的优先认购均通过上交所交游系统进行，认购时候为 2024 年 为“南药配债”。每个账户最小认购单元为 1 手（10 张，1，000 元），超出 1 手必 须是 1 手的整数倍。    若原股东的灵验申购数目小于或即是其可优先认购总额，则可按其推行有 效申购量获配南药转债，请投资者仔细检讨证券账户内“南药配债”的可配余 额。若原股东的申购数目超出其可优先认购总额，则该笔认购无效。    原股东持有的“南京医药”股票如托管在两个或者两个以上的证券营业部， 则以托管在各营业部的股票分别算计可认购的手数，且必须依照上交所相关业 务规则在对应证券营业部进行配售认购。    （2）原股东的优先认购程序    ①投资者应于股权登记日收市后查对其证券账户内“南药配债”的可配余 额。    ②原股东参与网上优先配售的部分，应当在 T 日申购时缴付足额资金。    ③投资者迎面托福时，填写好认购托福单的各项内容，持本东说念主身份证或法 东说念主营业派司、证券账户卡和资金账户卡（阐述资金进款额必须大于或即是认购 所需的款项）到认购者开户的与上交所联网的证券交游网点，办理托福手续。 柜台承办东说念主员检验投资者托福的各项把柄，复核无误后即可接受托福。    ④投资者通过电话托福或其它自动托福形式托福的，应按各证券交游网点 南京医药股份有限公司                              召募证明书选录 的规则办理托福手续。      ⑤投资者的托福仍是接受，不得撤单。      （3）若原股东的灵验申购数目小于或即是其可优先认购总额，则可按其实 际申购量获配南药转债；若原股东的申购数目超出其可优先认购总额，则该笔 认购无效。 参与优先配售的部分，应当在 T 日申购时缴付足额资金。原股东参与优先配售 后余额部分的网上申购时无需缴付申购资金。      （十五）担保事项      本次刊行的可转债不提供担保。      （十六）本次刊行决策的灵验期      公司本次向不特定对象刊行可转债决策的灵验期为十二个月，自觉行决策 经股东大会审议通过之日起算计。      （十七）债券受托经管情况      为留心本次债券全体债券持有东说念主的权益，公司聘请中信建投证券行动本次 债券的受托经管东说念主，并开心接受受托经管东说念主的监督。公司与中信建投证券就本 次可转债受托经作事项签署了《南京医药股份有限公司与中信建投证券股份有 限公司对于南京医药股份有限公司向不特定对象刊行可调动公司债券之债券受 托经管契约》。      五、本次刊行的联系机构      （一）刊行东说念主：南京医药股份有限公司 法定代表东说念主           周建军 办公地址            南京市雨花台区安德门大街 55 号 2 幢 接洽东说念主             李文骏 电话              86-25-84552601 传真              86-25-84552601 南京医药股份有限公司                              召募证明书选录      （二）保荐东说念主（主承销商）、受托经管东说念主：中信建投证券股份有限公司 法定代表东说念主         王常青               北京市向阳区景辉街 16 号院 1 号楼泰康集团大厦中信建投证 办公地址               券 保荐代表东说念主         叶佳雯、刘蕾 名目协办东说念主         杨普盛 承办东说念主员          黄宇雄、连子云 电话            86-10-85156379 传真            86-10-56160130      （三）保荐东说念主（主承销商）：南京证券股份有限公司 法定代表东说念主         李剑锋 办公地址          南京市江东中路 389 号 保荐代表东说念主         刘兆印、王刚 名目协办东说念主         闫培新 承办东说念主员          张红、杨秀飞、宋文锦、樊成浩、刘姝含、祁星竹 电话            86-25-58519900 传真            86-25-83367377      （四）讼师事务所：北京市竞天公诚讼师事务所 负责东说念主           赵洋 署名讼师          王峰、冯曼、顾泽皓（已辞职） 接洽东说念主           冯曼 办公地址          北京市向阳区开国路 77 号华贸中心 3 号写字楼 34 层 电话            86-10-58091000 传真            86-10-58091100      （五）司帐师事务所：毕马威华振司帐师事务所（非常普通合伙） 负责东说念主           邹俊 署名注册司帐师       周徐春、吴岚 办公地址          北京市东城区东长安街 1 号东方广场东 2 座办公楼 8 层 电话            86-10-85085000 传真            86-10-85185111 南京医药股份有限公司                               召募证明书选录      （六）评级机构：中诚信外洋信用评级有限服务公司 法定代表东说念主            岳志岗 署名评级东说念主员           刘逸伦、陈光远 办公地址             北京东城区向阳门内大街南竹巷子 2 号星河 SOHO5 号楼 电话               86-10-66428877 传真               86-10-66426100      （七）收款银行：中信银行北京京城大厦支行 收款账户户名           中信建投证券股份有限公司 收款账户开户行          8110701013302370405 收款账号             中信银行北京京城大厦支行      （八）央求上市的证券交游所：上海证券交游所 办公地址             上海市浦东新区杨高南路 388 号 接洽电话             86-21-68808888 传真               86-21-68804868      （九）股票登记机构：中国证券登记结算有限服务公司上海分公司 办公地址             上海市浦东新区杨高南路 188 号 接洽电话             86-21-58708888 传真               86-21-58754185      六、刊行东说念主与本次刊行联系东说念主员之间的关系      截止 2024 年 6 月 30 日，中信建投证券繁衍品交游部持有刊行东说念主 4，800 股股 票，中信建投基金持有刊行东说念主 13，700 股，整个持股比例 0.001%。刊行东说念主控股股 东新工集团持有南京证券 258，475，359 股股票，持股比例 7.01%，为南京证券重 要关联方；新工集团限定的南京化纤股份有限公司持有南京证券 1，237，645 股股 票，持股比例 0.03%；刊行东说念主通过全资子公司盐城恒健药业有限公司持有南京 证券 23，588，065 股股票，持股比例 0.64%。      除上述关系外，刊行东说念主与本次刊行联系的保荐东说念主、主承销商、证券服务机 构高出负责东说念主、高等经管东说念主员和承办东说念主员之间不存在其他顺利或转折的股权关 系或其他权益关系。 南京医药股份有限公司                   召募证明书选录              第三节 风险成分   一、与刊行东说念主相关的风险   （一）磋磨风险   刊行东说念主日常坐褥磋磨需要取得药品磋磨许可证、医疗器械磋磨许可证等资 质文凭，并保证上述天资文凭的灵验性，需在相关天资文凭到期前办理换证或 缓期。此外，行业驾驭部门亦会不依期更新相关天资取得、存续的要乞降尺度。 刊行东说念主一直以来正当合规磋磨，心疼质料限定，但仍濒临因未能实时换发、展 期相关天资文凭，或在改日不可实足昂扬新颁布的相关尺度，导致未能取得相 关天资文凭的风险。如果公司未能实时取得相关天资文凭或办理天资缓期、换 发，公司的业务、财务景况、磋磨功绩可能受到紧要影响。   药品安全波及药品销售流通的各个面容，任何一个面容出现问题都将导致 药品安全问题。公司在医药批发、医药零卖高出它业务中，如出现家具性量问 题，可能濒临补偿或家具调回服务，固然公司可根据相关法律律例向药品上游 坐褥厂商进行追索，但追偿金额和时候无法笃定，也会影响公司的磋磨功绩和 声誉。截止当今，公司尚未发生过紧要药品安全问题，但由于药品不良反应的 成因较为复杂，且部分药品的不良反应需经过较永劫候后才会夸耀，因此在客 不雅上公司仍存在一定的药品安全风险。   刊行东说念主的主营业务主要王人集在江苏、安徽、福建、湖北四省，公司营业收 入的区域王人集度较高，业务范围由上述要点省份为中枢向外扩展。当今，公司 在上述省份的病院隐蔽和浸透智力较强，但一朝该区域的医药招标政策发生重 大变化或者阛阓竞争加重，可能在一定程度上对公司的磋磨功绩产生不利影响。   刊行东说念主控股子公司存在部分房屋未取得对应的权属文凭，截止文告期末， 南京医药股份有限公司                            召募证明书选录 建筑面积共计 18，217.11 平方米，占刊行东说念主高出子公司整个房屋面积的比例为 风险。尽管上述无权属解说的房屋占刊行东说念主领有的房屋总面积比例较小，但未 来若被要求搬迁或拆除，仍可能对刊行东说念主子公司的业务磋磨产生一定负面影响。   刊行东说念主是医药流通行业内的区域性集团化企业，细分业务包括医药批发、 零卖、医药“互联网+”及医药第三方物流服务业务，公司组织结构和经管体系 日趋弘远。同期，刊行东说念主依靠收购处所区域性医药流通企业扩展销售渠说念。截 至文告期末，公司纳入合并范围的子公司共 92 家，业务集中隐蔽世界近 70 个 城市，经管跨度较大，不同地域间企业发展相反较为彰着，并购企业文化各有 特质，里面经管难度连接加大。跟着公司磋磨边界进一步扩大，如果公司不可 实时灵验地完善经管轨制、提高经管水平和智力以适合公司改日发展需要，将 会对公司坐褥磋磨变成不利影响。   行动医药流通企业，与上游医药家具供应商保管细致的合作关系并取得其 医药家具授权是公司的中枢竞争力之一。经过多年业务拓展，公司与上游供应 商保持着细致的合作关系，已基本完了与国内主流药品供应商达成稳定合作关 系。但公司仍无法保证现有上游供应商会陆续保管与公司的业务合作关系，也 难以确保公司不错与新的供应商建立稳定的业务关系。如果公司无法保管与上 游供应商的关系，则公司可能濒临阛阓份额减少、货品供应不足时导致营业利 润下跌的风险。   （二）财务风险   刊行东说念主为医药流通企业，由于行业的买卖模式和业务特质以及公司边界化 发展、业务结构等原因，公司资产欠债率较高且高于行业平均水平。2021 年末、 债率有所下跌，但公司仍存在一定偿债风险。 南京医药股份有限公司                                           召募证明书选录    跟着业务边界的快速扩大，刊行东说念主应收账款边界相应增长。截止 2021 年末、 占当期营业收入的比例分别为 23.96%、28.53%、21.91%和 26.78%（已年化）。 前述情况是由公司以病院销售为主的业务结构所决定。公司客户以公立三甲医 院为主，应收账款发生坏账损失的概率较低。关联词跟着销售边界的进一步膨大， 公司应收账款可能陆续增长，若不可陆续保持对应收账款的灵验经管，将对公 司流动资金盘活变成较大压力且存在发生坏账的风险，进而对公司的磋磨发展 带来不利影响。    截止 2021 年末、2022 年末、2023 年末和 2024 年 6 月末，公司短期借款、 非金融机构借款、短期应付债券、遥远借款及应付债券等有息债务的余额整个 分别为 923，151.90 万元、926，931.90 万元、879，630.17 万元和 1，188，440.80 万元。 较高的有息欠债边界将使得公司财务用度金额较大，同期也对公司的现款流管 明智力建议了更高的要求，如果后续公司不可够很好地经管有息欠债的边界， 将可能对公司的磋磨和财务产生不利影响。    截止 2021 年末、2022 年末、2023 年末和 2024 年 6 月末，公司存货账面价 值分别为 451，775.68 万元、578，730.73 万元、579，800.61 万元和 591，294.82 万元， 占资产总额的比重分别为 17.45%、18.28%、20.41%和 18.68%。公司是江苏、 安徽、福建药品器械储备定点单元以及军队药品器械储备定点单元，承担了为 大型病院及军需药品计策保供储备的社会服务。公司保持较大的存货边界是为 了保证病院对药品实时性以及各类性的需求，与公司快速增长的营业收入边界 相适合。公司对存货的经管较为灵验，存货盘活天数稳定，并已严格按照企业 司帐准则的核算要求计提了减值准备，但如出现有货大边界损毁或可变现净值 裁汰的情况，在一定程度上会影响公司坐褥磋磨。 南京医药股份有限公司                  召募证明书选录   二、与行业相关的风险   （一）政策律例调整风险   医药流通行业属于严格监管的行业，行业的发展受到国度联系政策的表率， 医疗卫生、医疗保障、医药流通体制等方面转变对行业的影响较大。跟着医改 不休深化，国度相关部门接踵出台的两票制、带量采购、零加成等一系列转变 措施及政策，既不休完善并促进我国医药行业健康有序发展，也对行业运行模 式产生影响。跟着药品价钱转变、医疗保障轨制转变的深入及带量采购等相关 政策、律例的调整或出台，揣度我国药品降价趋势仍将连接，将压缩整个医药 坐褥行业的利润空间，对医药流通行业的盈利也可能产生一定不利影响。   （二）阛阓竞争加重风险   医药流通行业为高度竞争的行业。当今，我国医药流通企业广博且地域分 散，部分世界性和区域性的大型医药流通企业缓缓形成，阛阓竞争强烈。“两票 制”的推广使药品采购渠说念愈加长入，医药流通企业在阛阓区域、品种、客户 的争夺以及病院合作等方面的竞争进一步加重。在此种竞争环境下，如果公司 改日未能保持其市时势位、灵验限定成本用度，将有可能影响公司的发展磋磨。   三、其他风险   （一）与本次刊行相关的风险   刊行东说念主股票价钱的波动不仅受其盈利水平和发展远景的影响，况兼受国度 宏不雅经济政策调整、金融政策的调控、股票阛阓的投契行径、投资者的心思预 期等诸多成分的影响。如果因公司股票价钱走势低迷或可转债持有东说念主的投资偏 好等原因导致可转债到期未能完了转股，公司必须对未转股的可转债偿还本息， 将会相应增多公司的资金服务和坐褥磋磨压力。   本次召募资金拟投资的名目将在可转债存续期内渐渐为公司带来经济效益。 本次刊行后，若投资者在转股期内转股，在因转股和财务计量形式等导致公司 总股本和净资产均增多的情况下，如果公司净利润的增长幅度小于总股本和净 南京医药股份有限公司                    召募证明书选录 资产的增长幅度，每股收益和加权平均净资产收益率等方针将出现一定幅度的 下跌，本次召募资金到位后公司即期文告（每股收益、净资产收益率等财务指 标）存在被摊薄的风险。     本期可转债采选固定利率，在债券存续期内，当可转债的阛阓利率高涨时， 可转债的价值可能会相应裁汰，从而使投资者遭遇损失。公司将提醒投资者充 分探讨阛阓利率波动可能引起的风险，以幸免和减少损失。     在可转债存续期限内，公司需对未转股的可转债偿付利息及到期时兑付本 金。此外，在可转债触发还售条件时，若投资者愚弄回售权，则公司将在短时 间内濒临较大的现款开销压力。因此，若公司磋磨行径未达到预期文告，将不 能从预期的还款来源取得敷裕的资金，可能影响公司对可转债本息的按时足额 兑付，以及投资者回售时的承兑智力。 险     在本次刊行的可调动公司债券存续期间，当公司股票在职意连气儿三十个交 易日中至少有十五个交游日的收盘价低于当期转股价钱的 85%时，公司董事会 有权建议转股价钱向下修正决策并提交公司股东大会审议表决。修正后的转股 价钱应不低于该次股东大会召开日前二十个交游日公司股票交游均价和前一交 易日公司股票的交游均价之间的较高者，同期，修正后的转股价钱不得低于最 近一期经审计的每股净资产值和股票面值。     可转债存续期内，在昂扬可转债转股价钱向下修正条件的情况下，公司董 事会将基于公司的推行情况、股价走势、阛阓成分等多重探讨，不建议或者提 出与投资者预期不同的转股价钱向下修正决策；同期，公司董事会审议通过的 本次可转债转股价钱向下修正决策，亦存在未能通过公司股东大会审议的可能。 因此，改日在触及转股价钱向下修正条件时，转股价钱是否向下修正存在不确 定性的风险。     此外，在昂扬可转债转股价钱向下修正条件的情况下，即使公司董事会提 南京医药股份有限公司                     召募证明书选录 出转股价钱向下调整决策且决策经股东大会审议通过，仍存在转股价钱修正幅 度不笃定、股票价钱仍低于向下修正后的转股价钱的风险。因此，转股价钱向 下修正的幅度也存在不笃定性。提请投资者关切相关风险。   本次可转债已经评级机构评级，并出具了《南京医药股份有限公司向不特 定对象刊行可调动公司债券信用评级文告》。根据该评级文告，南京医药主体信 用级别为 AA+，本次可调动公司债券信用级别为 AA+。在本期债券存续期限内， 评级机构将连接关切公司磋磨环境的变化、磋磨或财务景况的紧要事项等成分， 出具追踪评级文告。如果由于公司外部磋磨环境、本身或评级尺度变化等成分， 导致本期债券的信用评级级别发生不利变化，将会增大投资者的风险，对投资 东说念主的利益产生一定的影响。   可转债是一种具有债券性格且赋有股票期权的夹杂性证券，其票面利率通 常低于可比公司债券的票面利率，转股期内可能出现正股价钱低于转股价钱的 情形。可转债二级阛阓价钱受阛阓利率、债券剩余期限、转股价钱、正股价钱、 赎回要求、回售要求、向下修正要求以及投资者的预期等多重成分影响，因此， 可转债在上市交游、转股等过程中，存在着价钱波动，以至低于面值的风险， 从而可能使投资者濒临一定的投资风险，以至发生投资损失。   本次向不特定对象刊行的可调动公司债券无任何担保。如果本次可转债存 续期间发生严重影响公司磋磨功绩和偿债智力的事件，本次可转债可能因未提 供担保而增大风险。   （二）召募资金投资名目的风险   公司本次可转债刊行所召募资金拟用于南京医药数字化转型名目、南京医 药南京物流中心（二期）名目、福建同春生物医药产业园（一期）名目及补充 流动资金。公司本次召募资金投资名目主要服务于公司举座计策，已经公司充 南京医药股份有限公司                   召募证明书选录 分论证和系统磋磨。关联词，本次召募资金投资名目的建立策画能否按时完成、 名目的实施过程和实施效果等存在着不笃定性。如果名目建成进入运营后受到 宏不雅经济波动、高卑劣行业变化等成分影响，可能导致募投名目程度舒适、无 法实施或发生变更，从而影响公司的财务景况和磋磨功绩。   福建同春生物医药产业园名目用地采选“先租后让”的地盘出让模式，租 赁期为 5 年，租赁期届满且昂扬福州市仓山区东说念主民政府验收据件后，福建同春 可订立《国有建立用地使用权契约出让合同》并取得名目用地使用权。福建同 春生物医药产业园名目所在地驾驭机关福州市仓山区东说念主民政府已出具证明，租 赁期届满后，在名目妥当《名目践约监管契约书》要求的情况下，经企业央求， 福州市仓山区将保障企业取得名目用地使用权。   但如果出现地盘政策发生紧要变更等不利成分，本次募投名目用地存在延 期取得或无法取得的风险，可能变成本次募投名目宽限实施或者变更实施地点， 将会对募投名目的实施产生不利影响。 南京医药股份有限公司                                                              召募证明书选录                                 第四节 公司基本情况      一、公司股本结构      截止 2024 年 6 月 30 日，公司股本总额为 1，309，326，040 股，具体结构如下：            股份性质                          股份数目（股）                         比例      一、有限售条件的股份                                 262，466，608                    20.05%          国有法东说念主理股                                 250，753，768                    19.15%          其他内资持股                                  11，712，840                     0.90%      其中：境内法东说念主理股                                             -                        -           境内当然东说念主理股                                11，712，840                     0.90%      二、无尽售条件的股份                                1，046，859，432                   79.95%          东说念主民币普通股                                1，046，859，432                   79.95%          三、股份总额                                1，309，326，040                  100.00%      二、公司前十名股东持股情况      截止 2024 年 6 月 30 日，公司前十名股东高出持股情况如下：                                                           持有有限售条 序                                持股数目          持股比例             股东称号                                          件股份数目              股份性质 号                                （股）           （%）                                                            （股）                                                                              限售流通 A      南京新工投资集团有限         服务公司                                                                               通股      Alliance Healthcare Asia           Pacific Limited      吉林敖东药业集团股份             有限公司      中国建立银行股份有限      公司－东方红中证东方      红红利低波动指数证券         投资基金 南京医药股份有限公司                                 召募证明书选录           第五节 财务司帐信息与经管层分析    公司 2021 年度、2022 年度和 2023 年度财务文告经毕马威华振司帐师事务 所（非常普通合伙）审计，并分别出具了编号为毕马威华振审字第 2202319 号、 毕马威华振审字第 2303691 号、毕马威华振审字第 2404658 号的无保钟情见的 审计文告。 普通合伙）出具的无保钟情见的审计文告后附的经审计财务报表或根据其中相 关数据算计得出。    公司提醒投资者，除阅读本节所透露的财务司帐信息外，还应审阅财务报 告及审计文告全文，以获取实足的财务贵府和相关信息。非经迥殊证明，本节 援用数据均为合并财务报表口径。    一、财务司帐信息    （一）审计概念与关键性水平    毕马威华振司帐师事务所（非常普通合伙）对公司 2021 年 12 月 31 日、 度、2022 年度及 2023 年度的合并及母公司利润表、现款流量表和股东权益变 动表以及财务报表附注进行了审计，对上述报表高出附注分别出具了毕马威华 振审字第 2202319 号、毕马威华振审字第 2303691 号、毕马威华振审字第    公司根据本身业务特质和所处行业，从名目的性质和金额两方面判断财务 信息的关键性。在判断名目性质关键性时，公司主要探讨该名目在性质上是否 属于日常行径、是否显耀影响公司的财务景况、磋磨恶果和现款流量等成分； 在判断名目金额大小的关键性时，公司详细探讨该名目金额占营业收入、总资 产及税前利润金额的比重是否较大或公司合计关键的相关事项。 南京医药股份有限公司                                                  召募证明书选录      （二）最近三年一期财务报表      （1）合并资产欠债表                                                                单元：万元         名目 流动资产： 货币资金               246，162.90     237，157.88     232，719.58     209，332.09 应收单子               106，908.57     235，659.46     240，824.50     250，097.70 应收账款              1，458，493.46   1，174，100.63   1，433，052.85   1，080，987.20 应收款项融资             293，291.40     211，096.63     256，546.42     194，053.55 预支款项               102，546.35      89，390.81     115，201.42     105，405.18 其他应收款               84，494.10      58，788.61      49，812.16      46，946.28 存货                 591，294.82     579，800.61     578，730.73     451，775.68 其他流动资产              12，993.90      15，295.04      19，260.61       7，196.56 流动资产整个            2，896，185.49   2，601，289.66   2，926，148.27   2，345，794.24 非流动资产： 遥远股权投资               6，841.55       4，238.12       1，236.57       1，288.48 其他权益器具投资            18，818.45      19，526.09      19，408.30      24，129.78 投资性房地产               9，210.75       9，133.75       8，264.00       8，938.69 固定资产               110，240.41     113，747.47     121，265.91     111，406.93 在建工程                13，865.14      13，007.70       8，022.70      15，340.39 使用权资产               23，826.35      23，925.66      22，618.27      22，457.45 无形资产                21，738.30      21，897.60      24，528.42      26，811.18 商誉                   7，216.69       7，216.69       7，216.69       7，216.69 遥远待摊用度               4，640.18       4，334.18       3，689.19       3，424.48 递延所得税资产             22，766.25      22，281.74      22，492.67      18，078.05 其他非流动资产             30，195.52         424.51         204.97       3，684.87 非流动资产整个            269，359.60     239，733.51     238，947.70     242，777.00 资产整个              3，165，545.09   2，841，023.17   3，165，095.96   2，588，571.24 流动欠债： 短期借款               456，787.79     176，367.10     180，455.21     366，885.06 应付单子               241，482.60     278，432.05     294，510.68     256，109.40 应付账款               717，749.59     690，926.04     718，580.90     550，302.73 南京医药股份有限公司                                                召募证明书选录         名目 合同欠债             19，152.75         10，357.39      21，912.00        7，477.58 应付职工薪酬           15，982.10         24，576.39      23，537.56       20，654.10 应交税费             19，344.05         20，934.57      26，725.52       30，879.67 其他应付款           211，117.71        207，739.25     422，726.88     244，715.68 一年内到期的非流动欠债     217，606.46        229，936.86     148，033.03        7，827.86 其他流动欠债          114，784.48        217，333.71     391，896.24     267，611.96 流动欠债整个         2，014，007.53      1，856，603.36   2，228，378.02   1，752，464.04 非流动欠债： 遥远借款             64，848.11        110，098.54     160，154.00       98，119.00 应付债券            302，265.57        101，679.17      62，011.39     164，721.20 租赁欠债             11，647.88         11，902.20      10，323.27       12，439.68 递延收益             28，603.11         29，706.13      29，316.98       30，460.81 递延所得税欠债           5，426.39          5，541.15        5，423.69       6，990.13 非流动欠债整个         412，791.05        258，927.18     267，229.34     312，730.82 欠债整个           2，426，798.58      2，115，530.54   2，495，607.36   2，065，194.86 整个者权益（或股东权 益）： 实收获本（或股本）       130，932.60        131，023.10     131，031.50     104，161.12 成本公积            246，196.85        245，965.93     242，907.86     165，160.44 减：库存股             2，192.43          3，589.82        3，858.44               - 其他详细收益            8，161.37          8，972.38        8，197.52      13，476.29 盈余公积             27，848.87         27，848.87      23，737.23       19，689.92 未分拨利润           243，484.06        233，298.96     197，970.26     158，143.09 包摄于母公司股东的权益合 计 少数股东权益           84，315.19         81，973.21      69，502.66       62，745.52 整个者权益整个         738，746.51        725，492.63     669，488.61     523，376.38 欠债及股东权益整个      3，165，545.09      2，841，023.17   3，165，095.96   2，588，571.24   （2）合并利润表                                                                单元：万元         名目     2024 年 1-6 月         2023 年度        2022 年度      2021 年度 一、营业总收入           2，723，211.05       5，358，966.47 5，022，156.38 4，512，319.51 其中：营业收入           2，723，211.05       5，358，966.47 5，022，156.38 4，512，319.51 二、营业总成本           2，666，694.69       5，264，543.92 4，918，622.29 4，424，915.96 南京医药股份有限公司                                                召募证明书选录         名目        2024 年 1-6 月       2023 年度        2022 年度       2021 年度 其中：营业成本             2，555，287.10     5，027，636.17 4，696，243.01 4，218，598.54 税金及附加                  5，478.88        10，759.28     11，655.04      9，136.51 销售用度                  55，787.37       117，310.07    115，758.38    107，607.05 经管用度                  20，941.64        51，744.34     48，705.44     43，293.74 研发用度                   2，229.05         3，618.91      2，743.42      2，095.76 财务用度                  26，970.66        53，475.15     43，516.99     44，184.36 其中：利息用度               17，052.52        37，849.38     33，290.18     38，018.87 利息收入                     639.56         1，013.54      1，140.83      1，317.10 加：其他收益                 1，406.11         3，939.51      2，876.26      1，547.40 投资收益（损失以“－”号填 列） 其中：春联营企业和合营企业 的投资收益 处置债权投资取得的投资收益                                  -              -    -5，152.27     -9，531.10 （损失以“-”号填列） 信用减值损失（损失以“-”                        -3，385.29        1，929.24     -9，833.19       -798.24 号填列） 资产减值损失（损失以“-”                         -492.08          -624.84       -677.13       -861.75 号填列） 资产处置收益（损失以“－” 号填列） 三、营业利润（损失以“－” 号填列） 加：营业外收入                  791.50           256.64       806.17       1，697.03 减：营业外开销                1，255.87         3，194.10      3，637.25      2，381.73 四 、利润 总额（亏 损总额以 “－”号填列） 减：所得税用度               14，333.84        26，525.92     19，009.23     22，831.45 五、净利润（净损失以“－” 号填列） （一）按磋磨连接性分类 “－”号填列）                                  -              -             -             - “－”号填列） （二）按整个权包摄分类 （净损失以“-”号填列） ”号填列） 六、其他详细收益的税后净额           -769.86           753.61     -5，395.96     -4，435.05 南京医药股份有限公司                                                         召募证明书选录      名目          2024 年 1-6 月            2023 年度          2022 年度        2021 年度 （一）包摄母公司整个者的其                         -811.01                 774.86      -5，265.21      -4，183.99 他详细收益的税后净额 （二）包摄于少数股东的其他 详细收益的税后净额 七、详细收益总额              38，984.58             72，034.51       66，195.99     56，620.13 （一）包摄于母公司整个者的 详细收益总额 （二）包摄于少数股东的详细 收益总额 八、每股收益： （一）基本每股收益（元/ 股） （二）稀释每股收益（元/ 股）   （3）合并现款流量表                                                                         单元：万元     名目        2024 年 1-6 月            2023 年度            2022 年度        2021 年度 一、磋磨行径产生的现款 流量： 销售商品、提供劳务收到 的现款 收到的税费返还                    -             1，929.06                  -               - 收到其他与磋磨行径联系 的现款 磋磨行径现款流入小计      2，637，250.67          6，058，969.96   5，186，097.86       4，778，367.80 购买商品、接受劳务支付 的现款 支付给职工及为职工支付 的现款 支付的各项税费           52，214.76             98，056.49        103，068.05       74，215.12 支付其他与磋磨行径联系 的现款 磋磨行径现款流出小计      2，872，524.98          5，868，329.44   5，254，329.12       4，708，834.73 磋磨行径产生的现款流量                 -235，274.31            190，640.52        -68，231.27       69，533.07 净额 二、投资行径产生的现款 流量： 收回投资收到的现款                  -                 4.51            17.20         4，273.10 取得投资收益收到的现款           14.37                240.05           252.92           320.32 处置子公司高出他营业单                            -                     -                 -          19.51 位收到的现款净额 处置固定资产、无形资产 和其他遥远资产收回的现 南京医药股份有限公司                                              召募证明书选录       名目      2024 年 1-6 月     2023 年度        2022 年度        2021 年度 金净额 投资行径现款流入小计           473.96         904.38       9，601.55        8，402.10 购建固定资产、无形资产 和其他遥远资产支付的现       36，827.45      15，821.66      15，527.78      30，653.93 金 投资支付的现款            2，520.00       2，400.00               -              - 取得子公司高出他营业单                            -          0.32               -        200.00 位支付的现款净额 投资行径现款流出小计        39，347.45      18，221.98      15，527.78      30，853.93 投资行径产生的现款流量                   -38，873.48     -17，317.60      -5，926.23     -22，451.84 净额 三、筹资行径产生的现款 流量： 继承投资收到的现款                  -      2，252.80     105，425.14        3，593.00 其中：子公司继承少数股                            -      2，252.80       2，450.00        3，593.00 东投资收到的现款 取得借款收到的现款        990，367.96    2，045，749.76   1，883，287.36   2，495，760.27 刊行债券所收到的现款       299，988.75     749，942.55     399，971.88     410，000.00 收到其他与筹资行径联系                            -      8，085.00         460.20               - 的现款 筹资行径现款流入小计      1，290，356.71   2，806，030.12   2，389，144.58   2，909，353.27 偿还债务支付的现款        977，914.98    2，841，799.92   2，275，745.59   2，795，414.17 分拨股利、利润或偿付利 息支付的现款 其中：子公司支付给少数 股东的股利、利润 支付其他与筹资行径联系 的现款 筹资行径现款流出小计      1，031，000.16   2，921，707.36   2，342，482.45   2，906，268.38 筹资行径产生的现款流量 净额 四、汇率变动对现款及现                            -              -              -              - 金等价物的影响 五、现款及现款等价物净                   -14，791.24     57，645.67      -27，495.37     50，166.13 增多额 加：期初现款及现款等价 物余额 六、期末现款及现款等价 物余额   （1）母公司资产欠债表 南京医药股份有限公司                                            召募证明书选录                                                            单元：万元         名目 流动资产： 货币资金           126，666.61     145，512.56     158，207.96     158，003.65 应收单子             3，022.15      11，934.87      81，190.75      77，012.80 应收账款           219，093.23     144，134.90     178，515.11     185，857.56 应收款项融资          98，039.58      66，534.02     115，197.27      35，649.36 预支款项             6，196.23       9，548.18      13，606.96      10，734.52 其他应收款         1，046，748.05    886，224.27     903，946.46     824，787.08 存货             131，265.48     142，064.84     124，927.73      90，684.56 其他流动资产           4，395.24       3，766.14       7，584.68       3，547.93 流动资产整个        1，635，426.57   1，409，719.77   1，583，176.94   1，386，277.47 非流动资产： 遥远股权投资         193，813.45     190，975.03     186，639.58     185，099.96 其他权益器具投资           176.53         176.53         176.53         176.53 投资性房地产             875.07         931.84         419.18         517.73 固定资产             5，572.25       5，893.40       6，021.67       6，444.79 在建工程             1，480.14       1，599.46       1，508.80       2，303.18 使用权资产              216.24         672.78       1，349.15       2，111.75 无形资产             2，204.52       1，913.80       3，100.63       3，393.75 遥远待摊用度             811.97         931.59         420.96         151.62 递延所得税资产          4，911.07       4，723.41       5，965.81       4，255.56 其他非流动资产         29，833.18          11.45          16.76         112.47 非流动资产整个        239，894.42     207，829.30     205，619.08     204，567.36 资产整个          1，875，320.99   1，617，549.07   1，788，796.01   1，590，844.83 流动欠债： 短期借款           363，283.40     130，070.83     138，152.97     327，784.16 应付单子            22，771.85      49，426.18      68，636.19      33，204.35 应付账款           186，619.79     169，815.72     170，445.97     130，724.82 合同欠债             1，480.49       1，330.99       2，425.64         979.01 应付职工薪酬           5，467.93       7，545.73       6，934.45       5，143.80 应交税费             1，951.63       2，565.31       2，560.40       6，139.61 其他应付款           89，385.52      87，479.92     159，157.94     186，205.58 一年内到期的非流动欠债    210，478.14     222，889.65     141，765.19         108.60 南京医药股份有限公司                                                召募证明书选录         名目 其他流动欠债             103，228.31    204，706.51      371，609.12     255，451.71 流动欠债整个             984，667.05    875，830.86     1，061，687.87    945，741.63 非流动欠债： 遥远借款                64，848.11    110，098.54      160，154.00      98，119.00 应付债券               302，265.57    101，679.17       62，011.39     164，721.20 租赁欠债                   69.98         131.88          513.17       2，042.92 递延收益                 1，005.21      1，062.73        1，147.96       1，052.77 非流动欠债整个            368，188.87    212，972.31      223，826.53     265，935.90 欠债整个             1，352，855.92   1，088，803.17    1，285，514.39   1，211，677.52 整个者权益（或股东权益）： 实收获本（或股本）          130，932.60     131，023.10     131，031.50     104，161.12 成本公积               252，223.08     251，952.20     250，205.87     172，614.82 减：库存股                2，192.43       3，589.82       3，858.44                - 其他详细收益              -1，533.05      -1，246.71       -1，930.29       -674.36 盈余公积                27，625.75      27，625.75      23，514.11      19，466.80 未分拨利润              115，409.12     122，981.38     104，318.87      83，598.92 整个者权益整个            522，465.07     528，745.90     503，281.62     379，167.31 欠债及股东权益整个        1，875，320.99   1，617，549.07    1，788，796.01   1，590，844.83   （2）母公司利润表                                                                单元：万元         名目      2024 年 1-6 月     2023 年度         2022 年度        2021 年度 一、营业收入             679，837.50    1，358，233.21   1，272，384.54   1，138，906.25 减：营业成本             656，463.61    1，313，424.53   1，223，133.79   1，094，473.78 税金及附加                  818.03        1，740.70       1，877.53       1，511.95 销售用度                 7，817.92       17，634.43      18，756.54     16，223.65 经管用度                 3，545.08        9，535.45       9，172.75       7，467.95 研发用度                   758.88         700.25          689.73        491.09 财务用度                 1，830.58        1，926.95       2，980.63     10，040.08 其中：利息用度             15，246.85       33，732.78      29，787.59     38，912.14 利息收入                17，183.61       38，550.72      34，979.91     29，340.05 加：其他收益                  57.57         385.01          164.66        148.41 投资收益（损失以“－”号 填列） 南京医药股份有限公司                                                     召募证明书选录      名目         2024 年 1-6 月        2023 年度            2022 年度           2021 年度 信用减值损失（损失以“-”                      -1，073.69         1，633.27          -2，596.96          -393.42 号填列） 资产减值损失（损失以“-”                         -42.04             -0.92                    -              - 号填列） 资产处置收益（损失以 “－”号填列） 二、营业利润（损失以 “－”号填列） 加：营业外收入                       -           10.44             16.11            200.82 减：营业外开销                   7.44           568.80            681.47            168.47 三、利润总额（损失总额以 “－”号填列） 减：所得税用度               2，043.53         4，126.80          -1，815.65         2，025.53 四、净利润（净损失以 “－”号填列） （一）连接磋磨净利润（净 损失以“－”号填列） （二）阻隔磋磨净利润（净                               -                  -                  -              - 损失以“－”号填列） 五、其他详细收益的税后净                        -286.34           683.58          -1，255.93            76.46 额 六、详细收益总额             13，088.42        41，799.96         39，217.18         29，407.16   （3）母公司现款流量表                                                                         单元：万元     名目        2024 年 1-6 月        2023 年度            2022 年度            2021 年度 一、磋磨行径产生的现款 流量： 销售商品、提供劳务收到 的现款 收到的税费返还                   -          1，929.06                   -                  - 收到其他与磋磨行径联系 的现款 磋磨行径现款流入小计       669，178.12       1，726，565.80       1，462，619.55       1，385，672.22 购买商品、接受劳务支付 的现款 支付给职工及为职工支付 的现款 支付的各项税费            6，969.35         12，906.16          18，549.41          12，043.39 支付其他与磋磨行径联系 的现款 磋磨行径现款流出小计       743，155.24       1，654，169.59       1，425，657.28       1，299，760.55 磋磨行径产生的现款流量                  -73，977.12         72，396.21          36，962.27          85，911.67 净额 南京医药股份有限公司                                             召募证明书选录     名目        2024 年 1-6 月    2023 年度        2022 年度        2021 年度 二、投资行径产生的现款 流量： 收回投资收到的现款                 -          4.51               -              - 取得投资收益收到的现款       21，528.51     67，426.98      60，873.04      52，096.91 处置固定资产、无形资产 和其他遥远资产收回的现            2.14        205.87          51.29         296.41 金净额 处置子公司高出他营业单                           -              -              -      1，901.43 位收到的现款净额 收到其他与投资行径联系                           -     29，459.86               -              - 的现款 投资行径现款流入小计        21，530.66     97，097.22      60，924.33      54，294.75 购建固定资产、无形资产 和其他遥远资产支付的现       30，836.77      2，943.79       2，166.69       4，020.60 金 投资支付的现款            2，520.00      2，400.00     219，447.92     120，662.67 取得子公司高出他营业单                           -              -              -      4，828.00 位支付的现款净额 支付其他与投资行径联系 的现款 投资行径现款流出小计       185，019.19      5，343.79     221，614.61     129，511.27 投资行径产生的现款流量                 -163，488.53     91，753.43    -160，690.28      -75，216.52 净额 三、筹资行径产生的现款 流量： 继承投资收到的现款                 -              -    102，975.14               - 取得借款收到的现款        893，042.00   1，820，000.00   1，791，322.09   2，344，720.00 刊行债券所收到的现款       299，988.75    749，942.55     399，971.88     410，000.00 筹资行径现款流入小计     1，193，030.75   2，569，942.55   2，294，269.11   2，754，720.00 偿还债务支付的现款        935，000.00   2，635，022.09   2，180，020.00   2，621，000.00 分拨股利、利润或偿付利 息支付的现款 支付其他与筹资行径联系 的现款 筹资行径现款流出小计       975，726.45   2，692，566.27   2，227，668.86   2，712，657.82 筹资行径产生的现款流量 净额 四、汇率变动对现款及现                                          -              -              - 金等价物的影响 五、现款及现款等价物净                  -20，161.35     41，525.92      -57，127.76     52，757.33 增多额 加：期初现款及现款等价 物余额      南京医药股份有限公司                                                  召募证明书选录           名目       2024 年 1-6 月       2023 年度          2022 年度      2021 年度      六、期末现款及现款等价      物余额         （三）合并财务报表的编制基础、合并财务报表范围高出变化情况         （1）编制基础         公司财务报表按照财政部颁布的《企业司帐准则—基本准则》以高出后颁      布及转变的具体司帐准则、应用指南、解释以高出他相关规则（统称“企业会      计准则”）、中国证券监督经管委员会《公开刊行证券的公司信息透露编报规则      第 15 号——财务文告的一般规则》的透露规则编制。         （2）连接磋磨         公司对自文告期末起 12 个月的连接磋磨智力进行了评估，未发现影响本公      司连接磋磨智力的事项，公司以连接磋磨为基础编制财务报表是合理的。         （1）合并财务报表范围         截止 2024 年 6 月末，纳入公司合并报表的子公司共 92 家，具体情况如下：                                                                     单元：万元                                     注册          持股比例 序号        公司称号     成立日期                                         主要业务      注册地                                     成本        顺利       转折         南京药业股份有限            公司         南京鹤寿药事服务           有限公司         南京鹤寿药店有限            公司         南京鹤芝龄大药房           有限公司         江苏泉方中医药发          展有限公司         南京鹤益龄大药房           有限公司         南京鹤寿房产物业          经管有限公司         南京医药国药有限            公司      南京医药股份有限公司                                               召募证明书选录                                   注册         持股比例 序号       公司称号      成立日期                                       主要业务    注册地                                   成本        顺利       转折         南京医药南通健桥             司         南京医药淮安天颐         药房连锁有限公司         南京医药扬州康德         药房连锁有限公司         福州回春医药连锁            有限公司         南京医药合魁梧药          房连锁有限公司         南京医药百信药房           有限服务公司         南京医药百信药房           高淳有限公司         南京医药百信众爱         药房有限服务公司         徐州市广济连锁药           店有限公司         江苏盐淮百信连锁           药业有限公司         南京医药医疗用品            有限公司         徐州南药医疗用品            有限公司         南京医药湛德医疗           科技有限公司         南京华东医药有限            服务公司         南京华东医药医疗             司         南京医药康捷物流           有限服务公司         南京医药德轩堂生          物成品有限公司         南京医药杏通元医          疗器械有限公司         江苏中健之康信息           时刻有限公司         南京中健之康物业           经管有限公司         南京医药扬州有限             公司         南京医药（淮安）           天颐有限公司    南京医药股份有限公司                                                    召募证明书选录                                    注册           持股比例 序号        公司称号      成立日期                                         主要业务   注册地                                    成本         顺利        转折          南京医药（淮安）             公司          江苏华晓医药物流            有限公司          盐城市中福华晓药           房有限公司          盐城恒健药业有限             公司          南京医药南通健桥            有限公司          南通市健诚大药房            有限公司          南通市康正直药房            有限公司          南京医药泰州有限             公司          南京医药常州有限             公司          南京医药苏州恒昇            有限公司          南京医药苏州恒捷          医疗科技有限公司          苏州爱尔健药房有             限公司          南京医药徐州恩华            有限公司          南京医药弘景大药           房有限公司          安徽天星医药集团            有限公司          安徽天星生物成品            有限公司          南京医药合肥天润            有限公司          南京医药滁州天星          药事服务有限公司          南京医药安庆有限             公司          南京医药六安天星            有限公司          安徽天星大药房连           锁有限公司          南京医药马鞍山有             限公司          南京医药马鞍山天          星大药房连锁有限    南京医药股份有限公司                                                    召募证明书选录                                    注册           持股比例 序号        公司称号      成立日期                                         主要业务    注册地                                    成本         顺利        转折             公司          马鞍山天星生态农              司          阜阳天星医药有限              公司          界首天星医药有限              公司          亳州天星医药有限              公司          安徽天星医药供应            链有限公司          合肥市天元医疗器            械有限公司          安徽天星医疗科技             有限公司          福建同春药业股份             有限公司          福州常春药业有限              公司          福建回春药业有限              公司          福州同春中药有限              公司          福州同春企业资产            经管有限公司          福州东方漆空间文           化创意有限公司          厦门同春医药股份             有限公司          福建三明同春医药             有限公司          福建省莆田同春医            药有限公司          福建省宁德市古田          同春医药有限公司          福建龙岩同春医药             有限公司          福州同春医疗用品             有限公司          福建东南医药有限              公司          南京医药湖北有限              公司          南京医药孝感有限              公司   南京医药股份有限公司                                    召募证明书选录                              注册      持股比例 序号        公司称号       成立日期                      主要业务     注册地                              成本    顺利    转折      南京医药恩施州有           限公司      南京医药咸宁有限           公司      南京医药仙桃有限           公司      南京医药鄂州有限           公司      南京医药武汉新洲          有限公司      南京医药监利有限           公司      南京医药宜昌有限           公司      南京医药随州有限           公司      云南云卫药事服务          有限公司      辽宁康大彩印包装          有限公司      南京同仁堂西丰皇       家鹿苑有限公司       南京同仁堂（抚      松）参业有限公司      南京药事达医药科         技有限公司      南京新涛医疗科技        发展有限公司      南京饱读楼大药店有           限公司      南京医锦康大药房          有限公司      南京医药医疗科技          有限公司      注 1：刊行东说念主理有福州东方漆空间文化创意有限公司 50%股权，但对其磋磨和财务具    有骨子限定权，因此纳入合并范围。      注 2：南京同仁堂（抚松）参业有限公司已在清理程序中，该公司清理组由刊行东说念主的    东说念主员组成。其少数股东已被分拨其应得资产份额，该公司剩余资产均属刊行东说念主享有。        （2）合并报表范围的变化        文告期内，公司合并报表范围变更情况如下：        文告期            公司称号              变化情况   合并报表变化原因                     南京医药随州有限公司          增多公司     新设成立                  南京医药万户良方健康经管有限公司       减少公司     清理刊出 南京医药股份有限公司                                               召募证明书选录  文告期              公司称号                     变化情况     合并报表变化原因               安徽天星医疗科技有限公司                 增多公司          新设成立                                                     非消灭限定下企业                                                        合并             南药湖北递梯批大药房连锁有限公司               减少公司          清理刊出               南京医药医疗科技有限公司                 增多公司          新设成立               安徽天星医药供应链有限公司                增多公司          新设成立                亳州天星医药有限公司                  增多公司          增资控股                南京医药仙桃有限公司                  增多公司          新设成立                南京医药鄂州有限公司                  增多公司          新设成立               南京医药武汉新洲有限公司                 增多公司          新设成立                南京医药监利有限公司                  增多公司          新设成立               马鞍山市江南大药房有限公司                减少公司          清理刊出               厦门绿金谷大药房有限公司                 减少公司          清理刊出               昆明南药新特药医药有限公司                减少公司          清理刊出               南京药事达医药科技有限公司                增多公司          新设成立             南京华东医药医疗供应链经管有限公司              增多公司          新设成立              南京鹤寿房产物业经管有限公司                增多公司          分立成立                阜阳天星医药有限公司                  增多公司          增资控股                界首天星医药有限公司                  增多公司          增资控股             南药湖北递梯批大药房连锁有限公司               增多公司          新设成立              南京新涛医疗科技发展有限公司                增多公司          新设成立              南京医药湛德医疗科技有限公司                增多公司          新设成立               南通市康正直药房有限公司                 增多公司          新设成立              辽宁南药民生康大医药有限公司                减少公司          破产清理              安徽天星贤慧养老中心有限公司                减少公司          清理刊出               福州同春康捷储运有限公司                 减少公司          清理刊出             武汉丰知瑞科技有限公司（原“南京医                                            减少公司          契约转让               药武汉医疗器械有限公司”）               四川省雅通药业有限公司                  减少公司          契约转让    （四）最近三年一期的主要财务方针及非经常性损益明细表        名目        月/2024 年 6   /2023 年 12    /2022 年 12    /2021 年 12                   月 30 日        月 31 日        月 31 日        月 31 日 南京医药股份有限公司                                                     召募证明书选录      名目             月/2024 年 6      /2023 年 12    /2022 年 12    /2021 年 12                      月 30 日           月 31 日        月 31 日        月 31 日 流动比率（倍）                     1.44           1.40          1.31          1.34 速动比率（倍）                     1.14           1.09          1.05          1.08 资产欠债率（合并报表）             76.66%          74.46%        78.85%        79.78% 资产欠债率（母公司报表）            72.14%          67.31%        71.86%        76.17% 应收账款盘活率（次）                  4.14           4.11          4.00          4.54 存货盘活率（次）                    8.73           8.68          9.11          9.83 总资产盘活率（次）                   1.81           1.78          1.75          1.83 每股磋磨行径产生的现款流                             -1.80          1.46         -0.52          0.67 量（元/股） 每股净现款流量（元/股）                -0.11          0.44         -0.21          0.48 利息保障倍数                      4.30           3.66          3.82          3.29   注：公司主要财务方针的具体算计公式如下：   资产欠债率=欠债总额÷资产总额   流动比率=流动资产÷流动欠债   速动比率=（流动资产-存货）÷流动欠债   利息保障倍数=（利润总额＋利息开销-利息收入）／（利息开销-利息收入）   应收账款盘活率=营业收入÷（期初应收账款账面价值+期末应收账款账面价值）÷2   存货盘活率=营业成本÷（期初存货净额+期末存货净额）÷2   总资产盘活率=营业收入÷（期初资产总额+期末资产总额）÷2   每股磋磨行径产生的现款流量=磋磨行径产生的现款流量净额÷期末股本总额   每股净现款流量=现款及现款等价物净增多额÷期末股本总额   根据中国证监会发布的《公开刊行证券的公司信息透露编报规则第 9 号— —净资产收益率和每股收益的算计及透露（2010 年转变）》（证监会公告［2010］                               加权平均净资             基本每股收益         稀释每股收益  文告期利润        文告期间                                产收益率               （元/股）          （元/股） 包摄于公司普通股       2023 年                 9.29%             0.45           0.45  股东的净利润        2022 年                10.58%             0.48           0.48 扣除非经常性损益 后包摄于公司普通       2023 年                 9.26%             0.44           0.44 股股东的净利润 南京医药股份有限公司                                                 召募证明书选录   公司最近三个司帐年度连气儿盈利，且最近三个司帐年度加权平均净资产收 益率不低于 6%。   根据中国证监会发布的《公开刊行证券的公司信息透露解释性公告第 1 号 ——非经常性损益（2023 转变）》(证监会公告202365 号)（适用于 2023 年度 明细表）及《公开刊行证券的公司信息透露解释性公告第 1 号——非经常性损 益（2008）》(证监会公告200843 号)（适用于 2021 年度和 2022 年度明细表）， 公司最近三年一期非经常性损益明细如下表所示：                                                                 单元：万元          名目                         2023 年度        2022 年度      2021 年度 非流动资产处置损益                403.26          175.41     2，378.97     6，054.24 计入当期损益的政府补助（与公司正 常磋磨业务密切相关、妥当国度政策 规则、按照笃定的尺度享有、对公司 损益产生连接影响的政府补助除外） 计入当期损益的政府补助，但与公司 正常磋磨业务密切相关，妥当国度政                                 -              -    2，876.26     1，547.40 策规则、按照一定尺度定额或定量持 续享受的政府补助除外 单独进行减值测试的应收款项、合同 资产减值准备转回 除上述各项之外的其他营业外收入和                         -463.90      -2，893.16      -2，813.33     -684.70 开销 减：所得税影响额                 241.21           29.14       569.19     1，722.68 少数股东权益影响额                121.90          -131.42      205.29      542.93          整个              680.06          200.26     1，667.42     4，651.33   文告期各期，公司非经常性损益分别为 4，651.33 万元、1，667.42 万元、 要原因系处置非流动资产减少及净营业外开销增多所致，2023 年度公司非经常 性损益减少主要原因系处置非流动资产减少及所得税影响额减少所致。   （五）文告期司帐政策和司帐忖度变更情况   （1）2021 年变更情况 南京医药股份有限公司                                 召募证明书选录   刊行东说念主于 2021 年度践诺了财政部于比年颁布的以下企业司帐准则转变： 《企业司帐准则第 21 号——租赁（转变）》（财会201835 号）（“新租赁准则”） 《新冠肺炎疫情相关房钱减让司帐处理规则》（财会202010 号）及《对于调整 适用范围的示知》（财会20219 号） 主要影响如下：   ①原租赁准则下，上市公司根据租赁是否骨子上将与资产整个权联系的全 部风险和酬劳转化给公司，将租赁分为融资租赁和磋磨租赁。新租赁准则下， 上市公司不再区分融资租赁与磋磨租赁。公司对整个租赁（选拔简化处理方法 的短期租赁和廉价值资产租赁除外）阐述使用权资产和租赁欠债。在分拆合同 包含的租赁和非租赁部分时，上市公司按照各租赁部分单独价钱及非租赁部分 的单独价钱之和的相对比例摊派合同对价。   上市公司选拔根据初次践诺新租赁准则的累积影响数，调整初次践诺新租 赁准则往常年头留存收益及财务报表其他相关名目金额，不调整可比期间信息。   在新租赁准则下，公司行动转租赁租东说念主应基于原租赁产生的使用权资产， 而不是原租赁的标的资产，对转租赁进行分类。对于初次践诺日前辩认为磋磨 租赁且在初次践诺日后仍存续的转租赁，公司在初次践诺日基于原租赁和转租 赁的剩余合同期限和要求进行再行评估，并按照新租赁准则的规则进行分类。 重分类为融资租赁的，公司将其行动一项新的融资租赁进行司帐处理。除转租 赁外，公司无需对其行动出租东说念主的租赁调整初次践诺新租赁准则往常年头留存 收益及财务报表其他相关名目金额。公司自初次践诺日起按照新租赁准则进行 司帐处理。                                                   单元：元                   名目                      2021 年 1 月 1 日                   的最低租赁付款额     按 2021 年 1 月 1 日本集团增量借款利率折现的现值           209，267，752.64 减：自 2021 年 1 月 1 日后 12 个月内将完成的短期租赁的影响金额        -6，530，634.60      加：可合理笃定将愚弄的续约选拔权的影响金额                    23，945，517.03 南京医药股份有限公司                             召募证明书选录                   名目                 2021 年 1 月 1 日     加：2020 年 12 月 31 日融资租赁阐述的遥远应付款        2，514，182.07   ②《新冠肺炎疫情相关房钱减让司帐处理规则》（财会202010 号）对于满 足一定条件的，由新冠肺炎疫情顺利激发的房钱减让提供了简化方法。采选上 述规则未对公司的财务景况和磋磨恶果产生紧要影响。   （2）2022 年度变更情况   刊行东说念主于 2022 年度践诺了财政部于比年颁布的以下企业司帐准则相关规则 及指引，主要包括：《企业司帐准则解释第 15 号》（财会202135 号）（“解释第 的家具或副家具对外售售的司帐处理”（“试运行销售的司帐处理”）的规则；解 释第 15 号中“对于损失合同的判断”的规则；《对于适用金减让司帐处理规则>相关问题的示知》（财会202213 号）；《企业司帐准则解 释第 16 号》（财会202231 号）（“解释第 16 号”）中“对于刊行方分类为权益 器具的金融器具相关股利的所得税影响的司帐处理”的规则；解释第 16 号中 “对于企业将以现款结算的股份支付修改为以权益结算的股份支付的司帐处理” 的规则。   采选上述规则未对公司的财务景况及磋磨恶果产生紧要影响。   （3）2023 年度变更情况   刊行东说念主于 2023 年度践诺了财政部于比年颁布的企业司帐准则相关规则及指       《企业司帐准则解释第 16 号》（财会202231 号）中“对于单项 引，主要包括： 交游产生的资产和欠债相关的递延所得税不适用运转阐述豁免的司帐处理”规 定。根据该规则，刊行东说念主对于不是企业合并、交游发生时既不影响司帐利润也 不影反馈征税所得额（或可抵扣损失）、且运转阐述的资产和欠债导致产生等额 应征税暂时性相反和可抵扣暂时性相反的单项交游，即租赁交游，不适用《企 业司帐准则第 18 号——所得税》中对于豁免运转阐述递延所得税欠债和递延所 得税资产的规则。刊行东说念主对该交游运转阐述所产生的新增应征税暂时性相反， 根据《企业司帐准则第 18 号——所得税》等联系规则，在交游发生时阐述相应 的递延所得税欠债。此外，刊行东说念主在上述新增应征税暂时性相反于改日各期间 南京医药股份有限公司                          召募证明书选录 转回时有充足尚未阐述递延所得资产的可抵扣暂时性相反，因此阐述了与递延 所得税欠债金额十分的递延所得税资产。该新增阐述的递延所得税资产和递延 所得税欠债昂扬资产欠债表净额列报的条件。   采选上述规则未对公司的财务景况及磋磨恶果产生紧要影响。   （4）2024 年 1-6 月司帐政策变更   刊行东说念主于 2024 年度践诺了财政部于比年颁布的以下企业司帐准则相关规则 及指引，主要包括：《企业司帐准则解释第 17 号》（财会202321 号）（“解释第 规则，刊行东说念主在对欠债的流动性进行辩认时，仅探讨刊行东说念主在资产欠债表日是 否有将欠债归赵推迟至资产欠债表日后一年以上的骨子性职权 （“推迟归赵负 债的职权”），而不探讨刊行东说念主是否有愚弄上述职权的主不雅可能性。   对于刊行东说念主贷款安排产生的欠债，如果刊行东说念主推迟归赵欠债的职权取决于 刊行东说念主是否遵守了贷款安排中规则的条件 （“契约条件”），刊行东说念主在对相关负 债的流动性进行辩认时，仅探讨在资产欠债表日或者之前应遵守的契约条件， 而不探讨刊行东说念主在资产欠债表日之后应遵守的契约条件的影响。   对于刊行东说念主在交游敌手方选拔的情况下通过托福本身权益器具进行归赵的 欠债，若刊行东说念主按照《企业司帐准则第 37 号——金融器具列报》的规则将上述 选拔权分类为权益器具并将其行动复合金融器具的权益组成部分单独阐述，则 不影响该项欠债的流动性辩认；反之，若上述选拔权不可分类权益器具，则会 影响该项欠债的流动性辩认。   采选该规则未对公司的财务景况及磋磨恶果产生紧要影响。   文告期内，刊行东说念主不存在司帐忖度变更。   文告期内，刊行东说念主不存在司帐差错更正。      南京医药股份有限公司                                                                  召募证明书选录         二、财务景况分析         （一）资产结构与资产质料分析         文告期各期末，公司资产结构情况如下：                                                                                     单元：万元  名目            金额           比重         金额           比重         金额           比重         金额           比重 流动资产 2，896，185.49       91.49% 2，601，289.66     91.56% 2，926，148.27     92.45% 2，345，794.24     90.62% 非流动资  产  总资产    3，165，545.09 100.00% 2，841，023.17 100.00% 3，165，095.96 100.00% 2，588，571.24 100.00%         文告期各期末，公司资产总额分别为 2，588，571.24 万元、3，165，095.96 万元、      主要系流动资产金额减少所致。         文告期各期末，流动资产占总资产的比例分别为 90.62%、92.45%、91.56%      和 91.49%，2023 年末流动资产金额相较 2022 年末有所减少主要原因系公司应      收账款和应收款项融资金额减少所致。         公司资产的具体名目情况如下：         文告期各期末，公司流动资产具体名目情况如下：                                                                                     单元：万元  名目             金额           比重          金额          比重          金额          比重          金额          比重 货币资金      246，162.90      8.50%    237，157.88     9.12%    232，719.58     7.95%    209，332.09    8.92% 应收单子      106，908.57      3.69%    235，659.46     9.06%    240，824.50     8.23%    250，097.70    10.66% 应收账款     1，458，493.46    50.36% 1，174，100.63     45.14% 1，433，052.85     48.97% 1，080，987.20     46.08% 应收款项融 资 预支款项      102，546.35      3.54%     89，390.81     3.44%    115，201.42     3.94%    105，405.18    4.49% 其他应收款      84，494.10      2.92%     58，788.61     2.26%     49，812.16     1.70%     46，946.28    2.00% 存货        591，294.82     20.42%    579，800.61    22.29%    578，730.73    19.78%    451，775.68    19.26% 其他流动资 产      南京医药股份有限公司                                                               召募证明书选录    名目               金额          比重        金额          比重        金额          比重         金额         比重 流动资产合 计           （1）货币资金           文告期各期末，公司货币资金组成如下：                                                                                  单元：万元     名目               金额          占比         金额         占比        金额         占比        金额         占比   库存现款         5.36       0.00%          3.71    0.00%      12.78     0.01%        3.44   0.00%   银行进款 206，935.52        84.06%    221，831.21   93.54% 163，777.35    70.38% 189，113.49    90.34%   其他货币    资金     整个      246，162.90   100.00%   237，157.88 100.00% 232，719.58 100.00% 209，332.09 100.00%           文告期各期末，公司货币资金余额分别为 209，332.09 万元、232，719.58 万      元、237，157.88 万元和 246，162.90 万元，占流动资产的比例分别为 8.92%、      较高的主要原因是，公司专注于医药流通业务且旗下子公司广博，因此具有业      务现款流大、资金需求量大的特质。货币资金主要为保证医药流通业务的正常      开展并保证付款的实时性。           公司其他货币资金为银行承兑汇票保证金、第三方支付平台余额及和其他      保证金，均为保证业务正常开展所需的货币资金。           公司 2022 年末货币资金余额较 2021 年末增多 23，387.49 万元，其中银行存      款减少 25，336.14 万元，主要原因系公司的业务边界扩大，应收账款及存货相应      增多，从而增多对货币资金的占用。其他货币资金增多 48，714.29 万元主如果由      于银行承兑汇票保证金有所增多。           公司 2023 年末货币资金余额较 2022 年末增多 4，438.30 万元，其中银行存      款增多 58，053.86 万元，主要系公司应收账款回款增多。其他货币资金减少           公司 2024 年 6 月末货币资金余额较 2023 年末增多 9，005.02 万元，其中银      行进款减少 14，895.69 万元，主要系公司部分应收账款未到回款期而公司需要支    南京医药股份有限公司                                                                    召募证明书选录    付相关采购款所致。其他货币资金增多 23，899.05 万元，主如果由于银行承兑汇    票保证金有所增多。         （2）应收单子         文告期各期末，公司应收单子组成如下：                                                                                     单元：万元    名目               金额           占比           金额         占比         金额          占比        金额         占比 银行承兑汇票 106，908.57 100.00% 235，659.46 100.00% 240，190.10                   99.74% 249，197.31   99.64% 买卖承兑汇票           0.00       0.00%           0.00   0.00%       634.40      0.26%     900.38    0.36%    整个       106，908.57 100.00% 235，659.46 100.00% 240，824.50 100.00% 250，097.70 100.00%         文告期各期末，公司应收单子账面价值分别为 250，097.70 万元、240，824.50    万元、235，659.46 万元和 106，908.57 万元，占流动资产的比例分别为 10.66%、         文告期内，刊行东说念主与兴业银行开展单子池业务。单子池业务具体模式为兴    业银行给予刊行东说念主高出控股子公司单子池专项授信额度，刊行东说念主高出控股子公    司将持有的银行承兑汇票在兴业银行进行质押，形成单子池额度后，在额度范    围内刊行东说念主高出控股子公司不错进行单子融资。该模式下公司质押的银行承兑    汇票用于在银行获取开具应付单子融资额度，公司仍保留了对该应收单子整个    权上险些整个的风险酬劳，未阻隔阐述该等应收单子。    公司银行承兑单子背书贴现增多所致。截止 2024 年 6 月 30 日，公司无因出票    东说念主无力践约而将应收单子转为应收账款的单子。         （3）应收账款         ①应收账款及变动                                                                                      单元：万元         名目       应收账款              1，458，493.46          1，174，100.63       1，433，052.85       1，080，987.20       营业收入              2，723，211.05          5，358，966.47       5，022，156.38       4，512，319.51     占营业收入比例               26.78%                   21.91%               28.53%          23.96%         注：2024 年半年度末应收账款占营业收入的比例已年化。 南京医药股份有限公司                                                    召募证明书选录    报 告 期 各 期 末 ， 公 司 应 收 账 款 账 面 价 值 分 别 为 1，080，987.20 万 元 、 别为 46.08%、48.97%、45.14%和 50.36%，占营业收入的比例分别为 23.96%、 事件影响，卑劣医疗机构客户回款有所放缓。2023 年末，公司的应收账款占当 年营业收入比例有所下跌，主要系应收账款回款情况较好以及保理业务阻隔确 认应收账款金额增多所致。2024 年 6 月末，公司的应收账款占当期营业收入比 例有所高涨，主要系部分应收账款尚未到回款期。    文告期内，刊行东说念主在金融机构开展了无追索权应收账款保理业务。截止 账款，由此阻隔阐述应收账款 556，611.16 万元。    ②应收账款余额及坏账准备计提情况    文告期各期末，公司应收账款及坏账准备计提情况如下：                                                                   单元：万元      种类                账面余额                    坏账准备                                                                   账面价值                    金额            比例         金额        计提比例 按单项计提坏账准备           1，092.91      0.07%    1，092.91     100.00%              - 按账龄组整个提坏账 准备      整个          1，485，344.67   100.00%   26，851.21      1.81%    1，458，493.46      种类                账面余额                    坏账准备                                                                   账面价值                    金额            比例         金额        计提比例 按单项计提坏账准备           1，128.91      0.09%    1，128.91     100.00%              - 按账龄组整个提坏账 准备      整个          1，197，575.92   100.00%   23，475.29      1.96%    1，174，100.63      种类                账面余额                    坏账准备                                                                   账面价值                    金额            比例         金额        计提比例 南京医药股份有限公司                                                         召募证明书选录 按单项计提坏账准备         4，367.30     0.30%        4，367.30      100.00%               - 按账龄组整个提坏账 准备     整个        1，462，216.30   100.00%    29，163.45           1.99%    1，433，052.85     种类               账面余额                      坏账准备                                                                      账面价值                  金额           比例            金额           计提比例 按单项计提坏账准备         4，281.15     0.39%        4，281.15      100.00%               - 按账龄组整个提坏账 准备     整个        1，102，650.51   100.00%    21，663.31           1.96%    10，809，87.20   文告期内，刊行东说念主应收账款坏账准备计提情况与资产推行景况相符。   ③应收账款账龄结构   截止 2024 年 6 月 30 日，公司按账龄组整个提的应收账款账面余额的账龄 结构如下：                                                                      单元：万元    账龄        账面余额              占比                坏账准备               计提比例    整个        1，484，251.76       100.00%                25，758.30          1.74%   公司应收账款绝大多数的账龄在一年以内，账龄均较短，风险较低。   ④前五大应收账款客户情况   截止 2024 年 6 月 30 日，公司按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款 情况如下：                                                                  单元：万元                                                              占应收账款账面余额   客户称号      与公司关系            账面余额             坏账准备                                                                总额的比例 江苏省东说念主民病院      非关联方               16，113.04          41.89                  1.08% 南京明基病院       非关联方               14，361.67          67.26                  0.97% 江苏益丰医药有限              非关联方               13，161.73          34.22                  0.89% 公司 定远县总病院       非关联方               12，637.79          40.27                  0.85%  南京医药股份有限公司                                                               召募证明书选录                                                                        占应收账款账面余额       客户称号          与公司关系                  账面余额           坏账准备                                                                          总额的比例  中国东说念主民自如军东                      非关联方                    11，564.46        114.52                  0.78%  部战区总病院        整个                  -                 67，838.70        298.16                  4.57%       公司主要销售对象是病院客户，一般信用景况细致。截止 2024 年 6 月 30  日，公司应收账款余额前五名客户期末应收账款整个 67，838.70 万元，占应收账  款期末余额整个数的 4.57%，王人集度较低。       （4）应收款项融资       文告期各期末，应收款项融资金额分别为 194，053.55 万元、256，546.42 万  元、211，096.63 万元和 293，291.40 万元。应收款项融资为公司既以收取合同现款  流量为主见又以出售为主见经管的单子和应收账款，分别为未放入单子池且承  兑东说念主信用品级较高在背书或贴刻下能够阻隔阐述的银行承兑汇票、可用于资产  救助单子和保理的应收账款。2022 年末应收款项融资余额有所增长的主要原因  系公司加强应收账款经管，连接开展应收账款保理业务。2023 年末应收款项融  资余额有所减少的主要原因系公司拟开展的应收账款保理业务边界减少。2024  年 6 月末应收款项融资余额有所增多主要原因系公司拟开展的应收账款保理业  务边界增多。       （5）其他应收款       ①其他应收款及变动       文告期各期末，公司其他应收款分别为 46，946.28 万元、49，812.16 万元、       ②其他应收款账面余额按性质分类基本情况如下：                                                                               单元：万元 款项性    2024 年 6 月 30 日         2023 年 12 月 31 日     2022 年 12 月 31 日      2021 年 12 月 31 日  质      金额        比例             金额        比例            金额       比例        金额          比例 押金及 保证金 地盘处 置补偿    3，311.19   3.45%         3，311.19   4.71%     3，311.19     5.39%    9，211.90     16.31% 金  南京医药股份有限公司                                                                        召募证明书选录 备用金        134.04     0.14%       165.29      0.24%          95.10      0.15%          164.41       0.29% 其他     31，532.40     32.89%    14，622.80     20.82%     14，518.51      23.64%      11，805.71       20.91% 整个     95，864.77    100.00%    70，230.68    100.00%     61，403.12     100.00%      56，465.88     100.00%       ③其他应收款坏账准备计提情况       文告期各期末，其他应收款坏账准备的期末余额情况如下：                                                                                         单元：万元            名目  按单项计提坏账准备                       2，449.45         2，449.45              2，449.45           2，018.25  按组整个提坏账准备                       8，921.22         8，992.63              9，141.51           7，501.35            整个                   11，370.67        11，442.08             11，590.96           9，519.60       ④前五大其他应收款客户情况       截止 2024 年 6 月 30 日，刊行东说念主其他应收款余额前五名情况如下：                                                                                         单元：万元                                                                                         占其他应收      客户称号       与公司关系            款项性质           账面余额                   坏账准备             款账面余额                                                                                         总额的比例  西藏中健药                     非关联方             其他               13，013.55                65.07            13.57%  业有限公司  南京市浦口                     非关联方             保证金                4，000.00               20.00            4.17%  病院  湖北省第三  东说念主民病院                     非关联方             保证金                4，000.00               20.00            4.17%  （湖北省中  山病院）  六安市东说念主民                     非关联方             保证金                3，750.00               18.75            3.91%  病院  抚松工业集                                  地盘处置  中区经管委              非关联方                                3，311.19           1，373.01             3.45%                                   补偿金  员会       整个              -               -               28，074.74            1，496.82         29.29%       （6）预支款项       文告期各期末，公司预支款项及账龄情况如下：                                                                                          单元：万元       账龄       一年以内                  101，217.26         89，111.57             114，786.65          103，638.29       一至二年                    1，326.71            269.93                316.06                  837.41       二至三年                        0.01                0.46               91.54                  680.32 南京医药股份有限公司                                                                召募证明书选录   三年以上                       2.38              8.85                7.17          249.16      整个                102，546.35         89，390.81       115，201.42          105，405.18    文告期各期末，公司预支款项分别为 105，405.18 万元、115，201.42 万元、    文告期内，公司的预支款项主如果预支货款，上游供应商针对部分品种会 要求先款后货，为了保证药品的供给，刊行东说念主针对该类品种一般采选预支货款 的形式。文告期内，公司一年以内的预支款项占比均在 95%以上。    截止 2024 年 6 月 30 日，刊行东说念主预支款项余额前五名情况如下：                                                                         单元：万元                                                                      占预支款项账面余           供应商称号                       与公司关系           账面余额                                                                       额总额的比例 津药达仁堂集团股份有限公司                          非关联方             5，907.33                  5.76% 云南白药集团股份有限公司                           非关联方             5，312.89                  5.18% 山东福牌阿胶药业有限公司                           非关联方             4，642.12                  4.53% 海南葳瑞医药科技有限公司                           非关联方             4，181.00                  4.08% 九江祥贝医疗器械有限公司                           非关联方             3，987.00                  3.89%               整个                           -           24，030.35                23.43%    （7）存货    文告期各期末，公司存货账面余额及存货跌价准备情况如下：                                                                               单元：万元 名目        账面余额            跌价准备           账面价值         账面余额         跌价准备          账面价值 库存 商品 整个        592，982.81    1，687.99      591，294.82   581，148.27      1，347.66   579，800.61 名目        账面余额            跌价准备           账面价值         账面余额         跌价准备          账面价值 库存 商品 整个        579，803.37    1，072.65      578，730.73   452，654.20        878.52   451，775.68    文告期各期末，公司存货账面价值分别为 451，775.68 万元、578，730.73 万 元、579，800.61 万元和 591，294.82 万元，占流动资产的比例分别为 19.26%、  南京医药股份有限公司                                                                   召募证明书选录       医药流通行业从上游供应商购进药品，在进入批发和零卖面容前存放在仓  库，因此，公司存货均为库存商品。文告期内，公司存货余额不休高涨，主要  原因系存货跟着公司业务边界和销售收入的增长而增长。       公司对库存商品采选动态经管，每月对库存商品进行可销月分析和近效期  品种分析。对全年库存数目变动较少或效期不足六个月的品种，且揣度无法退  货或难以销售的库存商品会要点关切。公司未发生因药品滞销，退货带来的重  大损失。公司存货跌价准备计提情况与资产推行景况相符。       （8）其他流动资产       文告期各期末，公司其他流动资产情况如下：                                                                                   单元：万元       名目  特种储备物质                    5，299.72         7，184.30               8，939.69          2，321.83  待抵扣进项税额                   6，971.04         7，117.91               7，742.81          4，610.65  待摊用度                       510.97           609.15                 559.78                215.72  预缴所得税                      212.18           383.68                2，018.32                48.36       整个                  12，993.90        15，295.04              19，260.61          7，196.56       报 告 期 各 期 末 ， 公 司 其 他 流 动 资 产 账 面 价 值 分 别 为 7，196.56 万 元 、       文告期各期末，公司非流动资产结构情况如下：                                                                                   单元：万元 名目         金额         比例           金额         比例          金额           比例         金额           比例 遥远股 权投资 其他权 益器具    18，818.45    6.99%      19，526.09   8.14%   19，408.30         8.12%    24，129.78      9.94% 投资  南京医药股份有限公司                                                                   召募证明书选录 名目         金额         比例           金额         比例          金额           比例         金额           比例 投资性 房地产 固定资 产 在建工 程 使用权 资产 无形资 产 商誉      7，216.69     2.68%      7，216.69    3.01%      7，216.69      3.02%     7，216.69      2.97% 遥远待 摊用度 递延所 得税资    22，766.25     8.45%     22，281.74    9.29%   22，492.67        9.41%    18，078.05      7.45% 产 其他非 流动资    30，195.52    11.21%        424.51    0.18%       204.97       0.09%     3，684.87      1.52% 产 非流动 资产合   269，359.60   100.00% 239，733.51 100.00% 238，947.70 100.00% 242，777.00 100.00% 计       （1）遥远股权投资       文告期各期末，公司遥远股权投资账面价值分别为 1，288.48 万元、1，236.57  万元、4，238.12 万元和 6，841.55 万元，占非流动资产中的比例分别为 0.53%、  系公司新增联营企业南京新工医疗健康产业投资合伙企业（有限合伙）；2024  年 6 月末遥远股权投资账面价值增多主要系对南京新工医疗健康产业投资合伙  企业（有限合伙）出资以及新增合营企业南京南药活力蚂蚁门诊部有限公司。       （2）其他权益器具投资       文告期各期末，公司其他权益器具投资的明细如下：                                                                                   单元：万元       名目  南京证券股份有  限公司  片仔癀（漳州）  医药有限公司   南京医药股份有限公司                                                                   召募证明书选录   其他                          184.43            184.43                184.58          187.63        整个                  18，818.45          19，526.09          19，408.30          24，129.78        文告期各期末，公司其他权益器具投资分别为 24，129.78 万元、19，408.30   万元、19，526.09 万元和 18，818.45 万元，占非流动资产的比例分别为 9.94%、   所致。        （3）投资性房地产        文告期各期末，公司投资性房地产账面价值分别为 8，938.69 万元、8，264.00   万元、9，133.75 万元和 9，210.75 万元，占非流动资产中的比例分别为 3.68%、        （4）固定资产        文告期各期末，公司固定资产情况如下：                                                                                   单元：万元   名目               金额         占比        金额          占比          金额          占比        金额         占比 一、账面原值 房屋及建筑物      115，809.77   56.16% 116，022.43     56.53% 119，399.78       58.67% 107，347.01    58.42% 机器开发         52，535.15   25.48%   52，364.80    25.51%     49，198.78    24.17%   44，167.16   24.04% 运输开发          8，090.08    3.92%    7，866.66     3.83%      7，702.21     3.78%    7，202.77   3.92% 其他开发         29，767.14   14.44%   29，000.15    14.13%     27，226.99    13.38%   25，042.96   13.63%   整个        206，202.14 100.00% 205，254.04 100.00% 203，527.77 100.00% 183，759.90 100.00% 二、累计折旧 房屋及建筑物       34，799.49   37.33%   33，056.12    37.33%     30，434.31    38.38%   27，268.99   39.30% 机器开发         31，562.17   33.86%   29，950.45    33.83%     25，733.71    32.45%   21，590.10   31.11% 运输开发          4，890.17    5.25%    4，683.04     5.29%      4，582.57     5.78%    4，354.78   6.28% 其他开发         21，960.43   23.56%   20，854.76    23.55%     18，549.06    23.39%   16，176.90   23.31%   整个         93，212.26 100.00%    88，544.36 100.00%       79，299.65 100.00%     69，390.76 100.00% 三、减值准备        2，749.47 100.00%     2，962.21 100.00%        2，962.21 100.00%      2，962.21 100.00% 四、账面价值 房屋及建筑物       78，460.28   71.17%   80，203.57    70.51%     86，202.73    71.09%   77，315.28   69.40% 机器开发         20，773.51   18.84%   22，214.88    19.53%     23，265.61    19.19%   22，377.59   20.09%   南京医药股份有限公司                                                          召募证明书选录   名目             金额         占比       金额         占比       金额         占比       金额         占比 运输开发        3，199.91   2.90%    3，183.63   2.80%    3，119.64   2.57%    2，848.00    2.56% 其他开发        7，806.71   7.08%    8，145.39   7.16%    8，677.93   7.16%    8，866.06    7.96%   整个      110，240.41 100.00% 113，747.47 100.00% 121，265.91 100.00% 111，406.93 100.00%        文告期各期末，公司固定资产账面价值分别为 111，406.93 万元、121，265.91   万元、113，747.47 万元和 110，240.41 万元，占非流动资产的比例分别为 45.89%、        文告期内公司的固定资产主要为房屋及建筑物，占固定资产的比例在 70%   驾驭，主如果因为公司医药营销集中遍及世界，诸多物流中心、零卖门店和子   公司领有自主房屋及建筑物。文告期内公司固定资产金额较为稳定。        （5）在建工程        文告期各期末，公司在建工程账面价值分别为 15，340.39 万元、8，022.70 万   元、13，007.70 万元和 13，865.14 万元，占非流动资产的比例分别为 6.32%、   减少主要系公司子公司物流工程建成并进入使用，相关资产转入固定资产所致；   致。        （6）使用权资产        文告期各期末，公司使用权资产账面价值分别为 22，457.45 万元、22，618.27   万元、23，925.66 万元和 23，826.35 万元，占非流动资产中的比例分别为 9.25%、        （7）无形资产        文告期各期末，公司无形资产情况如下：                                                                          单元：万元   名目             金额         占比         金额        占比        金额       占比        金额        占比 一、账面原值 地盘使用权     21，609.34     44.89% 21，580.34   45.94% 22，637.80    47.60% 22，886.83    48.65%      南京医药股份有限公司                                                                召募证明书选录      名目                  金额          占比            金额         占比        金额        占比        金额        占比 软件             19，550.35      40.61% 18，415.92        39.21% 17，946.13    37.73% 17，076.36    36.30% 客户关系及合 同职权 其他                     -              -           -        -          -        -    106.59    0.23%      整个        48，136.05     100.00% 46，972.62 100.00% 47，560.28 100.00% 47，046.14 100.00% 二、累计摊销 地盘使用权           5，896.80      22.86%       5，782.24   23.63%   5，716.37   25.49%   5，324.53   27.13% 软件             16，827.93      65.25% 15，803.27        64.59% 14，192.99    63.29% 12，721.11    64.81% 客户关系及合 同职权 其他                     -              -           -        -          -        -     95.07    0.48%      整个        25，791.48     100.00% 24，468.76 100.00% 22，425.60 100.00% 19，628.69 100.00% 三、减值准备           606.27      100.00%        606.27 100.00%      606.27 100.00%      606.27 100.00% 四、账面价值 地盘使用权          15，152.55      69.70% 15，238.10        69.59% 16，361.43    66.70% 17，002.30    63.41% 软件              2，676.15      12.31%       2，566.38   11.72%   3，706.87   15.11%   4，308.98   16.07% 客户关系及合 同职权 其他                     -              -           -        -          -        -     11.52    0.04%      整个        21，738.30     100.00% 21，897.60 100.00% 24，528.42 100.00% 26，811.18 100.00%           文告期各期末，公司无形资产账面价值分别为 26，811.18 万元、24，528.42 万      元、21，897.60 万元和 21，738.30 万元，占非流动资产的比例分别为 11.04%、           （8）商誉           文告期各期末，公司商誉账面价值分别为 7，216.69 万元、7，216.69 万元、           公司商誉账面原值及减值准备情况如下：           ①商誉账面原值                                                                                      单元：万元           名目 南京医药股份有限公司                                                召募证明书选录    名目 云南云卫药事服 务有限公司 辽宁康大彩印包 装有限公司 南京医药苏州恒 昇有限公司 南京医药马鞍山 有限公司 南京医药徐州恩 华有限公司    整个            7，523.41       7，523.41       7，523.41        7，523.41   ②商誉减值准备                                                              单元：万元    名目 辽宁康大彩印包 装有限公司    整个             306.71         306.71         306.71          306.71   文告期内，公司商誉减值准备计提情况与资产推行景况相符。   ③商誉账面价值                                                              单元：万元    名目 云南云卫药事服 务有限公司 南京医药苏州恒 昇有限公司 南京医药马鞍山 有限公司 南京医药徐州恩 华有限公司    整个            7，216.69       7，216.69       7，216.69        7，216.69   （9）遥远待摊用度   文告期各期末，公司遥远待摊用度账面价值分别为 3，424.48 万元、3，689.19 万元、4，334.18 万元和 4，640.18 万元，占非流动资产的比例分别为 1.41%、   （10）递延所得税资产   文告期各期末，公司递延所得税资产情况如下： 南京医药股份有限公司                                               召募证明书选录                                                             单元：万元      名目 信用/资产减值 准备 预提用度             272.12          269.74        339.15         367.47 里面交游未完了 利润 可抵扣损失           2，366.75       1，892.53       1，384.13       1，699.09 递延收益            6，615.66       6，814.17       5，610.25       5，869.02 遥远股权投资损 益调整 应付职工薪酬           775.14          991.69        950.15         514.69 其他权益器具投 资公允价值变动 应收款项融资公 允价值变动 租赁欠债            3，926.11       4，048.28         90.27         261.76 股份支付             390.29          717.67        393.04               - 整个             27，692.48      27，258.38      23，173.15      19，716.44 与递延所得税负 债互抵金额 递延所得税资产 余额      文告期各期末，公司递延所得税资产账面价值分别为 18，078.05 万元、 部交游未完了利润及计入递延收益的政府补助等事项导致的可抵扣暂时性相反 组成。2022 年度递延所得税资产余额有所增多系资产减值准备和应收款项融资 公允价值变动增多及递延所得税欠债减少所致。      （11）其他非流动资产      文告期各期末，公司其他非流动资产账面价值分别为 3，684.87 万元、 原因系公司子公司前期预支房钱的地盘已完成托福所致；2023 年度其他非流动 资产增多主要原因系公司子公司预支工程及开发款增多所致；2024 年 6 月末其 他非流动资产大幅增多主要原因系公司支付总部王人集办公楼购楼款共计        南京医药股份有限公司                                                              召募证明书选录           （二）欠债结构与欠债质料分析           文告期各期末，公司欠债总体结构情况如下：   名目              金额          比重        金额         比重         金额           比重         金额            比重  流动欠债 2，014，007.53      82.99% 1，856，603.36   87.76% 2，228，378.02     89.29% 1，752，464.04      84.86%  非流动负   债   总欠债     2，426，798.58 100.00% 2，115，530.54 100.00% 2，495，607.36 100.00% 2，065，194.86 100.00%           文告期各期末，公司欠债总额分别为 2，065，194.86 万元、2，495，607.36 万元、        减少主要原因系公司流动欠债金额有所减少。           文告期各期末，流动欠债占总欠债的比例分别为 84.86%、89.29%、87.76%        和 82.99%，流动欠债占比较高。2022 年末非流动欠债较 2021 年末有所下跌主        要原因系将一年内到期的应付债券列报至流动欠债所致。2023 年末流动欠债较           文告期各期末，公司流动欠债具体名目情况如下：                                                                                   单元：万元  名目            金额           比例        金额           比例          金额           比例          金额           比例 短期借款      456，787.79    22.68%   176，367.10     9.50%    180，455.21     8.10%     366，885.06     20.94% 应付单子      241，482.60    11.99%   278，432.05    15.00%    294，510.68    13.22%     256，109.40     14.61% 应付账款      717，749.59    35.64%   690，926.04    37.21%    718，580.90    32.25%     550，302.73     31.40% 合同欠债       19，152.75    0.95%     10，357.39     0.56%     21，912.00     0.98%       7，477.58      0.43% 应付职工 薪酬 应交税费       19，344.05    0.96%     20，934.57     1.13%     26，725.52     1.20%      30，879.67      1.76% 其他应付 款 一年内到 期的非流      217，606.46    10.80%   229，936.86    12.38%    148，033.03     6.64%       7，827.86      0.45% 动欠债        南京医药股份有限公司                                                                 召募证明书选录  名目            金额          比例           金额            比例            金额          比例         金额           比例 其他流动 欠债 流动欠债 整个           （1）短期借款           文告期各期末，公司短期借款情况如下：                                                                                       单元：万元             名目           保证借款                   65，442.33         20，500.00          20，177.79         38，099.80           信用借款                  391，345.46        155，867.10         160，277.42        328，785.26             整个                  456，787.79        176，367.10         180，455.21        366，885.06           文告期各期末，公司短期借款分别为 366，885.06 万元、180，455.21 万元、        主。2022 年末短期借款大幅减少主要原因系公司短期借款到期兑付及融资结构        调整所致；2024 年 6 月末短期借款大幅增多主要原因系公司银行借款增多所致。           （2）应付单子           文告期各期末，公司应付单子分别为 256，109.40 万元、294，510.68 万元、        垫付的功能，通过单子结算形式不错妥当缓解公司资金盘活压力，故意于业务        拓展，因此应付单子占公司欠债总额比例较高。公司的应付单子均为银行承兑        汇票。           （3）应付账款           文告期各期末，公司应付账款分别为 550，302.73 万元、718，580.90 万元、        款。跟着业务边界的增长，应付账款边界增大，与公司收入增长趋势一致。 南京医药股份有限公司                                    召募证明书选录 链管明智力所致。   截止 2024 年 6 月 30 日，公司应付账款前五名的情况如下：                                                 单元：万元                                             占应付账款账面余额       供应商称号        与公司关系     账面余额                                               总额的比例 晖致制药（大连）有限公司        非关联方        16，657.38         2.32% 诺和诺德（中国）制药有限公司      非关联方        13，968.82         1.95% 江苏恒瑞医药股份有限公司        非关联方        13，255.83         1.85% 拜耳医药保健有限公司          非关联方        12，528.94         1.75% 江苏豪森药业集团有限公司        非关联方         9，541.48         1.33%        整个             -         65，952.45         9.19%   公司应付账款均在供应商给予的信用期内，公司不存在因现款流问题而延 迟付款或改变结算形式的情况。   （4）合同欠债   文告期各期末，公司合同欠债分别为 7，477.58 万元、21，912.00 万元、 因系预收货款增多所致；2023 年末合同欠债较 2022 年末大幅减少的主要原因 系预收货款减少所致。2024 年 6 月末合同欠债较 2023 年末大幅增多的主要原因 系预收货款增多所致。   （5）应付职工薪酬   文告期各期末，公司应付职工薪酬分别为 20，654.10 万元、23，537.56 万元、 补贴。   （6）应交税费   文告期各期末，公司应交税费分别为 30，879.67 万元、26，725.52 万元、 南京医药股份有限公司                                                              召募证明书选录      （7）其他应付款      文告期各期末，公司其他应付款情况如下：                                                                           单元：万元       名目      应付股利          4，940.94           3，703.55           3，801.27           2，832.26   其他应付款          206，176.77         204，035.70         418，925.61         241，883.42       整个         211，117.71         207，739.25         422，726.88         244，715.68      文告期各期末，公司其他应付款分别为 244，715.68 万元、422，726.88 万元、 具体情况如下：                                                                           单元：万元        名目 非金融机构借款              34，987.56        47，681.77          12，220.15         20，246.34 暂收资产救助单子回款                    -                  -                  -      63，552.52 代收应偿保理款              57，187.83        31，362.72         294，966.66         69，245.89 践约保证金                49，229.33        52，265.54          41，983.36         26，594.17 工程开发款及保证金             2，527.89          3，579.22          5，207.22          3，412.64 限定性股票激励策画             2，159.01          3，589.82          3，858.44                 - 其他                   60，085.14        65，556.64          60，689.79         58，831.87        整个           206，176.77       204，035.70         418，925.61        241，883.42      公司 2022 年末其他应付款较 2021 年末大幅增多主要原因系代收应偿保理 款增多所致。公司 2023 年末其他应付款较 2022 年末大幅下跌主要原因系代收 应偿保理款减少所致。      （8）一年内到期的非流动欠债      文告期各期末，公司一年内到期的非流动欠债分别为 7，827.86 万元、 欠债大幅增多主要系公司一年内到期的遥远借款以及中期单子增多所致。      （9）其他流动欠债   南京医药股份有限公司                                                                  召募证明书选录        文告期各期末，公司其他流动欠债组成如下：                                                                                   单元：万元         名目   短期应付债券                  100，297.43        201，964.54           353，734.84       252，912.76   药品储备款                    12，137.40            13，840.57         35，476.38        14，699.19   待转销项税                     2，349.65             1，528.60          2，685.01                  -         整个                114，784.48        217，333.71           391，896.24       267，611.96        文告期各期末，公司其他流动欠债分别为 267，611.96 万元、391，896.24 万元、        文告期内，公司其他流动欠债包括药品储备款、短期应付债券及待转销项   税。其中，药品储备款系由于公司为军区计策物质储备单元以及政府药物储备   定点单元所收到药品采购款项后代为储备相关药品形成。2022 年末其他流动负   债较 2021 年末增多主要原因系公司刊行债务融资器具增多所致；2023 年末其   他流动欠债较 2022 年末减少以及 2024 年 6 月末其他流动欠债较 2023 年末减少   主要原因系债务融资器具到期兑付所致。        文告期各期末，公司非流动欠债具体名目情况如下：                                                                                   单元：万元   名目               金额         比例          金额           比例         金额         比例        金额             比例 遥远借款         64，848.11   15.71% 110，098.54       42.52% 160，154.00      59.93%   98，119.00   31.37% 应付债券      302，265.57     73.22% 101，679.17       39.27%     62，011.39   23.21% 164，721.20    52.67% 租赁欠债         11，647.88    2.82%     11，902.20     4.60%     10，323.27    3.86%   12，439.68       3.98% 递延收益         28，603.11    6.93%     29，706.13    11.47%     29，316.98   10.97%   30，460.81       9.74% 递延所得税欠债       5，426.39    1.31%      5，541.15     2.14%      5，423.69    2.03%    6，990.13       2.24% 非流动欠债整个   412，791.05 100.00% 258，927.18 100.00% 267，229.34 100.00% 312，730.82 100.00%        （1）遥远借款        文告期各期末，公司遥远借款分别为 98，119.00 万元、160，154.00 万元、 南京医药股份有限公司                                                           召募证明书选录 因系公司优化融资结构所致，2023 年末遥远借款较 2022 年末减少及 2024 年 6 月末遥远借款较 2023 年末减少主要原因系公司一年内到期的遥远借款列报至一 年内到期的非流动欠债所致。    （2）应付债券    文告期各期末，公司应付债券分别为 164，721.20 万元、62，011.39 万元、 单子所致。    （3）租赁欠债    文告期各期末，公司租赁欠债分别为 12，439.68 万元、10，323.27 万元、    （4）递延收益    文告期各期末，公司递延收益情况如下：                                                                         单元：万元     名目    政府补助          28，603.11            29，706.13          29，316.98       30，460.81     整个           28，603.11            29，706.13          29，316.98       30，460.81    文告期各期末，公司递延收益分别为 30，460.81 万元、29，316.98 万元、 如下：                                                                        单元：万元        名目    地块改造名目补助               24，053.43       24，751.87        24，119.23     25，314.67 江苏省当代服务业名目补助                 397.50          421.35           469.05       381.60   当代供应链体系建立                  815.21          862.73           957.75      1，052.77  物流中心工程名目补助                2，018.45        2，341.67         2，442.43      2，583.25   东方漆空间名目补偿                1，098.51        1，098.51         1，098.51      1，098.51 南京医药股份有限公司                                                    召募证明书选录         名目 工业和信息化发展专项资金      补贴  西丰梅花鹿补助专项资金              30.00          30.00         30.00         30.00         整个             28，603.11     29，706.13     29，316.98     30，460.81    （5）递延所得税欠债    文告期各期末，公司递延所得税欠债分别为 6，990.13 万元、5，423.69 万元、    （三）偿债智力分析    文告期各期末，公司偿债智力主要财务方针如下：        名目           月/2024 年 6     /2023 年 12    /2022 年 12    /2021 年 12                      月 30 日          月 31 日        月 31 日        月 31 日 流动比率（倍）                    1.44           1.40          1.31          1.34 速动比率（倍）                    1.14           1.09          1.05          1.08 资产欠债率（合并报表）             76.66%         74.46%        78.85%        79.78% 资产欠债率（母公司报表）            72.14%         67.31%        71.86%        76.17% 利息保障倍数（倍）                  4.30           3.66          3.82          3.29    文告期各期末，公司流动比率分别为 1.34、1.31、1.40 和 1.44，速动比率 分别为 1.08、1.05、1.09 和 1.14。公司流动比率和速动比率均较低，主要系因 公司流动欠债边界较大。文告期各期末，公司流动资产占同期资产总额的比例 分别为 90.62%、92.45%、91.56%和 91.49%，流动资产主要由货币资金、应收 单子、应收账款、应收款项融资和存货组成，前述资产整个占各期末流动资产 的比例分别为 93.20%、93.70%、93.72%和 93.09%。文告期各期末，公司流动 欠债占同期欠债总额的比例分别为 84.86%、89.29%、87.76%和 82.99%，流动 负借主要由短期借款、应付单子、应付账款、其他应付款、一年内到期的非流 动欠债和其他流动欠债组成，前述欠债整个占各期末流动欠债的比例分别为    文告期各期末，公司合并报表资产欠债率分别为 79.78%、78.85%、74.46% 南京医药股份有限公司                                             召募证明书选录 和 76.66%。公司的资产欠债率较高，主要系公司比年来发展连忙，营业边界和 业务范围均有所扩大，相关投资开销、运营成本增多。关联词公司的信誉细致， 收入边界较大，现款流景况稳定，利息保障倍数稳步提高，到期不可偿债风险 较小。    文告期内，公司有息负借主要由短期借款、非金融机构借款、短期应付债 券、租赁欠债、遥远借款及应付债券组成，针对改日到期有息欠债的偿付智力 及风险，具体分析如下：    （1）文告期各期，公司完了营业收入 4，512，319.51 万元、5，022，156.38 万 元、5，358，966.47 万元和 2，723，211.05 万元；完了包摄于母公司股东的净利润 盈利智力，能灵验保障有息欠债的到期偿还。    （2）公司磋磨实力较强、信用景况细致，公司与银行建立遥远合作关系， 银行给予公司的授信额度较高。非金融机构借款的借款方主要为公司控股股东 新工集团，公司行动新工集团中枢产业新医药与生命健康产业的中枢企业，得 到新工集团放肆救助，包括根据公司需求提供资金救助。    （3）公司当今主要通过刊行超短期融资券及中期单子进行债务融资，根据 中诚信外洋信用评级有限服务公司出具的 2024 年度南京医药股份有限公司信用 评级文告，南京医药的主体信用品级为 AA+，评级预测为“稳定”。公司信用 评级较高，融资渠说念稳定，未发生债务违约的情形。    综上，公司改日到期有息欠债的偿付智力较强，有息欠债无法偿付的风险 较低。                                   资产欠债率   可比上市    公司          2024 年       2023 年        2022 年         2021 年   英特集团            68.89%        65.62%        70.50%         71.29%   海王生物            86.62%        86.94%        83.14%         80.57%   鹭燕医药            73.75%        74.76%        76.32%         74.38% 南京医药股份有限公司                                         召募证明书选录  国药股份        46.53%         45.97%        46.44%         47.75%   九有通        69.01%         68.23%        68.91%         68.50%  上海医药        62.85%         62.11%        60.63%         63.86%  柳药集团        63.37%         64.96%        65.79%         63.42%  瑞康医药        63.79%         66.26%        68.62%         63.28%  重药控股        76.28%         75.59%        77.78%         76.32%   平均值        67.90%         67.83%        68.68%         67.71%  南京医药        76.66%         74.46%        78.85%         79.78%                             流动比率（倍）  可比上市   公司      2024 年        2023 年        2022 年         2021 年  英特集团           1.38          1.46          1.35           1.39  海王生物           1.04          1.04          1.06           1.06  鹭燕医药           1.18          1.16          1.17           1.19  国药股份           2.03          2.04          2.02           1.94   九有通           1.24          1.26          1.27           1.28  上海医药           1.33          1.33          1.35           1.27  柳药集团           1.54          1.49          1.49           1.55  瑞康医药           1.12          1.07          1.03           1.25  重药控股           1.31          1.27          1.20           1.30   平均值           1.35          1.35          1.33           1.36  南京医药           1.44          1.40          1.31           1.34                             速动比率（倍）  可比上市   公司      2024 年        2023 年        2022 年         2021 年  英特集团           1.01          1.03          0.95           1.02  海王生物           0.91          0.91          0.92           0.93  鹭燕医药           0.87          0.84          0.87           0.86  国药股份           1.69          1.75          1.73           1.66   九有通           0.96          0.92          0.98           1.00  上海医药           1.06          1.03          1.04           0.97  柳药集团           1.32          1.29          1.26           1.34  瑞康医药           1.02          0.97          0.95           1.13  重药控股           1.10          1.09          1.00           1.11   平均值           1.11          1.09          1.08           1.11 南京医药股份有限公司                                                          召募证明书选录  南京医药                      1.14             1.09             1.05              1.08  数据来源：Wind 资讯。   医药流通行业上市公司普遍资产欠债率较高，这主如果由于医药流通行业 行动流畅医药行业高卑劣的中间面容，应收账款及存货占用普遍资金，行业整 体对资金需求较大，因此举座欠债率较高。   公司在上市医药流通行业可比公司中资产欠债率偏高且流动比率、速动比 率低于同业业上市公司平均水平。这主如果由于公司 95%驾驭的营业收入来自 于医药批发业务，前述业务在医药流通产业链中承担了部分资金垫付的功能， 且多与公立医疗机构发生，从而对资金需求较大导致资产欠债率偏高。   （四）资产盘活智力方针分析   文告期内，公司资产盘活智力联系财务方针如下：                                                                             单元：次        名目              2024 年 1-6 月         2023 年度       2022 年度         2021 年度 应收账款盘活率                            4.14            4.11           4.00         4.54 存货盘活率                              8.73            8.68           9.11         9.83 总资产盘活率                             1.81            1.78           1.75         1.83  注：2024 年 1-6 月应收账款盘活率、存货盘活率及总资产盘活率数据已经年化。   文告期各期，公司应收账款盘活率分别为 4.54、4.00、4.11 和 4.14，2022 年度较 2021 年度下跌主要原因系下旅客户受全球卫滋事件影响回款放缓。   文告期各期，公司存货盘活率分别为 9.83、9.11、8.68 和 8.73。2022 年度 及 2023 年度存货盘活率下跌主要原因系公司加大了存货储备。   文告期各期，公司总资产盘活率分别为 1.83、1.75、1.78 和 1.81，较为稳 定。 可比上市                                应收账款盘活率（次）  公司         2024 年 1-6 月          2023 年度          2022 年度               2021 年度 英特集团                  4.98                4.93             5.09                5.15 海王生物                  1.94                2.01             2.00                2.30 南京医药股份有限公司                                          召募证明书选录 鹭燕医药             3.60          3.46          3.57           3.91 国药股份             5.26          6.76          7.94           8.33  九有通             5.16          5.74          5.20           4.76 上海医药             3.62          3.73          3.72           3.89 柳药集团             1.96          2.17          2.38           2.51 瑞康医药             2.10          2.04          1.71           1.76 重药控股             2.32          2.61          2.49           2.62  平均值             3.44          3.72          3.79           3.91 南京医药             4.14          4.11          4.00           4.54 可比上市                       存货盘活率（次）  公司    2024 年 1-6 月     2023 年度       2022 年度        2021 年度 英特集团             8.50          8.49          9.01           9.09 海王生物             8.34          8.35          8.53           9.52 鹭燕医药             7.60          7.16          7.44           7.52 国药股份            10.32         11.90         11.52          13.05  九有通             7.42          7.40          7.91           7.43 上海医药             6.86          6.44          6.55           7.32 柳药集团             7.34          7.69          7.90           9.00 瑞康医药             6.90          6.95          7.04           6.88 重药控股             8.64          9.35          8.91           9.70  平均值             7.99          8.19          8.31           8.84 南京医药             8.73          8.68          9.11           9.83 可比上市                       总资产盘活率（次）  公司    2024 年 1-6 月     2023 年度       2022 年度        2021 年度 英特集团             2.24          2.37          2.41           2.28 海王生物             1.04          1.06          1.02           1.06 鹭燕医药             1.74          1.68          1.79           1.90 国药股份             1.50          1.60          1.59           1.77  九有通             1.62          1.62          1.58           1.47 上海医药             1.28          1.27          1.28           1.38 柳药集团             1.02          1.07          1.11           1.12 瑞康医药             0.50          0.46          0.55           0.73 重药控股             1.22          1.33          1.27           1.36  平均值             1.35          1.39          1.40           1.45 南京医药股份有限公司                                召募证明书选录 南京医药          1.81      1.78       1.75        1.83   数据来源：Wind 资讯。2024 年 1-6 月应收账款盘活率、存货盘活率及总资产盘活率数 据已经年化。   从上表不错看出，公司应收账款盘活率、存货盘活率和总资产盘活率接近 和略高于可比上市公司平均水平，公司资产盘活智力较好。   （五）公司财务性投资及类金融业务情况   （1）财务性投资的认定依据   根据《第九条、第十条、第十一条、第 十三条、第四十条、第五十七条、第六十条联系规则的适宅心见——证券期货 法律适宅心见第 18 号》，财务性投资的界定如下：   ①财务性投资包括不限于：投资类金融业务；非金融企业投资金融业务 （不包括投资前后持股比例未增多的对集团财务公司的投资）；与公司主营业务 无关的股权投资；投资产业基金、并购基金；拆借资金；托福贷款；购买收益 波动大且风险较高的金融家具等。   ②围绕产业链高卑劣以获取时刻、原料或者渠说念为目的的产业投资，以收 购或者整合为目的的并购投资，以拓展客户、渠说念为目的的拆借资金、托福贷 款，如妥当公司主营业务及计策发展标的，不界定为财务性投资。   ③上市公司高出子公司参股类金融公司的，适用本条要求；磋磨类金融业 务的不适用本条，磋磨类金融业务是指将类金融业务收入纳入合并报表。   ④基于历史原因，通过发起成立、政策性重组等形成且短期难以清退的财 务性投资，不纳入财务性投资算计口径。   ⑤金额较大是指，公司已持有和拟持有的财务性投资金额跳跃公司合并报 表包摄于母公司净资产的百分之三十（不包括对合并报表范围内的类金融业务 的投资金额）。   （2）类金融业务的认定依据   根据《监管规则适用指引——刊行类 7 号》，类金融业务的界定如下：除东说念主 民银行、银保监会、证监会批准从事金融业务的持牌机构为金融机构外，其他 南京医药股份有限公司                        召募证明书选录 从事金融行径的机构均为类金融机构。类金融业务包括但不限于：融资租赁、 融资担保、买卖保理、典当及小贷业务等。 实施的财务性投资 审议通过《对于公司参与投资成立私募股权投资基金暨关联交游的议案》，开心 公司与控股股东新工集团高出他投资东说念主参与投资成立南京新工医疗健康产业投 资合伙企业（有限合伙）（以下简称“产业基金”）。该基金边界为东说念主民币 2 亿元， 其中公司行动有限合伙东说念主认缴出资 6，000 万元，占该基金认缴出资总额的 30%。 上述产业基金将依托新工集团及公司产业、载体资源，要点关切新医药与生命 健康领域“专精特新”企业，挖掘一批医疗大健康领域科技型、时刻研发、产 品驱动型企业，故意于公司以投资拓展产业广度，以并购加强产业深度，推动 公司产业转型升级，加强阛阓竞争力。 （有限合伙）之合伙契约》，契约商定对于投资决策委员会审议的投资金额跳跃 会诊试剂产业链、大健康家具三个领域的相关投资名目，应当由与会有表决权 的全体委员表决通过方可实施。   由于南京医药已请托别称委员行动投资决策委员会成员，并对于投资标的 不属于公司产业链的投资具有一票否决权，此外，新工医疗产业基金已出具承 诺：“本合伙企业当今及改日的投资标的将围绕南京医药产业链高卑劣以获取技 术、原料或渠说念为目的的产业投资，与南京医药的主营业务相关，妥当南京医 药的主营业务及计策发展标的。本合伙企业不会将资金用于或变相用于财务性 投资或类金融投资（但合伙企业就待投资、待分拨及用度备付的现款资产以投 资于银行活期进款、国债、中央银行单子、政策性金融债、处所政府债券、货 币阛阓基金等中国证监会招供的投资品种或其他妥当适用法律规则的安全形式 进行现款经管的除外），也不会将资金用于或变相用于本合伙企业承诺的投资方 向之外的其他投资领域。”因此，前述产业基金属于围绕公司产业链进行的产业 投资，妥当公司计策发展标的，不属于财务性投资。 南京医药股份有限公司                               召募证明书选录      截止召募证明书签署日，新工医疗产业基金已投资名主见的为医疗器械、 会诊试剂产业链等，与公司主营业务均存在一定协同性，属于公司围绕产业链 上游以获取采购渠说念进行的产业投资，妥当公司计策发展标的。具体情况如下：                                 持股 序号     基金投资标的    被投资企业主营业务            与南京医药业务协同                                 比例                                      通过股权投资，带动南京                                      医药与被投资企业的在业                                      务方面合作，主要合作产        南京普立蒙医疗科                    可降解医用高分子材料器       品为各规格的可继承性外        技有限公司及南京        普瑞柯投资经管有                    售医疗投资             位于江苏区域，除此之外        限公司（注 1）                                      在南京医药其他业务区域                                      安徽、福建、湖北均有合                                      作。                                      被投资企业已有两款家具                                      进入临床历练阶段（正在                                      进行 II 期临床历练的                                      MSC 调节红斑狼疮性肾                                      炎和正在进行 II 期临床试                                      验的 MSC 调节系统性硬                                      化症） ，南京医药与被投                                      资企业订立计策合作的业                    药品坐褥、东说念主体基因会诊        江苏睿源生物时刻                      务备忘录，江苏睿源生物        有限公司                          时刻有限公司家具上市后                    询服务等                                      将与南京医药在转换药相                                      关领域开展业务协同合                                      作，南京医药行动配送商                                      将配送江苏睿源生物时刻                                      有限公司的家具，具体合                                      作模式、决策以两边最终                                      签署的合同为准，两边成                                      为计策合作伙伴。     注 1：新工医疗产业基金持有南京宁兴一号医疗投资合伙企业（有限合伙）出资额 京普立蒙医疗科技有限公司 1.77%的股权。南京普立蒙医疗科技有限公司出于业务开展的 探讨，于 2023 年 10 月分立出南京普瑞柯投资经管有限公司，负责公司不同家具线运营。      综上，公司于 2023 年 7 月 6 日召开了第九届董事会第五次会议审议本次发 行相关事项，自本次刊行相关董事会决议日前六个月至召募证明书出具日，公 司无已实施或拟实施的财务性投资。      截止 2024 年 6 月 30 日，公司可能与财务性投资核算相关的报表名目，以 及相关核算内容是否属于财务性投资的情况列示如下： 南京医药股份有限公司                                      召募证明书选录                                                      单元：万元             截止 2024 年 6   名目                             备注        是否属于财务性投资             月 30 日余额                              公司不存在交游性金融 交游性金融资产                  -                      不适用                              资产                              其他应收款为押金及保  其他应收款           84，494.10    证金、地盘处置补偿          否                                 金、备用金等                              其他流动资产为特种储                              备物质、待摊用度、待 其他流动资产           12，993.90                       否                              抵扣进项税额、预缴所                                   得税                                           片仔癀（漳州）医药有限                                           公司不属于财务性投资。                              其他权益器具主要为南                                           除片仔癀（漳州）医药有 其他权益器具投                      京证券股份有限公司、    资                         片仔癀（漳州）医药有                                            具投资账面价值整个为                               限公司的投资款                                                    性投资                              遥远股权投资具体为南                                           南京新工医疗健康产业投                              京南药活力蚂蚁门诊部                                           资合伙企业（有限合伙）                              有限公司、北京智博高                                           及南京南药活力蚂蚁门诊                              科生物时刻有限公司、 遥远股权投资            6，841.55                部有限公司不属于财务性                              南京鹤寿名中医药健康                                           投资，其余遥远股权投资                              经管有限公司、南京新                                           账面价值整个为 1，956.12                              工医疗健康产业投资合                                            万元，属于财务性投资                              伙企业（有限合伙） 其他非流动金融                      公司不存在其他非流动                          -                      不适用   资产                            金融资产                              其他非流动资产预支工 其他非流动资产          30，195.52                       否                                程及开发款   上述其他权益器具投资及遥远股权投资具体情况如下：   （1）南京证券股份有限公司   公司于 2015 年参与投资南京证券股份有限公司，截止 2024 年 6 月 30 日， 公司持股比例为 0.64%。南京证券股份有限公司的基本情况如下： 企业称号     南京证券股份有限公司 成立时候     1990 年 11 月 23 日 注册地址     南京市江东中路 389 号 注册成本     368，636.1034 万元东说念主民币          证券经纪；证券投资究诘；与证券交游、证券投资行径联系的财务参谋人；          证券承销与保荐；证券自营；融资融券；证券资产经管；证券投资基金代 磋磨范围     销；代销金融家具；为期货公司提供中间先容业务；（照章须经批准的项          目，经相关部门批准后方可开展磋磨行径）许可名目:证券投资基金托管（依          法须经批准的名目，经相关部门批准后方可开展磋磨行径，具体磋磨名目以 南京医药股份有限公司                           召募证明书选录        审批结果为准）   南京证券股份有限公司的主营业务为期货业务、投资银行业务、信用交游 业务等。该公司的主营业务与南京医药不具有协同关系，该笔投资属于财务性 投资。   （2）片仔癀（漳州）医药有限公司   公司于 2005 年参与投资片仔癀（漳州）医药有限公司，截止 2024 年 6 月 企业称号   片仔癀（漳州）医药有限公司 成立时候   2005 年 3 月 18 日 注册地址   福建省漳州市芗城区国说念南路 30 号 8 幢、10 幢 注册成本   5，847 万元东说念主民币        许可名目：药品批发；第三类医疗器械磋磨；食物磋磨（销售散装食        品）；食物磋磨（销售预包装食物）；保健食物销售；酒类磋磨；药品进        出口；非常医学用途配方食物销售；说念路货品运输（不含危机货品）（依        法须经批准的名目，经相关部门批准后方可开展磋磨行径，具体磋磨名目        以相关部门批准文献大略可证件为准）一般名目：第一类医疗器械销售；        第二类医疗器械销售；素养用模子及教具销售；素养专用仪器销售；模具 磋磨范围        销售；农副家具销售；消毒剂销售（不含危机化学品）；化妆品批发；日        用品销售；日用品批发；家用电器销售；五金家具批发；医护东说念主员防护用        品批发；医用口罩批发；日用口罩（非医用）销售；卫生用品和一次性使        用医疗用品销售；个东说念主卫生用品销售；体育用品及器材批发；医疗开发租        赁；信息时刻究诘服务（除照章须经批准的名目外，凭营业派司照章自主        开展磋磨行径）   片仔癀（漳州）医药有限公司的主营业务为医药流通行业。该公司的主营 业务与南京医药具有协同关系，南京医药对该公司的投资以扩展销售渠说念、加 深合行动主要目的，该笔投资不属于财务性投资。   （3）北京智博高科生物时刻有限公司   公司于 2012 年参与投资北京智博高科生物时刻有限公司。截止 2024 年 6 月 30 日，公司持股比例为 28.57%。北京智博高科生物时刻有限公司的基本情 况如下： 企业称号   北京智博高科生物时刻有限公司 成立时候   2002 年 12 月 16 日 注册地址   北京市房山区燕山东活水工业区 21 号 注册成本   7，000 万元东说念主民币 南京医药股份有限公司                             召募证明书选录        研制、坐褥、销售体内辐照性药品（具体品种见许可证）（辐照性药品经        营许可证、辐照性药品坐褥许可证灵验期至 2026 年 12 月 30 日）；销售第        三类医疗器械；销售Ⅰ类医疗器械、II 类医疗器械、电子家具、机电产        品、文化用品、日用百货、通信开发、轻纺家具、汽车配件；时刻究诘、 磋磨范围        时刻服务；组织文化艺术交流行径；货品出进口、时刻出进口、代理出入        口。（阛阓主体照章自主选拔磋磨名目，开展磋磨行径；销售第三类医疗器        械以及照章须经批准的名目，经相关部门批准后依批准的内容开展磋磨活        动；不得从事国度和本市产业政策绝交和限定类名目的磋磨行径。）   北京智博高科生物时刻有限公司的主营业务为药品坐褥与销售。该公司的 主营业务属于南京医药产业链上游，南京医药对该公司的投资目的是对医药及 大健康相关产业进行布局，鉴于暂无相关合作安排，严慎探讨，归为财务性投 资。   （4）南京鹤寿名中医药健康经管有限公司   公司于 2019 年参与成立南京鹤寿名中医药健康经管有限公司。截止 2024 年 6 月 30 日，公司持股比例为 10%。南京鹤寿名中医药健康经管有限公司的基 本情况如下： 企业称号   南京鹤寿名中医药健康经管有限公司 成立时候   2019 年 10 月 21 日 注册地址   南京市玄武区徐庄路 6 号 4 幢 5 层 注册成本   500 万元东说念主民币        养分健康究诘；诊疗服务（须取得许可或批准后方可磋磨）；病院经管；中        草药材（须取得许可或批准后方可磋磨）、保健食物（须取得许可或批准后        方可磋磨）            、食物（须取得许可或批准后方可磋磨）、算计机耗材、卫生用        品、低级农家具、工艺品（不含文物）、化妆品、日用百货、家用电器、医 磋磨范围        疗器械（许可名目除外）的销售；电子商务；网页想象；集中工程想象、        施工；企业经管究诘；算计机信息时刻开发、时刻究诘、时刻转让、时刻        服务；算计机信息系统集成；保健推拿服务。（照章须经批准的名目，经相        关部门批准后方可开展磋磨行径）   南京鹤寿名中医药健康经管有限公司的主营业务为养分健康究诘。该公司 的主营业务与南京医药主营业务具有一定协同关系，但因受到南京医药拟建立 的江苏省中医药文化健康产业中心名目程度影响，当今暂未体现出协同效果， 归于财务性投资。   （5）南京新工医疗健康产业投资合伙企业（有限合伙）   公司于 2023 年参与成立南京新工医疗健康产业投资合伙企业（有限合伙）。 截止 2024 年 6 月 30 日，公司行动有限合伙东说念主认缴出资 6，000 万元，占基金认缴 南京医药股份有限公司                               召募证明书选录 出资总额的 30%。南京新工医疗健康产业投资合伙企业（有限合伙）的基本情 况如下： 企业称号   南京新工医疗健康产业投资合伙企业（有限合伙） 成立时候   2023 年 3 月 16 日        江苏省南京市江宁区天元东路 228 号金钱广场二期 8 幢 1014 室（江宁高新 注册地址        园） 注册成本   20，000 万元东说念主民币        一般名目：股权投资；以私募基金从事股权投资、投资经管、资产经管等 磋磨范围   行径（须在中国证券投资基金业协会完成登记备案后方可从事磋磨行径）        （除照章须经批准的名目外，凭营业派司照章自主开展磋磨行径）   南京新工医疗健康产业投资合伙企业（有限合伙）的投资领域包括新医药 与生命健康产业，要点关切医疗器械、会诊试剂产业链、大健康家具。前述产 业基金属于围绕公司产业链进行的产业投资，妥当公司计策发展标的，不属于 财务性投资。   （6）南京南药活力蚂蚁门诊部有限公司   公司于 2024 年参与成立南京南药活力蚂蚁门诊部有限公司。截止 2024 年 况如下： 企业称号   南京南药活力蚂蚁门诊部有限公司 成立时候   2024 年 1 月 11 日 注册地址   南京市雨花台区安德门大街 55 号洁源金融城 2 号楼 301、401 室 注册成本   3，000 万元东说念主民币        许可名目：医疗服务；医疗好意思容服务（照章须经批准的名目，经相关部门        批准后方可开展磋磨行径，具体磋磨名目以审批结果为准）一般名目：养        生保健服务（非医疗）；中医养生保健服务（非医疗）                               ；医护东说念主员防护用品 磋磨范围        批发；医护东说念主员防护用品零卖；食物销售（仅销售预包装食物）；保健食物        （预包装）销售；食物互联网销售（仅销售预包装食物）（除照章须经批准        的名目外，凭营业派司照章自主开展磋磨行径）   南京南药活力蚂蚁门诊部有限公司的主营业务为医疗服务（健康体检及健 康经管服务），主要提供线下健康查体与线上究诘、慢病经管、贤慧医疗等相结 合的健康经管服务。该公司经管团队有十余年线下健康体检医疗机构的运营管 理申饬，领有资深的医疗团队和优秀的营销团队，在南京阛阓上有细致的客户 资源以及高卑劣产业关系，该公司位于南京医药拟购置的总部办公楼内，可为 南京医药零卖门店进行引流。具体阐扬为：（1）该公司通过开展健康体检、医 南京医药股份有限公司                                           召募证明书选录 生坐诊等服务，与总部办公楼内南京医药零卖门店进行资源协同，让社会公众 获取详细健康分析文告的同期，获取相应的医疗建议、就医带领、用药带领等 健康经管决策；（2）该公司改日择机央求互联网医疗天资，将为南京医药南京 区域零卖门店及自有专科化药房提供处方外流通说念，更好促进南京医药零卖门 店对社会公众的用药服务。因此，该公司的主营业务与南京医药主营业务具有 一定协同关系，可为南京医药零卖业务拓展客户，从而增多主营业务收入，属 于围绕产业链高卑劣以获取渠说念为目的的产业投资，不属于财务性投资。   综上，截止 2024 年 6 月 30 日，公司财务性投资金额为 20，256.18 万元，占 文告期末公司包摄于母公司净资产比例为 3.10%，公司不存在最近一期末持有 金额较大且期限较长的财务性投资的情形。对于前述财务性投资，公司暂无处 置策画，公司不存在类金融业务。   三、磋磨恶果分析   （一） 收入组成情况及变动分析   根据国度统计局《国民经济行业分类（GB/T 4754-2017）》行业分类尺度， 公司所处行业为批发和零卖业中的批发业（行业代码：F51），医药及医疗器材 批发（行业代码：F515）。   文告期内，刊行东说念主营业收入组成情况如下：                                                           单元：万元    名目                金额                比例        金额              比例  主营业务收入       2，717，138.87        99.78%   5，347，337.15     99.78%  其他业务收入           6，072.18         0.22%     11，629.32       0.22%    整个         2，723，211.05       100.00%   5，358，966.47    100.00%    名目                金额                比例        金额              比例  主营业务收入       5，007，408.61        99.71%   4，496，411.19     99.65%  其他业务收入          14，747.77         0.29%     15，908.33       0.35%    整个         5，022，156.38       100.00%   4，512，319.51    100.00% 南京医药股份有限公司                                              召募证明书选录    文告期内，公司营业收入总体呈高涨趋势，主营业务凸起。公司其他业务 收入主要来源于房租及物业经管等。    文告期内，公司主营业务收入按业务模式分类组成及变动情况如下：                                                              单元：万元      名目                    金额               比例         金额             比例    医药批发            2，584，120.78      95.10%   5，072，630.81     94.86%    医药零卖             115，390.83        4.25%    232，849.69       4.35%  医药“互联网+”            16，990.86        0.63%     39，241.32       0.73% 医药第三方物流服务               636.40        0.02%      2，615.33       0.05%      整个            2，717，138.87     100.00%   5，347，337.15    100.00%      名目                    金额               比例         金额             比例    医药批发            4，769，872.27      95.26%   4，249，388.05     94.51%    医药零卖             202，347.66        4.04%    184，790.94       4.11%  医药“互联网+”            32，829.86        0.66%     60，363.71       1.34% 医药第三方物流服务             2，358.83        0.05%       1，868.49      0.04%      整个            5，007，408.61     100.00%   4，496，411.19    100.00%    文告期内，公司的主营业务主要由医药批发、医药零卖、医药“互联网+” 及医药第三方物流服务组成。    （1）医药批发业务    文告期各 期，医 药批 发业求实 现销售 收入 分别为 4，249，388.05 万元、 例分别为 94.51%、95.26%、94.86%和 95.10%。 要原因系公司加大新家具引进，强化品种分类经管。全年引进销售三年内新上 市的转换药品规同比增长 108.51%，品种引进率达 83%。第四、五批国度组织 集采品种引进率达 97%以上。 南京医药股份有限公司                                       召募证明书选录 要原因系公司连接完善供应链体系建立，年内公司开展计策供应商合作名目 药引进率 84.94%，新药销售同比增长 251.48%。第六批、第七批国度集采品种 引进率分别为 99.10%和 98.60%。 原因系阛阓需求增多且公司加速转换药、国度集采品种、国谈品种引进。公司 上市新药引进率达 84.66%，新药累计销售同比增长 250.11%；第八批国度组织 药品王人集带量采购品种引进率达 95%；国谈品种引进率达 99.15%，累计销售同 比增长 29.44%。    （2）医药零卖业务    报 告 期 各 期 ， 医 药 零 售 业 务 实 现 销 售 收 入 分 别 为 184，790.94 万 元 、 别为 4.11%、4.04%、4.35%和 4.25%。 率分别为 4.09%、9.50%、15.07%。零卖业务收入逐年增长主要原因系公司强化 批零协同、连接拓展主营新特药的特药药店业务。    （3）医药“互联网+”业务    文告期各期，医药“互联网+”业求完了销售收入分别为 60，363.71 万元、 为 1.34%、0.66%、0.73%和 0.63%，举座占比较低。    （4）医药第三方物流服务业务    文告期各期，医药第三方物流服务业求完了销售收入分别为 1，868.49 万元、    文告期内，公司主营业务收入按地区分类组成及变动情况如下： 南京医药股份有限公司                                                 召募证明书选录                                                                单元：万元    名目                 金额                  比例            金额             比例    江苏           1，455，692.94           53.57%   2，919，702.55      54.60%    安徽            753，968.05            27.75%   1，425，325.19      26.65%    福建            225，273.90             8.29%    437，442.25        8.18%    湖北            270，081.87             9.94%    540，749.81       10.11%    其他               12，122.11           0.45%     24，117.34        0.45%    整个           2，717，138.87          100.00%   5，347，337.15     100.00%    名目                 金额                  比例            金额             比例    江苏           2，695，305.45           53.83%   2，383，859.40      53.02%    安徽           1，388，670.83           27.73%   1，249，079.79      27.78%    福建            417，807.32             8.34%    397，538.68        8.84%    湖北            483，946.53             9.66%    441，498.21        9.82%    其他               21，678.49           0.43%     24，435.11        0.54%    整个           5，007，408.61          100.00%   4，496，411.19     100.00%    文告期各期，公司销售收入主要来源于江苏和安徽地区，公司在上述区域 完了收入整个为 3，632，939.19 万元、4，083，976.28 万元、4，345，027.75 万元和    文告期内，公司营业收入按季度分类组成及变动情况如下：                                                                单元：万元    名目                金额                比例             金额               比例  第一季度          1，395，254.50         51.24%      1，408，179.05      26.28%  第二季度          1，327，956.55         48.76%      1，326，133.40      24.75%  第三季度                      -             -      1，320，365.81      24.64%  第四季度                      -             -      1，304，288.21      24.34%    整个          2，723，211.05      100.00%        5，358，966.47     100.00%    名目                金额                比例             金额               比例 南京医药股份有限公司                                                召募证明书选录  第一季度        1，170，060.39          23.30%      1，108，475.67      24.57%  第二季度        1，224，038.97          24.37%      1，081，201.09      23.96%  第三季度        1，349，517.68          26.87%      1，150，006.05      25.49%  第四季度        1，278，539.34          25.46%      1，172，636.70      25.99%   整个         5，022，156.38        100.00%       4，512，319.51     100.00%   公司收入的时候散布不存在彰着的季节性特征。   （二） 成本结构情况及变动分析                                                                单元：万元    名目                  金额                比例           金额              比例  主营业务成本         2，553，033.24        99.91%     5，023，536.70      99.92%  其他业务成本             2，253.86         0.09%         4，099.47       0.08%    整个           2，555，287.10       100.00%     5，027，636.17     100.00%    名目                  金额                比例           金额              比例  主营业务成本         4，691，256.80        99.98%     4，214，791.43      99.91%  其他业务成本             4，986.20         0.11%         3，807.12       0.09%    整个           4，696，243.01       100.00%     4，218，598.54     100.00%   文告期各期，公司主营业务成本占营业成本比重分别为 99.91%、99.98%、   文告期内，公司主营业务成本按业务模式分类组成情况如下：                                                                单元：万元    名目                   金额                比例           金额             比例   医药批发            2，438，755.10        95.52%    4，789，511.07     95.34%   医药零卖              100，101.38         3.92%      198，672.57      3.95% 医药“互联网+”             13，920.97         0.55%       33，786.96      0.67% 医药第三方物流服务               255.79         0.01%        1，566.10      0.03%    整个             2，553，033.24      100.00%     5，023，536.70    100.00% 南京医药股份有限公司                                                召募证明书选录      名目                      金额               比例         金额             比例     医药批发            4，490，513.07       95.72%   4，001，387.21     94.94%     医药零卖              168，107.26        3.58%    153，543.71       3.64%  医药“互联网+”              31，869.76        0.68%     59，136.84       1.40% 医药第三方物流服务                 766.71        0.02%        723.67       0.02%      整个             4，691，256.80      100.00%   4，214，791.43    100.00%    文告期内，跟着业务边界的不休增长，公司主营业务成本的边界也相应扩 大，2021 年度至 2023 年度，公司主营业务成本由 4，214，791.43 万元增长至 主营业务成分内别为 4，001，387.21 万元、4，490，513.07 万元、4，789，511.07 万元和    （三） 毛利组成及毛利率变动分析    文告期内，刊行东说念主主营业务毛利组成情况如下：                                                                单元：万元      名目                      毛利               比例         毛利             比例     医药批发              145，365.68       88.58%    283，119.74      87.44%     医药零卖               15，289.45        9.32%     34，177.12      10.55%  医药“互联网+”               3，069.89        1.87%       5，454.36      1.68% 医药第三方物流服务                 380.61        0.23%       1，049.24      0.32%      整个               164，105.63      100.00%    323，800.45     100.00%      名目                      毛利               比例         毛利             比例     医药批发              279，359.20       88.36%    248，000.84      88.06%     医药零卖               34，240.39       10.83%     31，247.23      11.10%  医药“互联网+”                 960.10        0.30%      1，226.87       0.44% 医药第三方物流服务               1，592.12        0.50%      1，144.82       0.41%      整个               316，151.81      100.00%    281，619.76     100.00%    文告期内，公司毛利孝顺主要来自医药批发业务，组成了公司毛利的主要  南京医药股份有限公司                                                              召募证明书选录  部分，与公司主营业务收入散布情况相匹配。      文告期内，公司详细毛利率情况如下： 名目               收入                     收入                      收入                      收入        毛利率                  毛利率                      毛利率                 毛利率                  占比                     占比                      占比                      占比 主营业务    6.04%    99.78%      6.06%     99.78%        6.31%      99.71%       6.27%      99.65% 其他业务   62.88%     0.22%     64.75%      0.22%        66.19%     0.29%    76.07%          0.35% 整个      6.17%   100.00%      6.18%    100.00%        6.49%    100.00%      6.51%      100.00%      文告期各期，公司详细毛利率分别为 6.51%、6.49%、6.18%和 6.17%，较  为稳定。其中，公司主营业务收入按照业务模式分类的毛利率情况如下：         名目                 2024 年 1-6 月         2023 年度          2022 年度       2021 年度        医药批发                          5.63%              5.58%        5.86%           5.84%        医药零卖                         13.25%             14.68%       16.92%           16.91%      医药“互联网+”                       18.07%             13.90%        2.92%           2.03%      医药第三方物流服务                      59.81%             40.12%       67.50%           61.27%         整个                           6.04%             6.06%         6.31%           6.27%      文告期各期，公司主营业务收入占比最高的医药批发业务毛利率分别为  结构、家具采购价钱及销售价钱等成分影响，公司在不同庚份的毛利率会有一  定的波动，文告期内医药批发业务毛利率举座保持稳定。      文告期各期，公司医药零卖业务毛利率分别为 16.91%、16.92%、14.68%和      公司医药“互联网+”业务及医药第三方物流服务占营业收入比例较低，对  公司详细毛利率影响不大。      文告期内，医药流通行业可比上市公司毛利率情况如下：   可比上市公司    毛利率      英特集团                 6.75%              6.84%              6.47%                6.53%  南京医药股份有限公司                                                                   召募证明书选录   可比上市公司    毛利率      海王生物                  10.06%               9.76%             10.02%              10.71%      鹭燕医药                  7.48%                7.60%                 7.79%            7.82%      国药股份                  7.08%                8.03%                 8.40%            7.81%      九有通                   7.92%                8.07%                 7.80%            8.04%      上海医药                  11.60%               12.04%            13.14%              13.23%      柳药集团                  11.81%               11.89%            11.51%              11.42%      瑞康医药                  12.55%               10.29%            13.58%              18.23%      重药控股                  7.77%                7.87%                 8.58%            9.18%      平均值                   9.22%                9.15%             9.70%               10.33%      南京医药                  6.17%                6.18%             6.49%                6.51%      数据来源：Wind 资讯      公司属于医药流通行业，举座具有销售额大、毛利率低的行业特质。在国  内医药产业政策变动、药品价钱连接下跌趋势的配景下，医药流通行业的利润  空间缓缓被压缩，此新手业内的强烈竞争也进一步加重了行业举座盈利水平下  降。公司毛利率水平低于行业内可比上市公司平均值主要原因系公司主要从事  医药批发业务，下旅客户主要为二级及二级以上品级病院，承担主流药品尤其  是进口结伴品种及品牌处方药的配送服务服务，该等品种配送服务毛利率较其  他品种相对较低，影响公司举座毛利率。此外，医疗器械配送较药品配送毛利  率较高，但公司营业收入中医疗器械营业收入占比较低。      （四）期间用度      文告期内，公司发生的期间用度情况如下：                                                                                   单元：万元                                                  占营                     占营                   占营 名目                    占营业                                                  业收                     业收                   业收            金额         收入比            金额                    金额                     金额                                                  入比                     入比                   入比                        重                                                   重                      重                    重 销售用度    55，787.37     2.05%      117，310.07     2.19%    115，758.38     2.30%   107，607.05   2.38% 经管用度    20，941.64     0.77%         51，744.34   0.97%     48，705.44     0.97%    43，293.74   0.96% 研发用度       2，229.05   0.08%          3，618.91   0.07%      2，743.42     0.05%     2，095.76   0.05% 财务用度    26，970.66     0.99%         53，475.15   1.00%     43，516.99     0.87%    44，184.36   0.98% 整个     105，928.71     3.89%      226，148.47     4.22%    210，724.23    4.20%    197，180.91 4.37%  南京医药股份有限公司                                                            召募证明书选录       文告期各期，公司期间用度金额整个分别为 197，180.91 万元、210，724.23  万元、226，148.47 万元和 105，928.71 万元，占营业收入的比例分别为 4.37%、       文告期内，公司销售用度的明细组成情况如下：                                                                            单元：万元  名目          金额         占比        金额         占比        金额         占比        金额            占比 职工用度 26，781.69 48.01%        59，562.60   50.77%   56，712.32   48.99%   53，086.57      49.33% 股份支付  用度 劳务费     6，976.55   12.51%    12，398.66   10.57%   11，600.07   10.02%   10，281.78       9.55% 折旧及摊   销 使用权资 产折旧 租赁及物  业费 办公及水  电费 差旅及业 务理睬费 时刻及专 业服务费  其他     2，811.74   5.04%      4，263.65   3.63%     6，941.84    6.00%    6，571.25       6.11%  整个    55，787.37 100.00%    117，310.07 100.00% 115，758.38 100.00% 107，607.05 100.00%       文告期各期，公司的销售用度分别为 107，607.05 万元、115，758.38 万元、  权资产折旧，文告期内占营业收入的比例较为稳定。       文告期内，公司经管用度的明细组成情况如下：                                                                            单元：万元   名目          金额          占比        金额         占比       金额         占比       金额            占比 职工用度 14，438.30       68.95% 36，246.17    70.05% 33，960.73     69.73% 30，932.45       71.45%  南京医药股份有限公司                                                                 召募证明书选录   名目           金额         占比         金额          占比         金额         占比         金额         占比 股份支付   用度 折旧及摊    销 使用权资  产折旧 办公及水   电费 差旅及业 务理睬费 租赁及物   业费 时刻及专 业服务费   其他      876.93       4.19%    1，732.09    3.35%     2，050.26    4.21%     1，777.38     4.11%   整个    20，941.64   100.00%    51，744.34 100.00% 48，705.44 100.00% 43，293.74 100.00%       文告期各期，公司的经管用度分别为 43，293.74 万元、48，705.44 万元、  司经管用度占营业收入比重基本稳定，主要系公司加强用度经管，严格限定费  用开销导致经管用度变动较小。       报 告期各期，公司的 研发用度分别为 2，095.76 万元、2，743.42 万元、  和 0.08%，占比较小。       文告期内，公司财务用度的明细组成情况如下：                                                                                 单元：万元  名目          金额          占比          金额          占比         金额         占比         金额         占比 贷款及应 付款项的 16，699.71        61.92%    37，086.43    69.35% 32，550.83      74.80% 37，121.70      84.02% 利息开销 租赁欠债 的利息支  南京医药股份有限公司                                                                召募证明书选录 名目          金额          占比            金额         占比        金额        占比        金额          占比  出 保理利息 及手续费 进款利息          -639.56       -2.37%     -1，013.54   -1.90% -1，140.83    -2.62% -1，317.10      -2.98%  收入 其他财务  用度 整个     26，970.66     100.00%      53，475.15 100.00% 43，516.99 100.00% 44，184.36 100.00%      文告期各期，公司的财务用度分别为 44，184.36 万元、43，516.99 万元、  付款项的利息开销占财务用度比重较高。2022 年财务用度较 2021 年裁汰主要  原因系融资详细成本裁汰所致；2023 年财务用度较 2022 年增多主要原因系公  司融资边界增长所致。      （1）销售用度率比较      文告期内，可比公司销售用度占销售收入的具体情况如下：  可比上市公司  销售用度率      英特集团                  2.53%               2.56%              2.24%               2.26%      海王生物                  3.41%               3.82%              4.01%               3.73%      鹭燕医药                  2.18%               2.23%              2.22%               2.16%      国药股份                  1.57%               1.94%              2.10%               2.02%      九有通                   2.81%               2.94%              2.94%               3.00%      上海医药                  4.71%               5.34%              6.16%               6.17%      柳药集团                  2.68%               2.66%              2.80%               2.86%      瑞康医药                  4.72%               5.38%              6.88%               8.28%      重药控股                  2.84%               2.76%              3.00%               3.20%      平均值                   3.05%              3.29%               3.59%               3.74%      南京医药                  2.05%              2.19%               2.30%               2.38%      数据来源：Wind 资讯。      文告期内，公司销售用度占销售收入的比例低于可比公司平均值。 南京医药股份有限公司                                         召募证明书选录   （2）经管用度率比较   文告期内，可比公司经管用度占销售收入的具体情况如下： 可比上市公司 经管用度率  英特集团            1.15%        1.36%        1.46%         1.56%  海王生物            3.06%        3.16%        3.08%         2.88%  鹭燕医药            1.50%        1.56%        1.54%         1.83%  国药股份            0.81%        0.94%        0.96%         0.90%   九有通            1.76%        1.88%        1.82%         2.01%  上海医药            2.06%        2.19%        2.15%         2.38%  柳药集团            1.83%        2.26%        2.19%         2.41%  瑞康医药            4.34%        5.08%        5.71%         4.86%  重药控股            2.01%        1.86%        1.89%         1.78%   平均值            2.06%       2.25%        2.31%         2.29%  南京医药            0.77%       0.97%        0.97%         0.96%  数据来源：Wind 资讯。   文告期内，公司经管用度占销售收入的比例低于可比公司平均值。   （3）研发用度率比较   文告期内，可比公司研发用度占销售收入的具体情况如下： 可比上市公司 研发用度率  英特集团            0.03%        0.03%        0.04%         0.03%  海王生物            0.13%        0.13%        0.13%         0.10%  鹭燕医药            0.03%        0.03%        0.02%         0.02%  国药股份            0.12%        0.14%        0.15%         0.12%   九有通            0.09%        0.13%        0.13%         0.15%  上海医药            0.79%        0.85%        0.91%         0.92%  柳药集团            0.13%        0.18%        0.14%         0.11%  瑞康医药            0.14%        0.18%        0.18%         0.05%  重药控股            0.02%        0.00%        0.00%         0.02%   平均值            0.16%       0.19%        0.19%         0.17%  南京医药            0.08%       0.07%        0.05%         0.05%  数据来源：Wind 资讯。   文告期内，公司研发用度占销售收入的比例低于可比公司平均值。 南京医药股份有限公司                                                              召募证明书选录   （4）财务用度率比较   文告期内，可比公司财务用度占销售收入的具体情况如下： 可比上市公司 财务用度率  英特集团               0.41%                 0.46%              0.47%                0.54%  海王生物               2.21%                 2.59%              2.39%                1.97%  鹭燕医药               1.00%                 1.12%              1.13%                1.09%  国药股份               -0.21%            -0.25%                 -0.06%              -0.04%   九有通               0.76%                 0.79%              0.81%                0.90%  上海医药               0.51%                 0.57%              0.57%                0.58%  柳药集团               1.15%                 1.20%              1.16%                1.19%  瑞康医药               2.07%                 1.65%              2.94%                2.20%  重药控股               1.37%                 1.63%              1.61%                1.74%   平均值               1.03%             1.08%                  1.22%               1.13%  南京医药               0.99%             1.00%                  0.87%               0.98%  数据来源：Wind 资讯。   文告期内，公司财务用度占销售收入的比例低于可比公司平均值。   （五）其他收益   文告期内，公司其他收益情况如下：                                                                               单元：万元         名目                                  2023 年度          2022 年度          2021 年度 地块改造名目补助                       698.45             1，367.36     1，195.44           93.00 供应链系统建立补助                       47.51               95.02         95.02           95.02 物流中心工程名目补助                     323.22              100.76        140.82          158.30 省当代服务业名目补助                      23.85               47.70             7.95              - 房租补贴                                  -             16.61             5.28              - 医药储备资金补助                        51.48              120.24        335.31          202.85 稳岗补贴                            24.17              293.38        302.99          268.95 税收优惠                           112.12             1，013.94       223.40           21.48 促进服务业发展政策资金                      5.00              170.18        190.40           54.30 企业磋磨孝顺奖                         71.44              355.00        170.19           72.00 工业和信息化发展专项资金补贴                  10.00                    -               -              - 其他与企业日常行径相关的收益                  38.88              359.31        209.46          581.50 南京医药股份有限公司                                                          召募证明书选录           名目                             2023 年度            2022 年度          2021 年度 性政府补助           整个              1，406.11           3，939.51         2，876.26         1，547.40      文告期各期，公司其他收益分别为 1，547.40 万元、2，876.26 万元、3，939.51 万元和 1，406.11 万元。文告期内公司其他收益主要为与企业正常行径相关的政 府补助。2022 年度公司其他收益增多主要原因系公司地块改造名目补助增多及 收到的税收补贴增多所致。2023 年度公司其他收益增多主要原因系税收优惠增 加所致。      （六）投资收益      文告期内，公司投资收益情况如下：                                                                              单元：万元              名目                              2023 年度         2022 年度         2021 年度 权益法核算的遥远股权投资收益                       83.43       606.17          -51.90        -290.01 处置遥远股权投资产生的投资收益                          -         -0.12                 -      601.00 其他权益器具投资在持有期间取得的股 利收入 处置债权投资取得的投资收益                            -              -     -5，152.27       -9，531.10 其他                                    6.00        15.55           86.77         125.93              整个                     103.81       858.10       -4，864.49       -8，773.87      文告期各期，公司投资收益分别为-8，773.87 万元、-4，864.49 万元、858.10 万元和 103.81 万元。2022 年度及 2023 年度投资收益大幅增多主要原因系公司 资产救助单子轮回购买损失减少所致。      （七）信用减值损失、资产减值损失      文告期内，公司信用减值损成仇资产减值损失情况如下：                                                                              单元：万元         名目         2024 年 1-6 月          2023 年度             2022 年度         2021 年度 信用减值损失                  -3，385.29              1，929.24       -9，833.19        -798.24 资产减值损失                    -492.08               -624.84         -677.13        -861.75         整个              -3，877.37              1，304.40      -10，510.32       -1，659.99      文告期内，公司信用减值损成仇资产减值损失主要为坏账损失、存货跌价 损成仇遥远股权投资减值损失等。其中，坏账损失主要为应收账款、其他应收 南京医药股份有限公司                                               召募证明书选录 款、应收款项融资计提的减值。2022 年度信用减值损失较 2021 年度大幅增多 的原因系公司一年以上的应收账款增多所致；2023 年度信用减值损失较 2022 年度大幅减少的原因系公司加强应收账款经管所致。文告期内，资产减值损失 逐年减少的原因系公司加强存货经管所致；2024 年 1-6 月经用减值损失较 2023 年度有所增多的原因系公司一年以上应收账款增多所致。      （八）资产处置收益      文告期各期，公司资产处置收益分别为 6，054.24 万元、2，396.72 万元、      （九）营业外收支      文告期内，公司营业外收入情况如下：                                                                单元：万元          名目           2024 年 1-6 月    2023 年度      2022 年度     2021 年度 无法支付的款项                     718.25         23.02     335.34     1，311.59 其他                           73.25        233.62     470.83      385.44          整个                 791.50        256.64     806.17     1，697.03      文告期各期，公司营业外收入分别为 1，697.03 万元、806.17 万元、256.64 万元和 791.50 万元，文告期内公司营业外收入有所波动主要原因系无法支付的 款项波动所致。      文告期内，公司营业外开销情况如下：                                                                单元：万元          名目           2024 年 1-6 月    2023 年度      2022 年度     2021 年度 非流动资产处置损失                     0.47         44.30       17.76           - 各项基金                        693.08      1，417.43    1，320.47    1，146.16 对外捐赠                        435.00      1，458.11    1，062.57     615.35 罚金及税费滞纳金开销                   18.15        101.89      117.44       7.99 其他                          109.17        172.38    1，119.02     612.23          整个                1，255.87     3，194.10    3，637.25    2，381.73      报 告 期各 期 ，公 司营业 外 开销 分 别为 2，381.73 万 元 、3，637.25 万 元 、 南京医药股份有限公司                                                      召募证明书选录   （十）非经常性损益   文告期内，公司非经常性损益情况如下：                                                                          单元：万元         名目                              2023 年度         2022 年度          2021 年度 非流动资产处置损益                   403.26          175.41         2，378.97        6，054.24 计入当期损益的政府补助（与公司正 常磋磨业务密切相关、妥当国度政策 规则、按照笃定的尺度享有、对公司 损益产生连接影响的政府补助除外） 计入当期损益的政府补助，但与公司 正常磋磨业务密切相关，妥当国度政                                   -                 -      2，876.26        1，547.40 策规则、按照一定尺度定额或定量持 续享受的政府补助除外 单独进行减值测试的应收款项、合同 资产减值准备转回 除上述各项之外的其他营业外收入和                            -463.90       -2，893.16        -2，813.33         -684.70 开销 减：所得税影响额                    241.21           29.14          569.19         1，722.68 少数股东权益影响额                   121.90         -131.42          205.29          542.93         整个                  680.06          200.26         1，667.42        4，651.33   文告期各期，公司非经常性损益分别为 4，651.33 万元、1，667.42 万元、 流动资产减少及净营业外开销增多所致，2023 年度公司非经常性损益减少主要 原因系处置非流动资产减少及所得税影响额减少所致。    四、现款流量分析   文告期内，公司现款流量基本情况如下：                                                                          单元：万元        名目         2024 年 1-6 月        2023 年度           2022 年度          2021 年度 磋磨行径产生的现款流量净额       -235，274.31       190，640.52        -68，231.27        69，533.07 投资行径产生的现款流量净额        -38，873.48        -17，317.60        -5，926.23       -22，451.84 筹资行径产生的现款流量净额        259，356.55       -115，677.24       46，662.13          3，084.89 现款及现款等价物净增多额         -14，791.24        57，645.67        -27，495.37        50，166.13 南京医药股份有限公司                                                    召募证明书选录    （一）磋磨行径现款流量分析    文告期内，公司磋磨行径产生的现款流量情况如下：                                                                     单元：万元          名目             2024 年 1-6 月    2023 年度       2022 年度       2021 年度 销售商品、提供劳务收到的现款           2，604，122.76   5，977，711.39 4，923，716.03 4，678，921.98 收到的税费返还                          0.00      1，929.06             -             - 收到其他与磋磨行径联系的现款              33，127.91     79，329.51   262，381.83     99，445.83 磋磨行径现款流入小计               2，637，250.67   6，058，969.96 5，186，097.86 4，778，367.80 购买商品、接受劳务支付的现款           2，705，254.11   5，324，998.45 4，887，581.65 4，478，975.27 支付给职工以及为职工支付的现 金 支付的各项税费                     52，214.76     98，056.49   103，068.05     74，215.12 支付其他与磋磨行径联系的现款              62，753.07    347，370.41   173，693.90     71，888.83 磋磨行径现款流出小计               2，872，524.98   5，868，329.44 5，254，329.12 4，708，834.73 磋磨行径产生的现款流量净额             -235，274.31    190，640.52    -68，231.27    69，533.07    文告期各期，公司磋磨行径产生的现款流量净额分别为 69，533.07 万元、-    最近三年一期，公司磋磨行径现款流量净额与净利润存在一定的相反，主 要因为公司下旅客户以病院为主，病院回款周期较长，跟着销售边界的增长， 应收账款余额也相应增多。其次，因医疗阛阓的非常性，医药流通企业的药品 仓储及配送必须昂扬末端需求的实时性、不笃定性的要求，同期，还需大意医 药工业坐褥的周期性和在途运输的不笃定性。因此，医药流通企业必须对药品 保持一定的库存量，从而形成了对资金的占用。 着业务边界扩大而增多采购，且应收账款增多所致。2023 年度，公司磋磨性现 金流净额较 2022 年度增多主要系公司销售回款增多及开展应收账款无追索权保 理业务所致。2024 年 1-6 月，公司磋磨性现款流净额大额为负，主要系部分应 收账款尚未到回款期。    （二）投资行径现款流量分析    文告期内，公司投资行径产生的现款流量情况如下： 南京医药股份有限公司                                                           召募证明书选录                                                                               单元：万元          名目            2024 年 1-6 月         2023 年度           2022 年度          2021 年度 收回投资收到的现款                             -             4.51           17.20         4，273.10 取得投资收益收到的现款                    14.37              240.05          252.92           320.32 处置子公司高出他营业单元收                                       -                  -                -         19.51 到的现款净额 处置固定资产、无形资产和其 他遥远资产收回的现款净额 投资行径现款流入小计                    473.96              904.38        9，601.55         8，402.10 购建固定资产、无形资产和其 他遥远资产支付的现款 取得子公司高出他营业单元支                                       -             0.32                  -        200.00 付的现款净额 投资支付的现款                     2，520.00            2，400.00                  -              - 投资行径现款流出小计                 39，347.45           18，221.98       15，527.78        30，853.93 投资行径产生的现款流量净额             -38，873.48          -17，317.60       -5，926.23        -22，451.84    文告期各期，公司投资行径产生的现款流量净额分别为-22，451.84 万元、-    投资行径产生的现款流量净额为负的主要原因系公司高出子公司连接加大 当代物流建立进入，导致公司购建固定资产、无形资产和其他遥远资产支付的 现款较高。2022 年度投资行径产生的现款流量净额较 2021 年度大幅增多的原 因主要系公司子公司收到地盘补偿款增多及资产购置和在建工程开销减少所致。 司子公司收到地盘补偿款减少及投资支付的现款增多所致。2024 年半年度投资 行径产生的现款流量较 2023 年度大幅流出，主要原因系公司支付购买办公楼款 项。    （三）筹资行径现款流量分析    文告期内，公司筹资行径产生的现款流量情况如下：                                                                               单元：万元          名目                                2023 年度           2022 年度           2021 年度                              月 继承投资收到的现款                          -         2，252.80        105，425.14          3，593.00 取得借款收到的现款                 990，367.96      2，045，749.76   1，883，287.36         2，495，760.27 刊行债券所收到的现款                299，988.75       749，942.55        399，971.88        410，000.00 收到其他与筹资行径联系的现款                     -         8，085.00           460.20                   - 南京医药股份有限公司                                                       召募证明书选录           名目                             2023 年度        2022 年度        2021 年度                              月 筹资行径现款流入小计               1，290，356.71   2，806，030.12   2，389，144.58   2，909，353.27 偿还债务支付的现款                 977，914.98    2，841，799.92   2，275，745.59   2，795，414.17 分拨股利、利润或偿付利息支付 的现款 支付其他与筹资行径联系的现款              7，333.23      11，762.09      11，423.03      11，706.34 筹资行径现款流出小计               1，031，000.16   2，921，707.36   2，342，482.45   2，906，268.38 筹资行径产生的现款流量净额             259，356.55    -115，677.24      46，662.13        3，084.89    文告期各期，公司筹资行径产生的现款流量净额分别为 3，084.89 万元、    文告期内，公司筹资行径现款流量净额波动较大。2022 年度公司筹资行径 现款流量净额较 2021 年度增多主要系公司完成非公开刊行股票融资所致。2023 年度公司筹资行径现款流量净额较 2022 年度减少主要系公司上期完成非公开发 行股票融资及实施限定性股票激励策画，以及本期偿还债务支付的现款大幅增 加所致。2024 年半年度公司筹资行径现款流量净额大幅增多，主要系公司偿还 债务支付的现款有所减少。     五、成人道开销    （一）最近三年一期成人道开销情况    文告期各期，公司用于购建固定资产、无形资产和其他遥远资产支付的现 金分别为 30，653.93 万元、15，527.78 万元、15，821.66 万元和 36，827.45 万元，主 要用于物流建立及购买办公楼。    （二）改日可预感的成人道开销    截止本召募证明书选录出具日，公司改日可预感的成人道开销主要为本次 召募资金投资的名目。本次召募资金投资名目对公司主营业务和磋磨恶果的影 响详见本召募证明书选录“第六节 本次召募资金运用”。     六、时刻转换分析    （一）时刻先进性及具体阐扬    文告期内，公司时刻先进性高出具体体现详见召募证明书“第四节 公司基 南京医药股份有限公司                  召募证明书选录 本情况”之“八、公司主要时刻情况”。   （二）正在从事的研发名目及进展情况   刊行东说念主不存在正在从事的关键研发名目。   （三）保持连接时刻转换的机制和安排   南京医药行动集团化企业，旗下各子公司在总部经管下遵守“长入尺度、 长入历程、长入表率”开展业务。总部各专科线针对业务要津点、风险点、进 行过程化经管以达到降风险、提效率、保效益。各子公司间完了信息分享从而 高效开展业务协同、提高业务践诺效率。   公司通过信息王人集的形式重构信息化架构，惩处信息化系统多、关系复杂 的问题。通过搭建部署稳定的数据集成环境完了中枢业务数据全面隐蔽，建立 灵验的数据校验留心机制以保障运用数据的实时准确。此外，公司全面升级优 化可视化系统，为南京医药及全流域各节点提供数据运用服务，普及数据运用 智力，培训培养数据运用东说念主才。   勾通南京医药“十四五”数字化建立的带领原则、计策定位、发展主见及 总体想路，通过对信息系统的集成整合、数据的交融分享，形成经管协同、简 单易用、决策科学高效的信息系统生态，把信息化建立与业务应用融入到企业 全面经管中，鞭策数字供应链（含数字物流）、数字新零卖、数字运营决策等专 业线业务相沿类应用、全流域磋磨管控类应用落地。昂扬公司多元化高质料发 展的数字需求，全面鞭策“数字南药”建立。   基于南京医药“对内数字化提质增效、对外供应链协同共赢”的“十四五” 数字化转型举措，磋磨出各业务领域的转换名目，明确名目的名目范围，将举 措的要津内容纳入到细分名目中。从名目的垂危程度（如安全、业务连气儿性等 风险）和业务价值（如与业务计策高度匹配、具备全局影响并对各领域转型有 牵引示范作用）两个维度脱手，并根据与数字时刻的相关性，选拔“高优先级” 南京医药股份有限公司                        召募证明书选录 和“次优先级”的名目，有治安的进行数字化转型。同期基于每个名目连结的 数字化转型要津举措以及名目预期的数字化恶果，通过业务架构想象明确名目 需要新建或补全的业务智力，进而推导、识别出名目的要津任务。   七、紧要担保、诉讼、其他或有事项和紧要期后事项情况   （一）紧要担保事项   截止 2024 年 6 月 30 日，刊行东说念主除对子公司的担保外，不存在对外担保的 情形。   （二）紧要诉讼、仲裁高出他或有事项等   截止 2024 年 6 月 30 日，刊行东说念主及子公司不存在尚未了结的或可预感的可 能影响公司连接磋磨的金额在 1，000 万元以上的紧要诉讼、仲裁。   （三）紧要期后事项   截止本召募证明书选录签署日，刊行东说念主紧要期后事项为 2024 年 8 月 8 日发 行 2024 年度第二期中期单子。   八、本次刊行的影响   （一）上市公司业务及资产的变动或整总策画   本次刊行完成后，跟着召募资金投资名目的实施，公司的业务和资产边界 会进一步扩大。本次召募资金投资名目系围绕公司现有主营业务开展，公司的 主营业务未发生变化，不存在因本次向不特定对象刊行可转债而导致的业务及 资产的整总策画。   （二）上市公司限定权结构的变化   本次刊行完成后，上市公司控股权结构不会发生变化。 南京医药股份有限公司                                      召募证明书选录                 第六节 本次召募资金运用     一、本次召募资金投资名目策画     （一）本次召募资金使用策画概况     本次刊行召募资金总额为 108，149.10 万元，扣除刊行用度后，召募资金净 额拟投资于以下名目：                                 拟进入召募        占召募资金 序                  投资总额                                 是否为资          名目称号                    资金金额         总额比例 号                  （万元）                                 人道开销                                  （万元）         （%）     南京医药南京物流中心（二     期）名目     福建同春生物医药产业园     （一期）名目         整个         118，665.52   108，149.10     100.00    -   注：南京医药南京物流中心（二期）名目、福建同春生物医药产业园（一期）名目均 为备案名目其中一期。     上述名目妥当国度产业政策和联系环境保护、地盘经管等法律、行政律例 规则，且均不波及产能多余行业，限定类、淘汰类行业，高耗能高排放行业。     本次刊行扣除刊行用度后的推行召募资金净额低于名目投资总额部分由公 司自筹惩处。如本次召募资金到位时候与名目实施程度不一致，公司可根据实 际情况需要以自筹资金先行进入，召募资金到位后给以置换。     （二）本次召募资金投资名目与公司现有业务及发展计策的关系     医药流通行业广泛具有边界经济和资金驱动型的特质，行动行业率先的药 品流通企业，公司以数字化和当代供应链体系建立为基础，致力于打造以药品、 医疗器械、大健康家具流通业务为主业的集成化供应链。随同公司业务边界不 断增多，隐蔽范围不休扩大，对公司的仓储智力、物流体系、配送范围、物流 供应链经管系统等要求日益提高。本次召募资金投资名目中，“南京医药南京 物流中心（二期）名目”、“福建同春生物医药产业园（一期）名目”拟在江 苏、福建新建或推广当代化医药商品仓储物流基地。名目建立完成后，将助力 公司完善在福建、南京等区域物流仓储配送集中以及供应链系统数字化升级转 南京医药股份有限公司                       召募证明书选录 型，普及家具的存储智力、分拣智力和物发配送效率，为供应链高下旅客户提 供更为优质高效的服务。   “南京医药数字化转型名目”将基于公司现有信息系统，打造南京医药深 度交融业务场景的数字平台，最终在“十四五”磋磨期间，完了从医药流通运 营向专科化药学服务为基础的健康经管转型升级。名目完成后，将灵验整合数 据信息并在可视化运营分析、物流客户服务、患者服务以及面向供应链高卑劣 的协同服务平台等名目上给以应用，从而提高公司举座药品供应链的运作效率， 匡助加速数字化转型措施，完了“数字化南药”的计策转型。   本次刊行部分召募资金拟用于补充流动资金，不错更好地昂扬公司业务扩 张对流动资金的需求，能够灵验调整欠债结构，改善公司的偿债智力。本次可 调动公司债券调动成公司股票后，公司短期偿债智力将得到普及，资产欠债率 将进一步裁汰，增强公司的财务谨慎性和详细抗风险智力，并为公司改日业务 发展奠定好的基础。   本次召募资金投资名目紧密围绕公司主营业务开展，勾通国度对医药产业 的政策救助及行业发展趋势，进一步平稳并膨大物发配送集中上风、完善公司 计策布局，加速完了公司数字化转型，普及公司的中枢竞争力。   （三）资金缺口的惩处形式   本次召募资金投资名目总投资额为 118，665.52 万元，拟进入召募资金   二、召募资金拟投资名目的具体情况   （一）南京医药数字化转型名目   南京医药数字化转型名目总投资 22，379.00 万元。勾通本身信息化近况与数 字化转型发展主见，本名目策画完成“三大数字平台”建立，包括面向高卑劣 供应链协同、药事服务集成经管及物流智能践诺托福的“含数字物流的数字供 应链平台”；医药零卖转换服务模式与线上线下交融的“数字新零卖运营平台”； 利用东说念主工智能时刻为公司磋磨提供大数据相沿的“数字运营决策平台”。此外， 南京医药股份有限公司                     召募证明书选录 公司将构建包含业务中台、数据中台、时刻中台的中台体系，完了前端业务敏 捷快速迭代、中台业务长入调整、业务数据交融分享的数字化智能服务，从而 更好地昂扬客户需求。   （1）完了数字化转型，普及公司行业竞争力   比年来，世界性医药集团和区域性药品流通龙头企业以云算计、大数据和 物联网时刻为相沿，积极整合供应链高卑劣各面容资源，从供应链体系及里面 经管动身提质增效，全面鞭策数字化转型。行动药品流通行业的率先企业，南 京医药时刻关切新式信息时刻的发展，并将数字化转型行动普及公司中枢竞争 力的关键技能。   本名目拟在公司已基本建成的由业务应用系统、经管应用系统、决策救助 系统和平台交互系统所组成的信息应用系统基础上，打造公司领有自主常识产 权的数字运营决策服务数字化中台信息系统；建立以云服务、大数据为时刻支 撑，面向整个药品供应链坐褥、流通、医疗机构、零卖药店的线上线下一体化 药事服务集成化的含数字物流的数字供应链平台；探索发展医药新零卖转换服 务模式，形成线上线下交融的数字新零卖运营平台；通过批零协同，完了前端 业务敏捷快速迭代、中台业务长入调整、业务数据分享的自有末端全渠说念数字 化智能服务。最终，助力公司完成从医药流通运营向专科化药学服务为基础的 健康经管服务的转型升级。   （2）优化医药供应链协同服务平台，提高医药物品配送智力   公司自 2018 年发起医药行业供应链转换与应用试点名目，以医药流通企业 为中心，鸠合高卑劣各链条企业，通过构建智能化、自动化物流基础设施集中， 建立供应链协同服务平台，推动供应链可连接发展。通过本次数字化转型建立 名目中数字供应链平台建立，可进一步促进业务效率普及，协同高卑劣各企业 物流、信息流、资金流、单子流协同，买通从坐褥商、批发商、病院/药店全流 程信息，完了药品物流快速追踪，企业间各业务历程高效配合。   通过数字物流服务平台建立，公司可完了从仓储、运输到托福客户的物流 供应链完整过程透明可视，从订单状态、功课状态到质料状态实时追踪纪念， 南京医药股份有限公司                       召募证明书选录 以实时候与空间过程全景回溯，建立具有第三方服务特质和阛阓化特征的物流 客户服务尺度体系，从而普及客户服务水平，改善物流功课经管水平，提高医 药物品配送智力，裁汰物流总体成本，加强医药物流服务智力的上风地位。   （3）转换零卖业务模式，普及药事服务智力   公司现有零卖业务采选长入的 ERP 系统、BI 可视化系统以及 CRM 会员管 理体系，为门店提供愈加简略的会员健康服务。近些年，公司积极探索医药零 售产业新模式，开展的“互联网+药联体”数字零卖试点名目，是公司零卖业务 膨大及服务模式的转换探索。因此，公司需要通过数字化建立来相沿零卖业务 的连接增多及转换业务的开展。   本次数字化转型建扬名目中数字新零卖运营平台将通过重建转换零卖的场 景，完了零卖业务模式的全面转换，形成以专科化服务为基础的顾主信任体系， 构建以顾主需求为导向的快速反应系统。同期，建立妥当线上线下一体化的营 销服务系统，完了正式界货架展现和全流域无界销售，普及公司的专科药事服 务智力。   （4）完了智能化经管和决策，保障公司连接发展   跟着公司业务的不休膨大，各种磋磨经管数据量也随之增长，各级机构在 运营过程中存在数据存放不王人集、数据经管投资大，经管实施周期较长等问题。 因此，公司需要普及数据分析和管明智力，为公司经管者提供实时、准确的决 策信息，使其更全面、快速、准确地了解表里部环境，提高决策的科学性。   本次数字化转型建扬名目中数字运营决策平台将搭建全面可视、可控、可 预测的运营决策系统，通过数字运营决策平台形成以各子公司决策层、各专科 线运营管控层、各业务引导层为主的三层结构，昂扬公司全业务的日常经管、 专科线专科带领、决策层业务决策管控需求，辛勤普及公司举座运营质料，对 保障公司连接发展具有关键意旨。   （5）建立中台经管系统，普及公司运营效率   经过多年的建立和积存，公司现有的信息化基础经管平台和信息系统有劲 地救助和推动了过往业务发展，大幅普及了公司的运营效率。已搭建的数字化 经管平台基本完了了业务、财务、东说念主力资源一体化经管，但仍存在转换驱动不 南京医药股份有限公司                     召募证明书选录 足、交互配合成本松懈、面向快速转换业务反馈慢、信息安全保障体系不完善 等问题。   本次数字化转型建扬名目将在现有系统基础上，建立南京医药业务中台、 数据中台系统，为公司东说念主力、财务、物流等各职能部门的业务经管上全面赋能， 通过企业互联网架构的中台时刻，完了纵向各级买通、横向业务协同，裁汰运 维成本，普及公司举座运营效率。同期，公司也将连接鞭策全流域数字化建立 专科线监督检讨服务，增多集中安全开发，加强集中安全细心折务，完善安全 保障体系。   （1）国度政策救助企业信息化建立 出，建立数字中国事数字期间鞭策中国式当代化的关键引擎，是构筑国度竞争 新上风的有劲相沿。加速数字中国建立，对全面建立社会主义当代化国度、全 面鞭策中华英才伟大答复具有关键意旨和久了影响。数字中国建立按照“2522” 的举座框架进行布局，即夯实数字基础设施和数据资源体系“两大基础”，推 进数字时刻与经济、政事、文化、社会、生态时髦建立“五位一体”深度交融， 强化数字时刻转换体系和数字安全障蔽“两大智力”，优化数字化发展国内国 际“两个环境”。揣度到 2035 年，我国数字化发展水平进入世界前哨，体系建 设布局完善，各领域发展和解充分，相沿我国全面建立社会主义国度。国度政 策的放肆救助为本名目的建立提供了标的与指引。   （2）公司现有信息化建立为本名目奠定了坚实的基础   南京医药信息化建立经过“十二五”“十三五”期间的发展和积存，推动 了集团经管的轨制化、表率化和科学化全面发展。视频会议系统、OA 协同办 公等基础经管软件应用推广，东说念主力资源系统、审计经管系统、财务经管系统等 经管信息交融，大幅普及了企业的运营效率，完了 ERP、WMS、基础数据经管 等中枢业务信息系统全隐蔽，构建了以大数据应用为中枢的运营决策可视化体 系，全面普及了计策管控水平。当今，公司的信息化经管轨制建立完善，IT 基 础设施治理体系初步形成。公司勾通“互联网+”发展趋势，在数字供应链（含 南京医药股份有限公司                                               召募证明书选录 数字物流）、数字新零卖、数字运营决策等领域积极实践探索。         改日公司将连接加大信息化进入，加强组织建立，完善表率化历程，为本 名目的建立、发展、实施创造便利条件。         （3）申饬丰富的信息时刻团队为本名目的实施提供保障         公司已组建专科的数字转换团队，为数字化及转换名目发展提供时刻救助 以及后续的运营与留心。公司全资子公司江苏中健之康信息时刻有限公司是高 新时刻企业、国度科技型中小企业以及国度认证双软企业、江苏省软件企业， 可为公司磋磨经管与企业计策完了提供信息时刻相沿和保障。改日公司将连接 引进时刻东说念主才以匹配发展需求。公司扶助科技转换，加速数字化转型措施，努 力打造“数字化南药”。公司优秀的经管团队以及信息时刻东说念主才队列为名目的 实施提供了东说念主才保障。         本名目总投资 22，379.00 万元，拟使用召募资金 22，379.00 万元。名目具体 投资情况如下：                        投资总额                        拟进入召募资金金额 序号           名目                       占总投资比例                        （万元）                           （万元）          名目总投资           22，379.00      100.00%                22，379.00         本名目的实檀越体为南京医药，建立期为 36 个月，揣度资金投资实施程度 情况如下：                                                               单元：万元 序号             名目        含税金额           T+1        T+2          T+3                整个         22，379.00    7，072.00    8，662.00     6，645.00 南京医药股份有限公司                        召募证明书选录   本名目不顺利产奏效益，名目的实施将显耀改善公司现有信息化运营水平。   截止本召募证明书选录出具日，本名目已取得江苏省投资名目备案，备案 证号：宁谷管委备【2023】63 号。   根据《中华东说念主民共和国环境影响评价法》《建扬名目环境影响评价分类经管 名录（2021 年版）》的规则，本名目无需办理环评审批备案手续。   本名目不波及新增用地。   （二）南京医药南京物流中心（二期）名目   南京医药南京物流中心（二期）名目总投资 16，677.79 万元，总建筑面积 中心，匡助公司普及物发配送智力，灵验惩处因业务膨大导致物流仓储不足的 问题。   （1）顺应行业发展趋势，普及公司详细竞争力   跟着药品王人集采购常态化、互联网诊疗、医药电买卖务发展，医药物流服 务需求快速增多，医药物流的地位在医药供应链各面容中进一步突显。根据商 务部发布的《2022 年药品流通行业运行统计分析文告》，世界医药物流直报企 业不同类型的医药物流中心数目逐年递加，至 2022 年已达 1，298 个。医药流通 企业正在放肆加速物流资源进入和集中布局，医药物流仓储改扩建趋势彰着， 智能化物流中心不休进入使用，医药物流阛阓竞争日趋强烈。   南京医药南京物流中心（二期）名目交融了多种转换性物流时刻的磋磨想 路和运营申饬，匡助公司进一步把合手比年来我国医药物流中心建立的最新发展 趋势，同期故意于提高公司的详细竞争力，为公司业务边界快速膨大提供强有 力的救助。 南京医药股份有限公司                      召募证明书选录   （2）普及物流仓储智力，昂扬公司发展需要 公司快速完了了里面物流资源整合以及对高下旅客户物流服务水平的升级。该 物流中心当今是江苏省级要点物流基地，亦然江苏省内边界居前的专科化药品 与医疗器械物流中心，其物流装备先进性在国内率先，但通过近几年的运营， 公司在南京地区的业务量不休增长，已建仓储的使用率已经达到想象容量峰值。 如公司无法实时推广仓储面积、优化园区举座和解智力，物流中心容量不足问 题将成为制约公司进一步发展的关键成分。因此，为了昂扬发展需要、提高物 流效率和运营质料，公司急需对物流中心进行扩容建立。同期，行动江苏省药 品器械济急储备单元，公司通过本名目建立，将更好地服务于省级药品器械储 备。   （3）打造物流集中，完了公司业务快速发展   公司扶助开展“三级两网”物流集中建立（即中央物流、区域物流、卫星 物流和配送集中、信息集中），当今江苏省举座业务边界占公司营业收入 54%左 右，南京及左近区域是公司的关键业务阛阓，在江苏省举座业务改日发展中发 挥着要津作用。本名目建立完成后，将与南京左近现有的物流中心产生进一步 联动，形成完整物流集中，完了物流资源整合，进一步提高公司举座运营智力 及磋磨效率。改日，公司还将在软件系统方面加大进入，完了物流系统的预测、 智能调整、可视化、库内销售智能化互销等功能，保障药事服务、电子商务、 零卖等业务的边界膨大，助力公司快速发展。   （1）国度产业政策救助为名目提供故意的宏不雅环境 “当代物流一头连着坐褥，一头连着耗尽，高度集成并交融运输、仓储、分拨、 配送、信息等服务功能，是延长产业链、普及价值链、打造供应链的关键相沿， 在构建当代流通体系、促进形成刚劲国内阛阓、推动高质料发展、建立当代化 经济体系中领悟着先导性、基础性、计策性作用。”2021 年 10 月，商务部《关 于“十四五”时期促进药品流通行业高质料发展的带领概念》中明确建议：“加 南京医药股份有限公司                            召募证明书选录 快发展当代医药物流，加强智能化、自动化物流时刻和智能装备的升级应用。 鞭策区域一体化物流的和解发展，探索省表里分仓建立和多仓运营。推动建立 一批尺度化、集约化、边界化和家具信息可纪念的当代中药材物流基地，教训 一批妥当中药材当代化物流体系尺度的初加工仓储物流中心”。   南京医药南京物流中心（二期）名目包括新建物流中心以及扩建原有中药 材仓库，是公司实施计策转型的关键举措，妥当国度产业政策要求。   （2）公司现有的仓储物流经管体系为名目实施提供保障   为昂扬业务增长和国度集采政策对物流管明智力的要求，公司连接开展物 流设施边界扩建和当代物流经管水平升级建立。当今，公司的仓储面积、仓储 量、物发配送智力、订单反应智力均居于行业前哨，在世界范围内具备较高的 末端配送智力及药品仓经管水平。公司领有物流中心 50 个，其中位于南京的物 流中心是当今江苏省内边界最大的专科化药品与医疗器械物流中心，其物流装 备先进程度属国内率先水平。公司 2023 年 2 月荣获中国医药买卖协会医药供应 链物流评估委员会颁发的双五星《药品磋磨企业医药物流服务智力认证文凭》 （即医药物流边界硬件智力和服务详细智力）。公司具备锻练的仓储物流经管体 系及仓储物流建立时刻，为本名目的告成实施提供了关键保障。   （3）公司具备丰富的仓储物流经管东说念主才   公司十分神疼仓储物流经管东说念主才体系的构建，当今已领有一批医药仓储物 流东说念主才梯队，其中物流团队领有多年的医药运输及配货相关行业申饬，数字化 团队具有多个医药仓储物流经管信息化系统开发申饬。与此同期，公司具备较 强的医药仓储物流管明智力，在仓储体系经管、仓储物流模式、仓储与阛阓销 售衔尾等方面都积存了丰富的申饬。公司现有的仓储物流专科东说念主才储备以及长 期以来积存的经管申饬，可为本名目建立和建成后运营阶段提供东说念主才培养申饬 和带领。   本名目总投资 16，677.79 万元，其中拟使用召募资金为 14，238.06 万元。项 目具体投资组成情况如下： 南京医药股份有限公司                                                              召募证明书选录                                投资金额                                 拟使用召募资金 序号           称号                                     占总投资比例                                （万元）                                   （万元）          整个                        16，677.79             100.00%             14，238.06      本次拟使用召募资金不包括本次可调动公司债券董事会召开日前已进入资 金。      本名目由南京医药全资子公司南京医药康捷物流有限服务公司负责实施， 实施地点位于江苏省南京市江北新区，建立期为 28 个月，揣度举座实施程度情 况如下：               时候                             建立期（月） 内容                 2   4   6   8   10   12     14   16   18   20   22   24   26   28      项当今期准备 工程勘探与想象、招标       土建工程  讳饰工程及配套工程       齐全验收      本名目进入运行后不顺利产生经济效益，但本名目实施后产生的转折效益 将在公司的磋磨中体现。      截止本召募证明书选录出具日，本名目已取得南京高新时刻产业开发区管 理委员会出具的《企业投资名目备案示知书》，备案证号：宁高管内备字【2015】      根据《中华东说念主民共和国环境影响评价法》《建扬名目环境影响评价分类经管 名录（2021 年版）》的规则，本名目无需办理环评审批备案手续。      本名目实檀越体已经取得编号为苏（2022）宁浦不动产权第 0028478 号的 不动产权文凭。 南京医药股份有限公司                       召募证明书选录   （三）福建同春生物医药产业园（一期）名目   福建同春生物医药产业园（一期）名目策画总投资 47，164.00 万元，总建筑 面积 58，353.79 平方米。本名目拟建立面向福建省各级区域的当代化、数字型物 发配送平台，为公司业务边界膨大提供有劲相沿。   （1）缓解物流仓储面积不足的压力，提高公司举座运营效率   福建同春行动福建省医药流通行业的前三甲企业，快速普及仓储配送智力、 把合手阛阓先机成为其收时势区销售边界冲突的关键发展标的。近几年，福建同 春业务边界连接增长，其现有仓储使用量已接近饱和，部分子公司需要对外租 赁仓库，导致磋磨分散且物流效率低下，现已成为遏抑企业改日发展的瓶颈之 一。由于地区业务边界扩大、客户需求普及、竞争敌手的压力等成分影响，使 得福建同春的当代化物流建立更具垂危性。此外，福建同春现有物流设施存在 办公及仓库分散、库容焦虑、物流仓储智力及物流信息化自动化水平逾期等问 题。本名目建立完成后将灵验整合办公和仓库等资源，进一步普及福建同春在 福建地区的举座磋磨效率。   （2）全面普及仓储物流智力，相沿公司业务边界膨大   跟着国度谈判、带量采购的连接鞭策以及福建省药品阳光采购政策的落地 实施，公司在福建地区的配送业务边界也将进一步扩大，改日将连接为福建全 省各地区病院、卫生院的中标药品提供配送服务，福建同春“十四五”期间总 体业务配送量将会大幅增长，而当前仓储条件下，企业不具备相沿配送业务大 幅增长的物流功课智力。因此，本名目的建立将昂扬福建同春改日发展所需的 物发配送储备，保障公司区域业务快速膨大，对完了公司连接发展具有必要性。 同期，行动福建省政府医药储备单元，福建同春通过本名目建立，将更好地服 务于省级医药储备。   （3）顺应医药物流发展趋势，普及公司物流体系智能化水平   本名目通过建立当代化、专科化、智能化物流平台，为公司开展互联网医 南京医药股份有限公司                                     召募证明书选录 药、新药品零卖、药事服务转换、医疗用品推广等转换业务提供保障。以当代 化物流中心的自动化、信息化为基础，通过整合公司表里部物流资源，打造面 向福州各级区、县、镇、村和全省主线城市的当代化、数字型物流省级配送平 台，成为仓储开发自动化、药品经管信息化以及仓储配送一体化的当代化物流 中心。本名目的建立将普及福建同春物流体系运营质料，完了向自动化、高效 化物流的转型。      （1）名目妥当产业政策发展标的      近些年来，为了促进医药物流行业发展，国度颁布了多项对于救助、饱读动、 表率医药物流行业的相关政策，饱读动医药流通企业、药品当代物流企业建立医 药物流中心，完善药品冷库集中化布局及配套冷链设施开发功能，普及药品冷 链全过程信息化经管水平。同期，各省市也积极推动医药物流行业发展，发布 了一系列政策鞭策医药物流产业发展，具体政策如下： 序号    时候       部门      文献名              基本内容                                提 升当代 物流安全 济急能 力。提 升计策 物                       《“十四五”   资、济急物流、外洋供应链等保障水平，增                        磋磨》     用 ，推动 建立以企 业为主 体的应 急物流 队                                伍。                                完善医药家具冷链物流设施集中。饱读动医药                        《对于印发                                流通企业、药品当代物流企业建立医药物流                                设施开发功能，普及医药家具冷链全程无缝                        划的示知》                                衔尾的信息化经管水平。               国度药品    《“十四五”   饱读动医药流通企业、药品当代物流企业建立                部门      发展磋磨》   程信息化经管水平。                                加速建立布局合理、时刻先进、简略高效、                       《对于“十四                                绿色环保、安全有序的当代医药物流服务体                       五”时期促进                       高质料发展的                                务 功能， 发展多层 次的药 品供应 链物流 网                        带领概念》                                络。                       《福建省药品   救助开展药品第三方物流业务：具备第三方               福建省食    监督经管局关   药品物流条件的企业不错在本省辖区成立分               督经管局    三方物流监管   务的企业可接受冷藏冷冻药品的托福储存、                       服务的示知》   配送等。 南京医药股份有限公司                                       召募证明书选录      综上，国度及处所政府救助医药流通行业供应链体系建立，饱读动医药物流 行业向智能化、当代化转型，为本名目建立营造了细致的政策救助。      （2）公司具备锻练的仓储物流经管体系和时刻      公司将物发配送行动计策发展的关键组成部分，辛勤推动商品购进、仓储、 配送体系的完善并优化进程，提高仓库运营效率。经过多年发展，公司现已逐 步形成包含经管轨制、业务历程、岗亭成就、时刻救助等较为锻练的仓储物流 经管体系。行动本次名目的实檀越体，福建同春现有物流中心已经基本配备自 动输送线、自动分拣系统、AGV 货到东说念主拣选系统、Mini load 智能自动补货系统、 电子标签、无线射频拣选、验收系统、智能集货系统等物流业内较为先进的设 备，其锻练的仓储物流经管体系及私有的信息化仓储物流建立时刻为本名目的 实施提供了关键保障。      （3）公司具备丰富的仓储物流东说念主才及经管申饬      公司十分神疼仓储物流经管东说念主才培养，具备完善的东说念主才录用、培训、窥伺 和激励体系，能够较好地完了东说念主才引进、培养与激励。当今，公司已领有一批 医药仓储物流东说念主才梯队，其中仓储团队领有多年的医药运输及配货相关行业经 验，为本名目的告成实施提供坚实基础。在当今政府部门对医药物流行业发展 有着放肆扶持的政策配景下，勾通公司现有的仓储物流专科东说念主才培养体系和东说念主 才梯队储备以及遥远以来积存的丰富仓储经管申饬，可为名目建立和建成后运 营阶段提供东说念主才培养申饬和带领，为名目的告成实施提供保障。      本名目总投资 47，164.00 万元，其中拟使用召募资金 39，087.32 万元。具体 投资组成情况如下：                       投资金额                       拟使用召募资金 序号         称号                        占总投资比例                       （万元）                         （万元）          整个              47，164.00     100.00%      39，087.32      本次拟使用召募资金不包括本次可调动公司债券董事会召开日前已进入资  南京医药股份有限公司                                                                           召募证明书选录  金。      本名目由公司控股子公司福建同春负责实施，建速即址位于福建省福州市  仓山区，建立期为 33 个月。      福建同春生物医药产业园（一期）名目通过非全资控股子公司实施。本次  召募资金到账后，刊行东说念主拟采选股东借款形式实施福建同春生物医药产业园  （一期）名目，福建同春的其他股东将不提供同比例借款。      福建同春生物医药产业园（一期）名目揣度举座实施程度情况如下：      时候                                            建立期（月） 内容        2   4   6   8   10   12   14   16   18   20   22   24   25   26   27   28   29   30   31   32   33 项当今期服务 想象及招投标  土建工程  室外工程  齐全验收      本名目进入运行后不顺利产生经济效益，但本名目实施后产生的转折效益  将在公司的磋磨中体现。      截止本召募证明书选录出具日，本名目已取得福州市仓山区发展和转变局  出具的《福建省投资名目备案解说》，编号：闽发改备【2021】A030002 号。      根据《中华东说念主民共和国环境影响评价法》《建扬名目环境影响评价分类经管  名录（2021 年版）》的规则，本名目无需办理环评审批备案手续。  业园名目建速即块（宗地编号 2020-60 号），根据相关政策要求，该地块采选  “先租后让”的地盘出让模式。2020 年 11 月 6 日，福州市当然资源和磋磨局与  福建同春订立《国有建立用地使用权租赁合同》，商定福建同春承租编号 2020- 南京医药股份有限公司                                           召募证明书选录 物医药），租赁年期为 5 年。根据福州市仓山区东说念主民政府与福建同春签署的 《名目践约监管契约书》，福建同春在租赁期满后，昂扬监管契约商定的践约 窥伺条件的，可央求办理地盘契约出让并订立出让合同。前述“先租后让”模 式妥当国土资源部《省俭集约利用地盘规则（2019 年转变）》以及福建省制定 的《福建省东说念主民政府对于裁汰企业成本消弱企业服务的概念》《进一步裁汰成 本消弱服务促进实体经济企业发展的些许概念》等政策文献要求。    募投名目所在地驾驭机关福州市仓山区东说念主民政府已出具证明，租赁期届满 后，在名目妥当《名目践约监管契约书》要求的情况下，经企业央求，福州市 仓山区将保障企业取得名目用地使用权。福建同春揣度在 2025 年下半年启动前 述地盘出让手续，募投名目用地的策画、取得地盘的具体安排及程度不存在重 大不笃定性。    （四）补充流动资金    本次刊行召募资金 32，444.72 万元拟用于补充流动资金，其比例不跳跃召募 资金总额的百分之三十。    （1）昂扬公司业务膨大对流动资金的需求    公司所处医药流通行业属于资金密集型行业，上游为医药坐褥企业，卑劣 销售末端主要为病院。由于病院等卑劣末端客户处于强势地位，领有较强的商 业谈判智力，导致医药流通企业应收账款的回款周期较长。而上游医药制造企 业给予医药流通企业的信用期限和额度经常低于卑劣病院的信用期限和额度， 导致医药流通企业日常磋磨需要占用较大边界的营运资金。同期，病院等卑劣 末端客户对药品供应实时性的需求也使得医药流通企业需要备有较大边界的存 货，进一步扩大了医药流通企业的磋磨性资产边界。 为 4，512，319.51 万元、5，022，156.38 万元、5，358，966.47 万元和 2，723，211.05 万元， 总体上保持连接增长态势。为完了公司边界的进一步扩大和利润的进一步普及， 公司有必要通过多渠说念阛阓融资的形式取得更多的营运资金，以完了公司快速 南京医药股份有限公司                                      召募证明书选录 的发展并以愈加优异的功绩回馈社会和全体股东。    （2）优化资产欠债结构，提高抗风险智力 债率分别为 79.78%、78.85%、74.46%和 76.66%，处于国内医药流通行业内较 高水平，2021 年度、2022 年度、2023 年度和 2024 年半年度，公司的财务用度 分别为 44，184.36 万元、43，516.99 万元、53，475.15 万元和 26，970.66 万元，财务 服务较重。本次刊行拟使用部分召募资金补充流动资金，不错在一定程度上降 低公司日常磋磨行径对银行借款的依赖，裁汰财务用度，普及公司盈利水平， 增强抗风险智力。    综上，公司通过本次刊行补充流动资金，不错更好地昂扬公司作念强作念优作念 大的资金需求，为公司改日磋磨发展提供资金救助，从而平稳公司的市时势位， 普及公司的详细竞争力，为公司的健康、稳定发展夯实基础。    三、本次召募资金对公司磋磨经管和财务景况的影响    （一）本次刊行对公司磋磨经管的影响    本次刊行召募资金拟用于南京医药数字化转型名目、南京医药南京物流中 心（二期）名目、福建同春生物医药产业园（一期）名目及补充流动资金。上 述召募资金投资名目妥当国度产业政策，具有广博的阛阓发展远景，且数字化 和当代供应链体系建立是公司“十四五”发展计策的两大基础。本次召募资金 为公司陆续开拓阛阓、普及公司的可连接发展智力及扩大后续发展空间创造了 条件。    （二）本次刊行对公司财务景况的影响    本次刊行召募资金到位后，公司的总资产边界将得以提高，成本实力有所 增强。跟着公司募投名目的陆续进入，主营业务盈利智力将进一步增强，从而 提高公司净利润水平。 南京医药股份有限公司                       召募证明书选录                       第七节 备查文献   一、备查文献内容 计师出具的鉴证文告   二、备查文献查询时候及地点   投资者可在刊行期间每周一至周五上昼九点至十一丝，下昼三点至五点， 于下列地点查阅上述文献：   （一）刊行东说念主：南京医药股份有限公司   办公地址：南京市雨花台区安德门大街 55 号 2 幢   接洽东说念主：李文骏   电话：86-25-84552601   传真：86-25-84552601   （二）保荐机构（主承销商）、受托经管东说念主：中信建投证券股份有限公司   办公地址：北京市向阳区景辉街 16 号院 1 号楼泰康集团大厦中信建投证券   接洽东说念主：刘蕾   接洽电话：86-10-85156379   传真：86-10-65608311 南京医药股份有限公司                   召募证明书选录   （三）保荐机构（主承销商）：南京证券股份有限公司   办公地址：南京市江东中路 389 号   接洽东说念主：刘兆印   接洽电话：86-25-58519900   传真： 86-25-83367377   投资者亦可在公司的指定信息透露网站上海证券交游所网站 （www.sse.com.cn）查阅召募证明书全文。 南京医药股份有限公司                 召募证明书选录   本页无正文，为《南京医药股份有限公司向不特定对象刊行可调动债券募 集证明书选录》之签章页)                         南京医药股份有限公司                              年   月   日